Сравнение APP vs FOUR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу FOUR — P/E 30.44 vs 41.06 у APP. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу FOUR: 0.86 vs 26.28 у APP. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) FOUR дешевле: 1.88 против 68.85. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA FOUR оценён ниже: 9.22 vs 33.74. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала APP составляет 222.04%, что превышает показатель FOUR (6.42%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности APP впереди: 64.29% против 2.29% у FOUR. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: APP — 1.49, FOUR — 2.77. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | APP | FOUR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 41.06 | 30.44 | |
| P/B | 68.85 | 1.88 | |
| P/S | 26.28 | 0.86 | |
| PEG | 0.39 | -0.42 | |
| EV/EBITDA | 33.74 | 9.22 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 222.04% | 6.42% | |
| ROA | 51.42% | 1.17% | |
| Валовая маржа | 88.37% | 35.11% | |
| Операц. маржа | 77.09% | 8.44% | |
| Чистая маржа | 64.29% | 2.29% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.49 | 2.77 | |
| Текущая ликв. | 3.24 | 1.22 | |
| Быстрая ликв. | 3.24 | 1.22 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 43.58% | |
| EPS | $11.75 | $1.39 | |
| Балансовая стоим. | $7.01 | $24.17 | |
Технический анализ
По техническому скорингу APP сильнее: 75/100 против 32/100 у FOUR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у APP составляет 53.6 (нейтральная зона), у FOUR — 49.4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: APP выше на 8.7%, FOUR — ниже на -2.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: APP — 15.9 (нет тренда), FOUR — 7.6 (нет тренда). FOUR менее волатилен — бета 1.42 против 2.22 у APP. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) FOUR составляет 6.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | APP | FOUR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 53.57 | 49.41 | |
| Stochastic %K | 54.26 | 35.63 | |
| CCI (20) | 34.98 | -26.29 | |
| MFI | 57.55 | 52.62 | |
| Williams %R | -45.74 | -64.37 | |
| MACD гистограмма | -0.03 | 0.08 | |
| Momentum (10) | 13.45 | -3.32 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.86 | 7.64 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.98% | +2.55% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.86% | +0.69% | |
| Цена vs SMA 50 | +8.66% | -2.17% | |
| Цена vs SMA 200 | -8.84% | -32.30% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.29 | -0.11 | |
| Volume Ratio | 62.66 | 71.37 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.22 | 1.42 | |
| ATR % | 6.06% | 6.37% | |
| Sharpe (1г) | 0.69 | -1.14 | |
| RS Rating | 70.00 | 3.00 | |
| 52w от хая | -34.83 | -59.88 | |
| BB ширина | 14.97 | 17.14 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): APP — 5,48 млрд $, FOUR — 4,18 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: APP — 3,33 млрд $, FOUR — 119 млн $. APP генерирует больше чистой прибыли. FCF: APP генерирует 3,94 млрд $, FOUR — 499 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | APP | FOUR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 5,48 млрд $ | 4,18 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 3,33 млрд $ | 119 млн $ | |
| EPS (TTM) | $9.84 | $1.15 | |
| Операц. Cash Flow | 3,97 млрд $ | 634 млн $ | |
| Free Cash Flow | 3,94 млрд $ | 499 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | APP | FOUR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | 43.58% | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность APP приходится на мае (+25.13%), а FOUR — на ноябре (+14.92%). Слабые месяцы: для APP — январь (-4.53%), для FOUR — октябрь (-6.99%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: апрель, июнь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у APP: +64.93% против +15.57%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AppLovin Corporation или Shift4 Payments, Inc.?
У кого выше рентабельность — APP или FOUR?
Какие дивиденды у AppLovin Corporation и Shift4 Payments, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — AppLovin Corporation или Shift4 Payments, Inc.?
У кого выше маржинальность — APP или FOUR?
Какая акция лучше по технике — APP или FOUR?
Что лучше купить — APP или FOUR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией