Сравнение APP vs DOCN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
APP торгуется с P/E 41.06, тогда как DOCN — с P/E 62.90. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Мультипликатор P/S также в пользу DOCN: 17.61 vs 26.28 у APP. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) DOCN дешевле: 16.79 против 68.85. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA APP оценён ниже: 33.74 vs 40.31. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала APP составляет 222.04%, что превышает показатель DOCN (154.32%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности APP впереди: 64.29% против 24.97% у DOCN. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: APP — 1.49, DOCN — 1.01. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | APP | DOCN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 41.06 | 62.90 | |
| P/B | 68.85 | 16.79 | |
| P/S | 26.28 | 17.61 | |
| PEG | 0.39 | 0.53 | |
| EV/EBITDA | 33.74 | 40.31 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 222.04% | 154.32% | |
| ROA | 51.42% | 9.21% | |
| Валовая маржа | 88.37% | 58.49% | |
| Операц. маржа | 77.09% | 16.44% | |
| Чистая маржа | 64.29% | 24.97% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.49 | 1.01 | |
| Текущая ликв. | 3.24 | 1.46 | |
| Быстрая ликв. | 3.24 | 1.46 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $11.75 | $2.55 | |
| Балансовая стоим. | $7.01 | $9.54 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 75/100 и 80/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у APP составляет 53.6 (нейтральная зона), у DOCN — 69.3 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: APP на 8.7%, DOCN на 55.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. DOCN выше SMA 200 (+167.7%), APP — ниже (-8.8%). Долгосрочный тренд в пользу DOCN. Сила тренда по ADX: APP — 15.9 (нет тренда), DOCN — 42.7 (выраженный тренд). DOCN демонстрирует выраженный тренд, а APP — нет. APP менее волатилен — бета 2.22 против 2.37 у DOCN. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) DOCN составляет 6.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | APP | DOCN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 53.57 | 69.26 | |
| Stochastic %K | 54.26 | 92.95 | |
| CCI (20) | 34.98 | 65.06 | |
| MFI | 57.55 | 65.49 | |
| Williams %R | -45.74 | -7.05 | |
| MACD гистограмма | -0.03 | 0.04 | |
| Momentum (10) | 13.45 | -0.88 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.86 | 42.70 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.98% | +5.65% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.86% | +16.94% | |
| Цена vs SMA 50 | +8.66% | +55.54% | |
| Цена vs SMA 200 | -8.84% | +167.71% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.29 | 0.49 | |
| Volume Ratio | 62.66 | 95.95 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.22 | 2.37 | |
| ATR % | 6.06% | 6.91% | |
| Sharpe (1г) | 0.69 | 2.38 | |
| RS Rating | 70.00 | 98.00 | |
| 52w от хая | -34.83 | -2.83 | |
| BB ширина | 14.97 | 86.12 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): APP — 5,48 млрд $, DOCN — 901,43 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: APP — 3,33 млрд $, DOCN — 259,26 млн $. APP генерирует больше чистой прибыли. FCF: APP генерирует 3,94 млрд $, DOCN — 169,75 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | APP | DOCN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 5,48 млрд $ | 901,43 млн $ | |
| Чистая прибыль | 3,33 млрд $ | 259,26 млн $ | |
| EPS (TTM) | $9.84 | $2.83 | |
| Операц. Cash Flow | 3,97 млрд $ | 309,60 млн $ | |
| Free Cash Flow | 3,94 млрд $ | 169,75 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | APP | DOCN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность APP приходится на мае (+25.13%), а DOCN — на ноябре (+8.22%). Слабые месяцы: для APP — январь (-4.53%), для DOCN — апрель (-10.80%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: апрель, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у APP: +64.93% против +33.77%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AppLovin Corporation или DigitalOcean Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — APP или DOCN?
Какие дивиденды у AppLovin Corporation и DigitalOcean Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — AppLovin Corporation или DigitalOcean Holdings, Inc.?
У кого выше маржинальность — APP или DOCN?
Какая акция лучше по технике — APP или DOCN?
Что лучше купить — APP или DOCN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией