Сравнение APLS vs PTGX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у PTGX отрицательный (-57.24) — компания генерирует убытки. APLS прибылен, P/E составляет 38.80. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) APLS оценён ниже: 4.75 против 87.60. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. PTGX работает в убыток — ROE -17.76%, тогда как APLS показывает рентабельность 39.71%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа PTGX (-154.88%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: APLS — 1.15, PTGX — 0.01. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | APLS | PTGX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 38.80 | -57.24 | |
| P/B | 12.46 | 10.02 | |
| P/S | 4.75 | 87.60 | |
| PEG | 0.07 | 0.16 | |
| EV/EBITDA | 30.04 | -47.07 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 39.71% | -17.76% | |
| ROA | 12.31% | -16.45% | |
| Валовая маржа | 90.12% | 99.45% | |
| Операц. маржа | 14.95% | -192.36% | |
| Чистая маржа | 12.06% | -154.88% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.15 | 0.01 | |
| Текущая ликв. | 3.63 | 17.76 | |
| Быстрая ликв. | 3.16 | 17.76 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $1.06 | $-1.76 | |
| Балансовая стоим. | $3.29 | $10.07 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 55/100 и 53/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: APLS — 84.5, PTGX — 49.8. APLS в зоне зона перекупленности, а PTGX — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Относительно SMA 50 ситуация различается: APLS выше на 23.6%, PTGX — ниже на -0.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: APLS — 73.3 (выраженный тренд), PTGX — 11.4 (нет тренда). APLS имеет чётко выраженный тренд, в отличие от PTGX. Волатильность: бета PTGX — 0.18, APLS — 3.58. APLS значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) PTGX составляет 4.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | APLS | PTGX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 84.49 | 49.76 | |
| Stochastic %K | 50.00 | 46.39 | |
| CCI (20) | 72.15 | -17.74 | |
| MFI | 25.55 | 44.51 | |
| Williams %R | -50.00 | -53.61 | |
| MACD гистограмма | -0.60 | -0.20 | |
| Momentum (10) | 0.07 | -3.09 | |
| Тренд | |||
| ADX | 73.25 | 11.40 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.06% | -0.24% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.18% | -0.33% | |
| Цена vs SMA 50 | +23.59% | -0.18% | |
| Цена vs SMA 200 | +57.34% | +21.87% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.25 | -0.12 | |
| Volume Ratio | 461.26 | 63.25 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 3.58 | 0.18 | |
| ATR % | 0.69% | 4.19% | |
| Sharpe (1г) | 1.06 | 1.69 | |
| RS Rating | 94.00 | 92.00 | |
| 52w от хая | -0.24 | -6.45 | |
| BB ширина | 0.51 | 8.50 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: APLS генерирует 1 млрд $, PTGX — 46,02 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. PTGX убыточен (чистая прибыль -130,15 млн $), тогда как APLS генерирует прибыль (22,39 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: APLS генерирует 45,01 млн $, PTGX — 56,08 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | APLS | PTGX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1 млрд $ | 46,02 млн $ | |
| Чистая прибыль | 22,39 млн $ | -130,15 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.18 | $-2.05 | |
| Операц. Cash Flow | 45,33 млн $ | 57,67 млн $ | |
| Free Cash Flow | 45,01 млн $ | 56,08 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | APLS | PTGX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет APLS показывает лучшую среднюю доходность в августе (+17.96%), PTGX — в мае (+19.48%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для APLS — сентябрь (-15.37%), для PTGX — апрель (-9.54%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Суммарная сезонная доходность за год выше у PTGX: +54.40% против +30.89%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Apellis Pharmaceuticals, Inc. или Protagonist Therapeutics, Inc.?
У кого выше рентабельность — APLS или PTGX?
Какие дивиденды у Apellis Pharmaceuticals, Inc. и Protagonist Therapeutics, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Apellis Pharmaceuticals, Inc. или Protagonist Therapeutics, Inc.?
Какая акция лучше по технике — APLS или PTGX?
Что лучше купить — APLS или PTGX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией