Сравнение APLS vs INSM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у INSM отрицательный (-19.64) — компания генерирует убытки. APLS прибылен, P/E составляет 38.80. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) APLS оценён ниже: 4.75 против 28.54. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) APLS дешевле: 12.46 против 32.99. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. INSM работает в убыток — ROE -130.11%, тогда как APLS показывает рентабельность 39.71%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа INSM (-144.44%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: APLS — 1.15, INSM — 1.06. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | APLS | INSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 38.80 | -19.64 | |
| P/B | 12.46 | 32.99 | |
| P/S | 4.75 | 28.54 | |
| PEG | 0.07 | -14.40 | |
| EV/EBITDA | 30.04 | -20.67 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 39.71% | -130.11% | |
| ROA | 12.31% | -57.02% | |
| Валовая маржа | 90.12% | 81.56% | |
| Операц. маржа | 14.95% | -137.74% | |
| Чистая маржа | 12.06% | -144.44% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.15 | 1.06 | |
| Текущая ликв. | 3.63 | 4.47 | |
| Быстрая ликв. | 3.16 | 4.10 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $1.06 | $-5.49 | |
| Балансовая стоим. | $3.29 | $3.27 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу APLS: скоринг 55/100 vs 13/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: APLS — 84.5, INSM — 33.6. APLS в зоне зона перекупленности, а INSM — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Относительно SMA 50 ситуация различается: APLS выше на 23.6%, INSM — ниже на -21.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. APLS выше SMA 200 (+57.3%), INSM — ниже (-29.3%). Долгосрочный тренд в пользу APLS. Сила тренда по ADX: APLS — 73.3 (выраженный тренд), INSM — 41.0 (выраженный тренд). Волатильность: бета INSM — 0.53, APLS — 3.58. APLS значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) INSM составляет 6.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | APLS | INSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 84.49 | 33.64 | |
| Stochastic %K | 50.00 | 20.48 | |
| CCI (20) | 72.15 | -73.96 | |
| MFI | 25.55 | 47.16 | |
| Williams %R | -50.00 | -79.52 | |
| MACD гистограмма | -0.60 | -0.96 | |
| Momentum (10) | 0.07 | -29.18 | |
| Тренд | |||
| ADX | 73.25 | 40.96 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.06% | -2.52% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.18% | -9.61% | |
| Цена vs SMA 50 | +23.59% | -20.96% | |
| Цена vs SMA 200 | +57.34% | -29.34% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.25 | -0.19 | |
| Volume Ratio | 461.26 | 77.18 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 3.58 | 0.53 | |
| ATR % | 0.69% | 6.65% | |
| Sharpe (1г) | 1.06 | 1.06 | |
| RS Rating | 94.00 | 82.00 | |
| 52w от хая | -0.24 | -48.52 | |
| BB ширина | 0.51 | 47.52 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: APLS генерирует 1 млрд $, INSM — 606,42 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. INSM убыточен (чистая прибыль -1,28 млрд $), тогда как APLS генерирует прибыль (22,39 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: APLS генерирует 45,01 млн $, INSM — -967,58 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | APLS | INSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1 млрд $ | 606,42 млн $ | |
| Чистая прибыль | 22,39 млн $ | -1,28 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $0.18 | $-6.41 | |
| Операц. Cash Flow | 45,33 млн $ | -935,01 млн $ | |
| Free Cash Flow | 45,01 млн $ | -967,58 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | APLS | INSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет APLS показывает лучшую среднюю доходность в августе (+17.96%), INSM — в сентябре (+17.64%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для APLS — сентябрь (-15.37%), для INSM — март (-4.92%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: июль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июнь, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у INSM: +37.65% против +30.89%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Apellis Pharmaceuticals, Inc. или Insmed Incorporated?
У кого выше рентабельность — APLS или INSM?
Какие дивиденды у Apellis Pharmaceuticals, Inc. и Insmed Incorporated?
Какая компания крупнее по выручке — Apellis Pharmaceuticals, Inc. или Insmed Incorporated?
Какая акция лучше по технике — APLS или INSM?
Что лучше купить — APLS или INSM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией