Сравнение APGE vs INSM

Тикер 1

Тикер 2

APGE31

8INSM

Apogee Therapeutics, Inc. (APGE) и Insmed Incorporated (INSM) представляют одну индустрию — «Биотехнологии». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации INSM крупнее в 4.7× (23,74 млрд $ vs 5,10 млрд $). Обе компании убыточны: P/E APGE — -20.65, INSM — -19.64. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. INSM убыточен — чистая маржа -144.44%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. APGE набирает 52 из 100 по техническому скорингу, INSM — 13 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте APGE уверенно лидирует со счётом 31:8. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Apogee Therapeutics, Inc.

APGENASDAQ

82,43 $+1,04 $ (+1,28%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 5,10 млрд $

ETP Rank4.1

Стоимость

7.7

Качество

5.2

Рост

2.0

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

3.0

Insmed Incorporated

INSMNASDAQ

109,53 $+1,62 $ (+1,50%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 23,74 млрд $

ETP Rank2.5

Стоимость

2.0

Качество

4.2

Рост

5.2

Техника

6.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

APGEINSM

Фундаментальный анализ

Ни APGE (P/E -20.65), ни INSM (P/E -19.64) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. Балансовая оценка: P/B APGE — 4.52, у INSM — 32.99. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у APGE — 0.01, у INSM — 1.06. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

APGEINSM

Показатель	APGE	INSM
Мультипликаторы оценки
P/E	-20.65	-19.64
P/B	4.52	32.99
P/S	0.00	28.54
PEG	1.12	-14.40
EV/EBITDA	-15.44	-20.67
Рентабельность
ROE	-32.64%	-130.11%
ROA	-21.23%	-57.02%
Валовая маржа	0.00%	81.56%
Операц. маржа	0.00%	-137.74%
Чистая маржа	0.00%	-144.44%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.01	1.06
Текущая ликв.	32.59	4.47
Быстрая ликв.	32.59	4.10
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-3.94	$-5.49
Балансовая стоим.	$18.03	$3.27

Технический анализ

Техническая картина в пользу APGE: скоринг 52/100 vs 13/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: APGE — 49.4, INSM — 33.6. Обе акции находятся в одной зоне. APGE торгуется выше SMA 50 (0.7%), тогда как INSM ниже этой средней (-21.0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. APGE выше SMA 200 (+27.1%), INSM — ниже (-29.3%). Долгосрочный тренд в пользу APGE. ADX: APGE — 18.8 (нет тренда), INSM — 41.0 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета INSM — 0.53, APGE — 1.24. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) INSM составляет 6.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

APGEINSM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	APGE	INSM
Осцилляторы
RSI (14)	49.38	33.64
Stochastic %K	55.95	20.48
CCI (20)	-106.05	-73.96
MFI	58.68	47.16
Williams %R	-44.05	-79.52
MACD гистограмма	-0.47	-0.96
Momentum (10)	0.62	-29.18
Тренд
ADX	18.77	40.96
Цена vs EMA 9	+0.91%	-2.52%
Цена vs EMA 20	-0.28%	-9.61%
Цена vs SMA 50	+0.67%	-20.96%
Цена vs SMA 200	+27.06%	-29.34%
Объём
CMF	-0.12	-0.19
Volume Ratio	58.56	77.18
Волатильность и статистика
Beta	1.24	0.53
ATR %	4.94%	6.65%
Sharpe (1г)	1.45	1.06
RS Rating	90.00	82.00
52w от хая	-13.52	-48.52
BB ширина	9.98	47.52

Финансовая отчётность

По объёму выручки: APGE генерирует 0 $, INSM — 606,42 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: APGE — -255,84 млн $, INSM — -1,28 млрд $. APGE генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): APGE — -232,60 млн $, INSM — -967,58 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	APGE	INSM
Выручка	0 $	606,42 млн $
Чистая прибыль	-255,84 млн $	-1,28 млрд $
EPS (TTM)	$-4.22	$-6.41
Операц. Cash Flow	-227,45 млн $	-935,01 млн $
Free Cash Flow	-232,60 млн $	-967,58 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	APGE	INSM
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет APGE показывает лучшую среднюю доходность в марте (+38.72%), INSM — в сентябре (+17.64%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: APGE — май (-8.44%), INSM — март (-4.92%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июнь, август, сентябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у APGE: +65.17% против +37.65%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

APGE

-2.8

-4.3

+38.7

-4.7

-8.4

+2.6

+4.5

+5.1

+4.2

+6.2

+8.0

+16.1

INSM

+2.3

-1.4

-4.9

+5.2

+4.4

+8.9

-0.2

+2.0

+17.6

-1.8

+9.1

-3.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Apogee Therapeutics, Inc. или Insmed Incorporated?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — APGE или INSM?

Рентабельность собственного капитала (ROE): APGE — -32.64%, INSM — -130.11%. Преимущество у APGE.

Какие дивиденды у Apogee Therapeutics, Inc. и Insmed Incorporated?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Apogee Therapeutics, Inc. или Insmed Incorporated?

Выручка APGE за TTM — 0 $, INSM — 606,42 млн $. INSM генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — APGE или INSM?

Технический скоринг: APGE — 52/100, INSM — 13/100. APGE имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — APGE или INSM?

Однозначного ответа нет. Счёт 31:8 в пользу APGE по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией