Сравнение APD vs SHW

Тикер 1

Тикер 2

APD23

19SHW

APD против SHW — два эмитента индустрии «Специальная химия», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. SHW торгуется с P/E 29.09, тогда как APD — с P/E 30.68. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. SHW демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 58.23% против 13.68% у APD. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: APD — 16.91%, SHW — 10.86%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная доходность APD составляет 2.47%, у SHW — 1.03%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. APD набирает 44 из 100 по техническому скорингу, SHW — 21 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 23:19 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Air Products and Chemicals, Inc.

APDNYSE

290,19 $+1,00 $ (+0,35%)

Материалы · Специальная химия

Капитализация: 64,62 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

3.5

Качество

6.4

Рост

2.8

Техника

3.0

Дивиденды

7.3

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

The Sherwin-Williams Company

SHWNYSE

309,34 $+1,64 $ (+0,53%)

Материалы · Специальная химия

Капитализация: 76,29 млрд $

ETP Rank5.1

Стоимость

3.6

Качество

6.4

Рост

4.7

Техника

1.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

8.0

Сезонность

6.0

Динамика цен

APDSHW

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу SHW — P/E 29.09 vs 30.68 у APD. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) SHW оценён ниже: 3.17 против 5.18. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) APD дешевле: 4.13 против 17.06. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA APD оценён ниже: 18.82 vs 20.00. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала SHW составляет 58.23%, что превышает показатель APD (13.68%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности APD впереди: 16.91% против 10.86% у SHW. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: APD — 1.17, SHW — 3.11. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности SHW ниже 1 (0.86), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

APDSHW

Показатель	APD	SHW
Мультипликаторы оценки
P/E	30.68	29.09
P/B	4.13	17.06
P/S	5.18	3.17
PEG	-0.09	-18.32
EV/EBITDA	18.82	20.00
Рентабельность
ROE	13.68%	58.23%
ROA	5.06%	9.85%
Валовая маржа	31.98%	49.12%
Операц. маржа	18.41%	16.13%
Чистая маржа	16.91%	10.86%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.17	3.11
Текущая ликв.	1.43	0.86
Быстрая ликв.	1.21	0.53
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.47%	1.03%
Коэфф. выплат	75.63%	30.26%
EPS	$9.46	$10.58
Балансовая стоим.	$81.46	$18.03

Технический анализ

Техническая картина в пользу APD: скоринг 44/100 vs 21/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: APD — 40.4, SHW — 42.9. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: APD на -1.8%, SHW на -4.1%. Это медвежий краткосрочный сигнал. APD выше SMA 200 (+5.2%), SHW — ниже (-9.3%). Долгосрочный тренд в пользу APD. Сила тренда по ADX: APD — 11.8 (нет тренда), SHW — 22.9 (слабый тренд). Волатильность: бета APD — 0.39, SHW — 0.85. Оба значения в приемлемом диапазоне.

APDSHW

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	APD	SHW
Осцилляторы
RSI (14)	40.41	42.92
Stochastic %K	16.58	38.59
CCI (20)	-192.26	-92.75
MFI	35.41	33.47
Williams %R	-83.42	-61.41
MACD гистограмма	-1.76	-1.28
Momentum (10)	-11.02	-15.93
Тренд
ADX	11.83	22.88
Цена vs EMA 9	-2.22%	+0.07%
Цена vs EMA 20	-2.70%	-1.97%
Цена vs SMA 50	-1.78%	-4.13%
Цена vs SMA 200	+5.19%	-9.35%
Объём
CMF	-0.03	-0.18
Volume Ratio	160.19	158.54
Волатильность и статистика
Beta	0.39	0.85
ATR %	2.27%	2.90%
Sharpe (1г)	0.14	-0.67
RS Rating	46.00	24.00
52w от хая	-6.09	-18.95
BB ширина	6.15	14.20

Финансовая отчётность

По объёму выручки: APD генерирует 12,04 млрд $, SHW — 23,57 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: SHW зарабатывает 2,57 млрд $, а APD фиксирует убыток (-394,50 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: APD генерирует -3,77 млрд $, SHW — 2,65 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	APD	SHW
Выручка	12,04 млрд $	23,57 млрд $
Чистая прибыль	-394,50 млн $	2,57 млрд $
EPS (TTM)	$-1.77	$10.38
Операц. Cash Flow	3,26 млрд $	3,45 млрд $
Free Cash Flow	-3,77 млрд $	2,65 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: APD платит 2.47%, SHW — 1.03%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. APD платит дивиденды 13 лет подряд, SHW — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): APD — 75.63%, SHW — 30.26%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	APD	SHW
Див. доходность	2.47%	1.03%
Годовые дивиденды	$5.41	$1.60
Коэфф. выплат	75.63%	30.26%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-2.05%	-13.48%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет APD показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.52%), SHW — в ноябре (+7.00%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для APD — февраль (-4.41%), для SHW — сентябрь (-2.06%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у SHW: +14.34% против +10.06%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

APD

+2.1

-4.4

+1.0

+2.3

+2.1

+0.0

+4.1

+0.4

-1.7

+0.3

+5.5

-1.7

SHW

+1.0

-1.3

-1.8

+4.2

+1.0

+0.6

+5.4

+1.6

-2.1

-0.5

+7.0

-0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Air Products and Chemicals, Inc. или The Sherwin-Williams Company?

Мультипликатор P/E у The Sherwin-Williams Company ниже (29.09 vs 30.68), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — APD или SHW?

ROE APD — 13.68%, SHW — 58.23%. SHW демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Air Products and Chemicals, Inc. и The Sherwin-Williams Company?

Обе компании платят дивиденды. Доходность APD — 2.47%, SHW — 1.03%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Air Products and Chemicals, Inc. или The Sherwin-Williams Company?

По объёму выручки: APD — 12,04 млрд $, SHW — 23,57 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — APD или SHW?

Чистая маржа APD — 16.91%, SHW — 10.86%. APD оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — APD или SHW?

Технический скоринг: APD — 44/100, SHW — 21/100. APD имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — APD или SHW?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик APD выигрывает 23, SHW — 19. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией