Сравнение APD vs IFF
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E IFF оценён рынком дешевле: 22.71 против 30.68 у APD (разница составляет 26.0%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу IFF: 1.76 vs 5.18 у APD. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B IFF — 1.35, у APD — 4.13. EV/EBITDA IFF — 12.54, у APD — 18.82. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE APD — 13.68%, у IFF — 5.90%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. APD удерживает чистую маржу на уровне 16.91%, опережая IFF (7.78%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у APD — 1.17, у IFF — 0.41. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | APD | IFF | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 30.68 | 22.71 | |
| P/B | 4.13 | 1.35 | |
| P/S | 5.18 | 1.76 | |
| PEG | -0.09 | 0.04 | |
| EV/EBITDA | 18.82 | 12.54 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 13.68% | 5.90% | |
| ROA | 5.06% | 3.34% | |
| Валовая маржа | 31.98% | 35.10% | |
| Операц. маржа | 18.41% | 7.99% | |
| Чистая маржа | 16.91% | 7.78% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.17 | 0.41 | |
| Текущая ликв. | 1.43 | 1.49 | |
| Быстрая ликв. | 1.21 | 0.87 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.47% | 2.15% | |
| Коэфф. выплат | 75.63% | 48.75% | |
| EPS | $9.46 | $3.28 | |
| Балансовая стоим. | $81.46 | $55.29 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 44/100 и 46/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у APD составляет 40.4 (нейтральная зона), у IFF — 50.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: IFF выше на 3.0%, APD — ниже на -1.8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: APD — 11.8 (нет тренда), IFF — 20.1 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. APD менее волатилен — бета 0.39 против 0.84 у IFF. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) IFF составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | APD | IFF | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 40.41 | 50.62 | |
| Stochastic %K | 16.58 | 31.99 | |
| CCI (20) | -192.26 | -9.47 | |
| MFI | 35.41 | 53.90 | |
| Williams %R | -83.42 | -68.01 | |
| MACD гистограмма | -1.76 | -0.35 | |
| Momentum (10) | -11.02 | -8.50 | |
| Тренд | |||
| ADX | 11.83 | 20.11 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.22% | -0.40% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.70% | -0.01% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.78% | +2.97% | |
| Цена vs SMA 200 | +5.19% | +8.24% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.03 | -0.04 | |
| Volume Ratio | 160.19 | 177.62 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.39 | 0.84 | |
| ATR % | 2.27% | 3.74% | |
| Sharpe (1г) | 0.14 | -0.05 | |
| RS Rating | 46.00 | 34.00 | |
| 52w от хая | -6.09 | -11.87 | |
| BB ширина | 6.15 | 21.78 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): APD — 12,04 млрд $, IFF — 10,89 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: APD — -394,50 млн $, IFF — -374 млн $. IFF генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): APD — -3,77 млрд $, IFF — 256 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | APD | IFF | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 12,04 млрд $ | 10,89 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -394,50 млн $ | -374 млн $ | |
| EPS (TTM) | $-1.77 | $-1.46 | |
| Операц. Cash Flow | 3,26 млрд $ | 850 млн $ | |
| Free Cash Flow | -3,77 млрд $ | 256 млн $ |
Дивиденды
APD и IFF — дивидендные акции. Доходность: APD — 2.47%, IFF — 2.15%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: APD — 13 лет, IFF — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): APD — 75.63%, IFF — 48.75%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | APD | IFF | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.47% | 2.15% | |
| Годовые дивиденды | $5.41 | $0.80 | |
| Коэфф. выплат | 75.63% | 48.75% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -2.05% | -23.83% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность APD приходится на ноябре (+5.52%), а IFF — на апреле (+4.05%). Наименее удачные месяцы: APD — февраль (-4.41%), IFF — август (-4.44%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Air Products and Chemicals, Inc. или International Flavors & Fragrances Inc.?
У кого выше рентабельность — APD или IFF?
Какие дивиденды у Air Products and Chemicals, Inc. и International Flavors & Fragrances Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Air Products and Chemicals, Inc. или International Flavors & Fragrances Inc.?
У кого выше маржинальность — APD или IFF?
Какая акция лучше по технике — APD или IFF?
Что лучше купить — APD или IFF?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией