Сравнение APD vs ECL

Тикер 1

Тикер 2

APD27

15ECL

APD против ECL — два эмитента индустрии «Специальная химия», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. APD торгуется с P/E 30.68, тогда как ECL — с P/E 33.30. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. ECL демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 21.70% против 13.68% у APD. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: APD — 16.91%, ECL — 12.80%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная доходность APD составляет 2.47%, у ECL — 1.11%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. APD набирает 44 из 100 по техническому скорингу, ECL — 15 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 27:15 — убедительное преимущество APD. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Air Products and Chemicals, Inc.

APDNYSE

290,19 $+1,00 $ (+0,35%)

Материалы · Специальная химия

Капитализация: 64,62 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

3.5

Качество

6.4

Рост

2.8

Техника

3.0

Дивиденды

7.3

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Ecolab Inc.

ECLNYSE

250,18 $+1,54 $ (+0,62%)

Материалы · Специальная химия

Капитализация: 70,41 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

3.0

Качество

6.9

Рост

5.2

Техника

1.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

8.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

APDECL

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу APD — P/E 30.68 vs 33.30 у ECL. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) ECL оценён ниже: 4.25 против 5.18. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) APD дешевле: 4.13 против 7.01. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA APD оценён ниже: 18.82 vs 23.93. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала ECL составляет 21.70%, что превышает показатель APD (13.68%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности APD впереди: 16.91% против 12.80% у ECL. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: APD — 1.17, ECL — 0.91. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности ECL ниже 1 (0.99), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

APDECL

Показатель	APD	ECL
Мультипликаторы оценки
P/E	30.68	33.30
P/B	4.13	7.01
P/S	5.18	4.25
PEG	-0.09	82.25
EV/EBITDA	18.82	23.93
Рентабельность
ROE	13.68%	21.70%
ROA	5.06%	8.41%
Валовая маржа	31.98%	44.29%
Операц. маржа	18.41%	17.49%
Чистая маржа	16.91%	12.80%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.17	0.91
Текущая ликв.	1.43	0.99
Быстрая ликв.	1.21	0.73
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.47%	1.11%
Коэфф. выплат	75.63%	36.92%
EPS	$9.46	$7.47
Балансовая стоим.	$81.46	$35.57

Технический анализ

Техническая картина в пользу APD: скоринг 44/100 vs 15/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: APD — 40.4, ECL — 37.4. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: APD на -1.8%, ECL на -5.8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. APD выше SMA 200 (+5.2%), ECL — ниже (-8.6%). Долгосрочный тренд в пользу APD. Сила тренда по ADX: APD — 11.8 (нет тренда), ECL — 36.2 (выраженный тренд). ECL демонстрирует выраженный тренд, а APD — нет. Волатильность: бета APD — 0.39, ECL — 0.66. Оба значения в приемлемом диапазоне.

APDECL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	APD	ECL
Осцилляторы
RSI (14)	40.41	37.44
Stochastic %K	16.58	24.25
CCI (20)	-192.26	-99.89
MFI	35.41	26.05
Williams %R	-83.42	-75.75
MACD гистограмма	-1.76	-0.57
Momentum (10)	-11.02	-14.78
Тренд
ADX	11.83	36.24
Цена vs EMA 9	-2.22%	-0.68%
Цена vs EMA 20	-2.70%	-2.64%
Цена vs SMA 50	-1.78%	-5.75%
Цена vs SMA 200	+5.19%	-8.60%
Объём
CMF	-0.03	-0.15
Volume Ratio	160.19	117.47
Волатильность и статистика
Beta	0.39	0.66
ATR %	2.27%	2.38%
Sharpe (1г)	0.14	-0.42
RS Rating	46.00	37.00
52w от хая	-6.09	-19.60
BB ширина	6.15	11.97

Финансовая отчётность

По объёму выручки: APD генерирует 12,04 млрд $, ECL — 16,08 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: ECL зарабатывает 2,08 млрд $, а APD фиксирует убыток (-394,50 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: APD генерирует -3,77 млрд $, ECL — 1,90 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	APD	ECL
Выручка	12,04 млрд $	16,08 млрд $
Чистая прибыль	-394,50 млн $	2,08 млрд $
EPS (TTM)	$-1.77	$7.33
Операц. Cash Flow	3,26 млрд $	2,95 млрд $
Free Cash Flow	-3,77 млрд $	1,90 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: APD платит 2.47%, ECL — 1.11%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. APD платит дивиденды 13 лет подряд, ECL — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): APD — 75.63%, ECL — 36.92%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	APD	ECL
Див. доходность	2.47%	1.11%
Годовые дивиденды	$5.41	$1.46
Коэфф. выплат	75.63%	36.92%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-2.05%	-5.62%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет APD показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.52%), ECL — в ноябре (+5.57%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для APD — февраль (-4.41%), для ECL — сентябрь (-2.73%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у APD: +10.06% против +9.56%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

APD

+2.1

-4.4

+1.0

+2.3

+2.1

+0.0

+4.1

+0.4

-1.7

+0.3

+5.5

-1.7

ECL

+1.0

-0.9

+3.7

+1.5

+0.3

-0.2

+3.1

-2.7

-1.5

+5.6

-1.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Air Products and Chemicals, Inc. или Ecolab Inc.?

Мультипликатор P/E у Air Products and Chemicals, Inc. ниже (30.68 vs 33.30), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — APD или ECL?

ROE APD — 13.68%, ECL — 21.70%. ECL демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Air Products and Chemicals, Inc. и Ecolab Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность APD — 2.47%, ECL — 1.11%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Air Products and Chemicals, Inc. или Ecolab Inc.?

По объёму выручки: APD — 12,04 млрд $, ECL — 16,08 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — APD или ECL?

Чистая маржа APD — 16.91%, ECL — 12.80%. APD оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — APD или ECL?

Технический скоринг: APD — 44/100, ECL — 15/100. APD имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — APD или ECL?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик APD выигрывает 27, ECL — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией