Сравнение APA vs EXE

Тикер 1

Тикер 2

APA14

24EXE

APA Corporation (APA) и Expand Energy Corporation (EXE) — прямые конкуренты в индустрии «Нефтегазодобыча», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации EXE крупнее в 1.7× (23,35 млрд $ vs 13,55 млрд $). Стоимостная оценка в пользу EXE — P/E 7.35 vs 9.08 у APA. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. ROE APA — 25.11%, у EXE — 17.39%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. EXE удерживает чистую маржу на уровне 22.89%, опережая APA (17.80%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. EXE предлагает более высокую дивидендную доходность (3.23% vs 2.54%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 56/100 и 53/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Счёт 24:14 — убедительное преимущество EXE. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

APA Corporation

APANASDAQ

38,34 $-0,98 $ (-2,49%)

Энергетика · Нефтегазодобыча

Капитализация: 13,55 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

8.0

Качество

7.1

Рост

5.5

Техника

7.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

4.5

Сезонность

4.0

Expand Energy Corporation

EXENASDAQ

97,59 $-1,26 $ (-1,27%)

Энергетика · Нефтегазодобыча

Капитализация: 23,35 млрд $

ETP Rank8.3

Стоимость

9.2

Качество

7.2

Рост

8.8

Техника

5.0

Дивиденды

8.3

Прогнозы

8.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

APAEXE

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E EXE оценён рынком дешевле: 7.35 против 9.08 у APA (разница составляет 19.1%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Балансовая оценка: P/B EXE — 1.21, у APA — 2.16. EV/EBITDA APA — 3.20, у EXE — 3.73. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует APA (25.11% vs 17.39%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа EXE — 22.89%, у APA — 17.80%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у APA — 0.68, у EXE — 0.26. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности APA ниже 1 (0.92), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

APAEXE

Показатель	APA	EXE
Мультипликаторы оценки
P/E	9.08	7.35
P/B	2.16	1.21
P/S	1.61	1.68
PEG	0.17	0.00
EV/EBITDA	3.20	3.73
Рентабельность
ROE	25.11%	17.39%
ROA	8.48%	10.93%
Валовая маржа	53.91%	53.38%
Операц. маржа	34.63%	28.96%
Чистая маржа	17.80%	22.89%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.68	0.26
Текущая ликв.	0.92	1.11
Быстрая ликв.	0.92	1.11
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.54%	3.23%
Коэфф. выплат	23.29%	23.68%
EPS	$4.33	$13.45
Балансовая стоим.	$20.90	$81.48

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 56/100 и 53/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): APA — 49.5 (нейтральная зона), EXE — 50.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: APA на -1.4%, EXE на -3.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. APA выше SMA 200 (+36.1%), EXE — ниже (-6.9%). Долгосрочный тренд в пользу APA. ADX: APA — 14.6 (нет тренда), EXE — 14.5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете APA стабильнее (-0.43 vs 0.07). Значение ниже 0.8 делает APA защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) APA составляет 4.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

APAEXE

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	APA	EXE
Осцилляторы
RSI (14)	49.45	50.22
Stochastic %K	45.81	59.59
CCI (20)	9.07	56.02
MFI	53.52	40.72
Williams %R	-54.19	-40.41
MACD гистограмма	0.07	0.48
Momentum (10)	2.10	1.92
Тренд
ADX	14.60	14.49
Цена vs EMA 9	-1.20%	-0.59%
Цена vs EMA 20	-0.76%	-0.72%
Цена vs SMA 50	-1.42%	-3.92%
Цена vs SMA 200	+36.14%	-6.91%
Объём
CMF	0.18	0.12
Volume Ratio	96.37	135.27
Волатильность и статистика
Beta	-0.43	0.07
ATR %	4.67%	2.65%
Sharpe (1г)	1.83	-0.48
RS Rating	92.00	32.00
52w от хая	-16.03	-22.93
BB ширина	18.50	8.09

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): APA — 8,92 млрд $, EXE — 11,65 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: APA — 1,43 млрд $, EXE — 1,82 млрд $. EXE генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): APA — 1,78 млрд $, EXE — 1,84 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	APA	EXE
Выручка	8,92 млрд $	11,65 млрд $
Чистая прибыль	1,43 млрд $	1,82 млрд $
EPS (TTM)	$3.99	$7.67
Операц. Cash Flow	4,54 млрд $	4,58 млрд $
Free Cash Flow	1,78 млрд $	1,84 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность APA — 2.54%, EXE — 3.23%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: APA — 13 лет, EXE — 6 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: APA — +29.37%, EXE — +0.44%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): APA — 23.29%, EXE — 23.68%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	APA	EXE
Див. доходность	2.54%	3.23%
Годовые дивиденды	$0.50	$1.15
Коэфф. выплат	23.29%	23.68%
Лет выплат	13.00%	6.00%
CAGR дивидендов (5л)	29.37%	0.44%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для APA — апреле (+17.74%), для EXE — мае (+8.05%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: APA — октябрь (-3.49%), EXE — июнь (-5.21%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: январь, сентябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у APA: +26.08% против +18.27%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

APA

+1.9

-1.5

+0.5

+17.7

-1.4

+2.3

+1.4

+0.2

+2.5

-3.5

+4.2

+1.6

EXE

+1.2

+2.0

+3.7

-1.9

+8.1

-5.2

+0.2

+2.9

+4.5

+1.5

+2.5

-1.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — APA Corporation или Expand Energy Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Expand Energy Corporation: P/E 7.35 против 9.08. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — APA или EXE?

Рентабельность собственного капитала (ROE): APA — 25.11%, EXE — 17.39%. Преимущество у APA.

Какие дивиденды у APA Corporation и Expand Energy Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность APA — 2.54%, EXE — 3.23%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — APA Corporation или Expand Energy Corporation?

Выручка APA за TTM — 8,92 млрд $, EXE — 11,65 млрд $. EXE генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — APA или EXE?

Чистая маржа APA — 17.80%, EXE — 22.89%. EXE оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — APA или EXE?

Технический скоринг: APA — 56/100, EXE — 53/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — APA или EXE?

Однозначного ответа нет. Счёт 14:24 в пользу EXE по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией