Сравнение AOS vs GWW

Тикер 1

Тикер 2

AOS11

31GWW

A. O. Smith Corporation (AOS) и W.W. Grainger, Inc. (GWW) — прямые конкуренты в индустрии «Машиностроение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации GWW крупнее в 7.3× (58,51 млрд $ vs 7,99 млрд $). По мультипликатору P/E AOS оценён рынком дешевле: 15.08 против 33.02 у GWW (разница составляет 54.3%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE GWW — 46.57%, у AOS — 28.42%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. AOS удерживает чистую маржу на уровне 13.84%, опережая GWW (9.70%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. AOS предлагает более высокую дивидендную доходность (2.48% vs 0.75%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу GWW сильнее: 78/100 против 19/100 у AOS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 31:11 — убедительное преимущество GWW. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

A. O. Smith Corporation

AOSNYSE

57,17 $+0,49 $ (+0,86%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 7,99 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

7.4

Качество

8.9

Рост

5.4

Техника

1.0

Дивиденды

8.2

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

W.W. Grainger, Inc.

GWWNYSE

1 239,26 $-4,79 $ (-0,39%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 58,51 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

2.9

Качество

9.4

Рост

4.3

Техника

7.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

AOSGWW

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует AOS с P/E 15.08 (у GWW — 33.02). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) AOS дешевле: 2.10 против 3.20. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B AOS — 4.24, у GWW — 14.97. EV/EBITDA AOS — 10.64, у GWW — 21.11. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует GWW (46.57% vs 28.42%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа AOS — 13.84%, у GWW — 9.70%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AOS — 0.35, у GWW — 0.71. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

AOSGWW

Показатель	AOS	GWW
Мультипликаторы оценки
P/E	15.08	33.02
P/B	4.24	14.97
P/S	2.10	3.20
PEG	3.39	-6.99
EV/EBITDA	10.64	21.11
Рентабельность
ROE	28.42%	46.57%
ROA	14.45%	18.81%
Валовая маржа	38.77%	39.15%
Операц. маржа	18.55%	14.23%
Чистая маржа	13.84%	9.70%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.35	0.71
Текущая ликв.	1.56	2.69
Быстрая ликв.	1.00	1.60
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.48%	0.75%
Коэфф. выплат	37.28%	25.81%
EPS	$3.79	$37.67
Балансовая стоим.	$13.49	$91.82

Технический анализ

GWW набирает 78 из 100 по техническому скорингу, AOS — 19 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AOS — 34.8 (нейтральная зона), GWW — 62.1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: GWW выше на 8.7%, AOS — ниже на -10.3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. GWW выше SMA 200 (+19.3%), AOS — ниже (-17.5%). Долгосрочный тренд в пользу GWW. ADX: AOS — 37.2 (выраженный тренд), GWW — 28.1 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете AOS стабильнее (0.81 vs 0.85). Дневная волатильность (ATR%) AOS составляет 3.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AOSGWW

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AOS	GWW
Осцилляторы
RSI (14)	34.82	62.08
Stochastic %K	30.38	72.26
CCI (20)	-103.55	60.03
MFI	29.26	48.39
Williams %R	-69.62	-27.74
MACD гистограмма	-0.18	3.34
Momentum (10)	-4.38	74.19
Тренд
ADX	37.20	28.11
Цена vs EMA 9	-1.35%	+0.16%
Цена vs EMA 20	-4.63%	+2.57%
Цена vs SMA 50	-10.35%	+8.74%
Цена vs SMA 200	-17.51%	+19.30%
Объём
CMF	-0.18	-0.01
Volume Ratio	97.85	66.00
Волатильность и статистика
Beta	0.81	0.85
ATR %	3.12%	2.34%
Sharpe (1г)	-0.89	0.55
RS Rating	20.00	58.00
52w от хая	-29.94	-3.26
BB ширина	19.93	16.76

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): AOS — 3,83 млрд $, GWW — 17,94 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AOS — 546,20 млн $, GWW — 1,71 млрд $. GWW генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AOS — 546 млн $, GWW — 1,33 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AOS	GWW
Выручка	3,83 млрд $	17,94 млрд $
Чистая прибыль	546,20 млн $	1,71 млрд $
EPS (TTM)	$3.86	$35.47
Операц. Cash Flow	616,80 млн $	2,02 млрд $
Free Cash Flow	546 млн $	1,33 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AOS — 2.48%, GWW — 0.75%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: AOS — 13 лет, GWW — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AOS — 37.28%, GWW — 25.81%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AOS	GWW
Див. доходность	2.48%	0.75%
Годовые дивиденды	$0.72	$4.75
Коэфф. выплат	37.28%	25.81%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-7.44%	-5.76%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AOS — ноябре (+3.87%), для GWW — ноябре (+6.81%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: AOS — октябрь (-1.62%), GWW — сентябрь (-0.41%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у GWW: +22.39% против +6.12%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AOS

+1.2

-0.0

+0.1

-0.9

+2.3

+2.4

+1.2

-1.2

-1.6

+3.9

-1.4

GWW

+2.7

+1.5

+0.6

-0.3

+0.9

+1.3

+3.8

+2.2

-0.4

+3.3

+6.8

+0.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — A. O. Smith Corporation или W.W. Grainger, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит A. O. Smith Corporation: P/E 15.08 против 33.02. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — AOS или GWW?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AOS — 28.42%, GWW — 46.57%. Преимущество у GWW.

Какие дивиденды у A. O. Smith Corporation и W.W. Grainger, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AOS — 2.48%, GWW — 0.75%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — A. O. Smith Corporation или W.W. Grainger, Inc.?

Выручка AOS за TTM — 3,83 млрд $, GWW — 17,94 млрд $. GWW генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AOS или GWW?

Чистая маржа AOS — 13.84%, GWW — 9.70%. AOS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AOS или GWW?

Технический скоринг: AOS — 19/100, GWW — 78/100. GWW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AOS или GWW?

Однозначного ответа нет. Счёт 11:31 в пользу GWW по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией