Сравнение AOS vs DE

Тикер 1

Тикер 2

AOS22

22DE

A. O. Smith Corporation (AOS) и Deere & Company (DE) представляют одну индустрию — «Машиностроение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации DE крупнее в 18.0× (143,52 млрд $ vs 7,99 млрд $). Если ориентироваться на P/E, AOS выглядит привлекательнее: 15.08 против 31.47. Премия к оценке DE может быть оправдана, если компания растёт быстрее. ROE AOS — 28.42%, у DE — 18.93%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. AOS удерживает чистую маржу на уровне 13.84%, опережая DE (10.46%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность AOS составляет 2.48%, у DE — 1.16%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. DE набирает 28 из 100 по техническому скорингу, AOS — 19 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 22:22 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

A. O. Smith Corporation

AOSNYSE

57,17 $+0,49 $ (+0,86%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 7,99 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

7.4

Качество

8.9

Рост

5.4

Техника

1.0

Дивиденды

8.2

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Deere & Company

DENYSE

531,35 $-29,11 $ (-5,19%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 143,52 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

4.0

Качество

4.6

Рост

2.4

Техника

3.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

AOSDE

Фундаментальный анализ

AOS торгуется с P/E 15.08, тогда как DE — с P/E 31.47. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По соотношению цены к выручке (P/S) AOS оценён ниже: 2.10 против 3.29. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B AOS — 4.24, у DE — 5.76. EV/EBITDA AOS — 10.64, у DE — 17.94. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует AOS (28.42% vs 18.93%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа AOS — 13.84%, у DE — 10.46%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка DE значительно выше: D/E 2.38 vs 0.35 у AOS. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности DE ниже 1 (0.75), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

AOSDE

Показатель	AOS	DE
Мультипликаторы оценки
P/E	15.08	31.47
P/B	4.24	5.76
P/S	2.10	3.29
PEG	3.39	-1.46
EV/EBITDA	10.64	17.94
Рентабельность
ROE	28.42%	18.93%
ROA	14.45%	4.65%
Валовая маржа	38.77%	35.64%
Операц. маржа	18.55%	18.46%
Чистая маржа	13.84%	10.46%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.35	2.38
Текущая ликв.	1.56	0.75
Быстрая ликв.	1.00	0.50
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.48%	1.16%
Коэфф. выплат	37.28%	36.52%
EPS	$3.79	$17.81
Балансовая стоим.	$13.49	$97.51

Технический анализ

Техническая картина в пользу DE: скоринг 28/100 vs 19/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: AOS — 34.8, DE — 42.7. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: AOS на -10.3%, DE на -8.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. DE выше SMA 200 (+2.1%), AOS — ниже (-17.5%). Долгосрочный тренд в пользу DE. ADX: AOS — 37.2 (выраженный тренд), DE — 12.9 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета DE — 0.57, AOS — 0.81. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) AOS составляет 3.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AOSDE

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AOS	DE
Осцилляторы
RSI (14)	34.82	42.66
Stochastic %K	30.38	23.33
CCI (20)	-103.55	-116.98
MFI	29.26	39.82
Williams %R	-69.62	-76.67
MACD гистограмма	-0.18	-2.28
Momentum (10)	-4.38	-31.18
Тренд
ADX	37.20	12.90
Цена vs EMA 9	-1.35%	-6.62%
Цена vs EMA 20	-4.63%	-7.50%
Цена vs SMA 50	-10.35%	-8.18%
Цена vs SMA 200	-17.51%	+2.10%
Объём
CMF	-0.18	-0.16
Volume Ratio	97.85	132.84
Волатильность и статистика
Beta	0.81	0.57
ATR %	3.12%	2.79%
Sharpe (1г)	-0.89	0.19
RS Rating	20.00	49.00
52w от хая	-29.94	-21.19
BB ширина	19.93	7.92

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AOS генерирует 3,83 млрд $, DE — 44,66 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: AOS — 546,20 млн $, DE — 5,03 млрд $. DE генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AOS — 546 млн $, DE — 3,23 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AOS	DE
Выручка	3,83 млрд $	44,66 млрд $
Чистая прибыль	546,20 млн $	5,03 млрд $
EPS (TTM)	$3.86	$18.56
Операц. Cash Flow	616,80 млн $	7,46 млрд $
Free Cash Flow	546 млн $	3,23 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: AOS платит 2.48%, DE — 1.16%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: AOS — 13 лет, DE — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AOS — 37.28%, DE — 36.52%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AOS	DE
Див. доходность	2.48%	1.16%
Годовые дивиденды	$0.72	$1.62
Коэфф. выплат	37.28%	36.52%
Лет выплат	13.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	-7.44%	-16.11%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AOS показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+3.87%), DE — в ноябре (+6.88%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AOS — октябрь (-1.62%), DE — апрель (-0.82%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: май. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DE: +22.43% против +6.12%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AOS

+1.2

-0.0

+0.1

-0.9

+2.3

+2.4

+1.2

-1.2

-1.6

+3.9

-1.4

+4.6

+2.5

-0.5

-0.8

-0.4

+0.7

+4.2

+2.7

+0.5

+1.8

+6.9

+0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — A. O. Smith Corporation или Deere & Company?

Мультипликатор P/E у A. O. Smith Corporation ниже (15.08 vs 31.47), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AOS или DE?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AOS — 28.42%, DE — 18.93%. Преимущество у AOS.

Какие дивиденды у A. O. Smith Corporation и Deere & Company?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AOS — 2.48%, DE — 1.16%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — A. O. Smith Corporation или Deere & Company?

Выручка AOS за TTM — 3,83 млрд $, DE — 44,66 млрд $. DE генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AOS или DE?

Чистая маржа AOS — 13.84%, DE — 10.46%. AOS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AOS или DE?

Технический скоринг: AOS — 19/100, DE — 28/100. DE имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AOS или DE?

Однозначного ответа нет. Счёт 22:22 в пользу ничьей по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией