Сравнение ANET vs HPQ

Тикер 1

Тикер 2

ANET21

18HPQ

ANET против HPQ — два эмитента индустрии «Компьютеры и периферия», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации ANET крупнее в 9.3× (187,10 млрд $ vs 20,10 млрд $). HPQ торгуется с P/E 7.78, тогда как ANET — с P/E 47.49. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала HPQ составляет 1135.29%, что превышает показатель ANET (30.58%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ANET впереди: 38.32% против 4.46% у HPQ. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. HPQ выплачивает дивиденды с доходностью 5.59% годовых, тогда как ANET дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. HPQ набирает 49 из 100 по техническому скорингу, ANET — 35 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 21:18 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Arista Networks, Inc.

ANETNYSE

148,59 $+8,10 $ (+5,77%)

Технологии · Компьютеры и периферия

Капитализация: 187,10 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

3.7

Качество

10.0

Рост

9.3

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

7.0

HP Inc.

HPQNYSE

21,90 $+0,83 $ (+3,94%)

Технологии · Компьютеры и периферия

Капитализация: 20,10 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

9.4

Качество

7.0

Рост

3.8

Техника

5.0

Дивиденды

9.0

Прогнозы

4.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

ANETHPQ

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу HPQ — P/E 7.78 vs 47.49 у ANET. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) HPQ оценён ниже: 0.34 против 18.22. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) HPQ дешевле: 5.73 против 13.10. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA HPQ оценён ниже: 6.36 vs 41.32. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. HPQ демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 1135.29% против 30.58% у ANET. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ANET — 38.32%, HPQ — 4.46%. У ANET маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. HPQ несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.85, тогда как ANET практически без долга (D/E 0.00). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности HPQ ниже 1 (0.76), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

ANETHPQ

Показатель	ANET	HPQ
Мультипликаторы оценки
P/E	47.49	7.78
P/B	13.10	5.73
P/S	18.22	0.34
PEG	2.13	-1.81
EV/EBITDA	41.32	6.36
Рентабельность
ROE	30.58%	1135.29%
ROA	17.18%	6.04%
Валовая маржа	63.54%	20.15%
Операц. маржа	42.79%	5.70%
Чистая маржа	38.32%	4.46%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.00	2.85
Текущая ликв.	2.83	0.76
Быстрая ликв.	2.47	0.46
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	5.59%
Коэфф. выплат	0.00%	43.52%
EPS	$2.96	$2.71
Балансовая стоим.	$10.72	$3.68

Технический анализ

Техническая картина в пользу HPQ: скоринг 49/100 vs 35/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ANET — 49.2, HPQ — 54.9. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: ANET на 1.3%, HPQ на 6.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. ANET выше SMA 200 (+6.6%), HPQ — ниже (-9.4%). Долгосрочный тренд в пользу ANET. Сила тренда по ADX: ANET — 24.9 (слабый тренд), HPQ — 31.7 (выраженный тренд). Волатильность: бета HPQ — 0.98, ANET — 1.97. ANET значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) ANET составляет 5.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ANETHPQ

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ANET	HPQ
Осцилляторы
RSI (14)	49.18	54.90
Stochastic %K	30.62	29.11
CCI (20)	-41.04	34.15
MFI	34.01	53.80
Williams %R	-69.38	-70.89
MACD гистограмма	-1.63	-0.08
Momentum (10)	6.84	-0.34
Тренд
ADX	24.86	31.70
Цена vs EMA 9	+2.37%	+0.18%
Цена vs EMA 20	-0.26%	+1.35%
Цена vs SMA 50	+1.31%	+6.53%
Цена vs SMA 200	+6.59%	-9.38%
Объём
CMF	-0.08	-0.11
Volume Ratio	99.46	78.45
Волатильность и статистика
Beta	1.97	0.98
ATR %	5.03%	3.80%
Sharpe (1г)	1.00	-0.87
RS Rating	77.00	16.00
52w от хая	-17.35	-28.70
BB ширина	37.51	13.10

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ANET генерирует 9,01 млрд $, HPQ — 55,30 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ANET — 3,51 млрд $, HPQ — 2,53 млрд $. ANET генерирует больше чистой прибыли. FCF: ANET генерирует 4,25 млрд $, HPQ — 2,80 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ANET	HPQ
Выручка	9,01 млрд $	55,30 млрд $
Чистая прибыль	3,51 млрд $	2,53 млрд $
EPS (TTM)	$2.79	$2.67
Операц. Cash Flow	4,37 млрд $	3,70 млрд $
Free Cash Flow	4,25 млрд $	2,80 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: HPQ обеспечивает 5.59% годовой доходности, ANET реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. HPQ выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как ANET не имеет дивидендной истории.

Показатель	ANET	HPQ
Див. доходность	—	5.59%
Годовые дивиденды	—	$0.30
Коэфф. выплат	—	43.52%
Лет выплат	0.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-18.45%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ANET показывает лучшую среднюю доходность в июле (+8.78%), HPQ — в ноябре (+5.28%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ANET — май (+1.32%), для HPQ — декабрь (-2.82%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Оба тикера сильны в: апрель, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ANET: +43.62% против +7.90%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ANET

+2.4

+2.9

+3.6

+3.5

+1.3

+8.8

+3.8

+1.4

+3.5

+8.1

+2.9

HPQ

-0.5

+0.8

-0.0

+1.5

+2.3

-0.4

+3.0

+0.2

-2.1

+0.5

+5.3

-2.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Arista Networks, Inc. или HP Inc.?

Мультипликатор P/E у HP Inc. ниже (7.78 vs 47.49), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — ANET или HPQ?

ROE ANET — 30.58%, HPQ — 1135.29%. HPQ демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Arista Networks, Inc. и HP Inc.?

HP Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 5.59%. Arista Networks, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Arista Networks, Inc. или HP Inc.?

По объёму выручки: ANET — 9,01 млрд $, HPQ — 55,30 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ANET или HPQ?

Чистая маржа ANET — 38.32%, HPQ — 4.46%. ANET оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ANET или HPQ?

Технический скоринг: ANET — 35/100, HPQ — 49/100. HPQ имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ANET или HPQ?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ANET выигрывает 21, HPQ — 18. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией