Сравнение AMZN vs REAL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у REAL отрицательный (-15,79) — компания генерирует убытки. AMZN прибылен, P/E составляет 20,59. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) REAL оценён ниже: 1,78 против 3,60. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. ROE AMZN — 30,50%, у REAL — 21,10%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. REAL убыточен — чистая маржа -10,82%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AMZN — 0,40, у REAL — -1,23. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности REAL ниже 1 (0,83), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AMZN | REAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 20,59 | -15,79 | |
| P/B | 5,06 | -3,54 | |
| P/S | 3,60 | 1,78 | |
| PEG | 0,23 | 0,16 | |
| EV/EBITDA | 11,56 | -146,06 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 30,50% | 21,10% | |
| ROA | 12,35% | -21,45% | |
| Валовая маржа | 50,77% | 72,33% | |
| Операц. маржа | 12,08% | -0,78% | |
| Чистая маржа | 17,44% | -10,82% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,40 | -1,23 | |
| Текущая ликв. | 1,03 | 0,83 | |
| Быстрая ликв. | 0,87 | 0,68 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $12,58 | -$0,67 | |
| Балансовая стоим. | $51,28 | -$3,12 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу AMZN: скоринг 43/100 vs 24/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: AMZN — 50,9, REAL — 43,0. Обе акции находятся в одной зоне. AMZN торгуется выше SMA 50 (4,3%), тогда как REAL ниже этой средней (-3,5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. AMZN выше SMA 200 (+8,8%), REAL — ниже (-9,0%). Долгосрочный тренд в пользу AMZN. ADX: AMZN — 24,9 (слабый тренд), REAL — 17,4 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета AMZN — 1,43, REAL — 2,50. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) REAL составляет 6,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AMZN | REAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 50,90 | 42,97 | |
| Stochastic %K | 50,61 | 11,49 | |
| CCI (20) | 5,66 | -106,47 | |
| MFI | 51,73 | 42,39 | |
| Williams %R | -49,39 | -88,51 | |
| MACD гистограмма | -0,93 | -0,17 | |
| Momentum (10) | -17,97 | -1,67 | |
| Тренд | |||
| ADX | 24,89 | 17,45 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,84% | -3,51% | |
| Цена vs EMA 20 | -0,46% | -4,76% | |
| Цена vs SMA 50 | +4,35% | -3,46% | |
| Цена vs SMA 200 | +8,82% | -8,99% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,17 | -0,15 | |
| Volume Ratio | 70,42 | 72,84 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,43 | 2,50 | |
| ATR % | 2,99% | 6,14% | |
| Sharpe (1г) | 0,44 | 0,71 | |
| RS Rating | 57,00 | 77,00 | |
| 52w от хая | -9,65 | -36,47 | |
| BB ширина | 28,90 | 19,56 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: AMZN генерирует 716,92 млрд $, REAL — 692,85 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: REAL — +15,40%, AMZN — +12,40%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: AMZN зарабатывает 77,67 млрд $, а REAL фиксирует убыток (-41,80 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): AMZN — 7,70 млрд $, REAL — 18,37 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AMZN | REAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 716,92 млрд $ | 692,85 млн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +12.40% | +15.40% | |
| Чистая прибыль | 77,67 млрд $ | -41,80 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +31.10% | — | — |
| EPS (TTM) | $7,29 | -$0,36 | |
| Операц. Cash Flow | 139,51 млрд $ | 37,01 млн $ | |
| Free Cash Flow | 7,70 млрд $ | 18,37 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | AMZN | REAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет AMZN показывает лучшую среднюю доходность в апреле (+6,47%), REAL — в ноябре (+24,72%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AMZN — сентябрь (-2,99%), REAL — март (-13,80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у REAL: +30,44% против +20,90%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Amazon.com, Inc. или The RealReal, Inc.?
У кого выше рентабельность — AMZN или REAL?
Какие дивиденды у Amazon.com, Inc. и The RealReal, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Amazon.com, Inc. или The RealReal, Inc.?
Какая акция лучше по технике — AMZN или REAL?
Что лучше купить — AMZN или REAL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 19.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией