Сравнение AMZN vs JD
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует JD с P/E 19,21 (у AMZN — 20,85). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) JD оценён ниже: 0,20 против 3,64. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B JD — 1,20, у AMZN — 5,12. EV/EBITDA JD — 10,80, у AMZN — 11,69. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE AMZN — 30,50%, у JD — 6,15%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. AMZN удерживает чистую маржу на уровне 17,44%, опережая JD (1,05%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AMZN — 0,40, у JD — 0,50. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | AMZN | JD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 20,85 | 19,21 | |
| P/B | 5,12 | 1,20 | |
| P/S | 3,64 | 0,20 | |
| PEG | 0,24 | -0,28 | |
| EV/EBITDA | 11,69 | 10,80 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 30,50% | 6,15% | |
| ROA | 12,35% | 2,02% | |
| Валовая маржа | 50,77% | 14,51% | |
| Операц. маржа | 12,08% | -0,21% | |
| Чистая маржа | 17,44% | 1,05% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,40 | 0,50 | |
| Текущая ликв. | 1,03 | 1,18 | |
| Быстрая ликв. | 0,87 | 0,85 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 3,56% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 75,01% | |
| EPS | $12,58 | $10,10 | |
| Балансовая стоим. | $51,28 | $204,23 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 56/100 и 51/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: AMZN — 53,5, JD — 37,8. Обе акции находятся в одной зоне. AMZN торгуется выше SMA 50 (5,8%), тогда как JD ниже этой средней (-0,5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. AMZN выше SMA 200 (+10,3%), JD — ниже (-1,1%). Долгосрочный тренд в пользу AMZN. ADX: AMZN — 27,3 (выраженный тренд), JD — 32,9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета JD — 0,78, AMZN — 1,42. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) AMZN составляет 3,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AMZN | JD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 53,53 | 37,80 | |
| Stochastic %K | 59,13 | 10,69 | |
| CCI (20) | 24,46 | -153,94 | |
| MFI | 52,69 | 43,16 | |
| Williams %R | -40,87 | -89,31 | |
| MACD гистограмма | 0,37 | -0,46 | |
| Momentum (10) | -8,93 | -3,95 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27,29 | 32,87 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,47% | -6,77% | |
| Цена vs EMA 20 | +0,74% | -6,52% | |
| Цена vs SMA 50 | +5,82% | -0,50% | |
| Цена vs SMA 200 | +10,34% | -1,08% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,16 | 0,12 | |
| Volume Ratio | 57,82 | 166,59 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,42 | 0,78 | |
| ATR % | 3,07% | 3,02% | |
| Sharpe (1г) | 0,52 | -0,24 | |
| RS Rating | 56,00 | 27,00 | |
| 52w от хая | -8,54 | -21,16 | |
| BB ширина | 29,29 | 16,88 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: AMZN генерирует 716,92 млрд $, JD — 1,31 трлн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: JD — +13,00%, AMZN — +12,40%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: AMZN — 77,67 млрд $, JD — 19,63 млрд $. AMZN генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AMZN — 7,70 млрд $, JD — 4,81 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AMZN | JD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 716,92 млрд $ | 1,31 трлн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +12.40% | +13.00% | |
| Чистая прибыль | 77,67 млрд $ | 19,63 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +31.10% | -52.50% | |
| EPS (TTM) | $7,29 | $13,78 | |
| Операц. Cash Flow | 139,51 млрд $ | 18,99 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 7,70 млрд $ | 4,81 млрд $ |
Дивиденды
JD выплачивает дивиденды с доходностью 3,56% годовых, тогда как AMZN дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. JD выплачивает дивиденды 5 лет подряд, тогда как AMZN не имеет дивидендной истории.
| Показатель | AMZN | JD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 3,56% | |
| Годовые дивиденды | — | $1,00 | |
| Коэфф. выплат | — | 75,01% | |
| Лет выплат | 0 | 5 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет AMZN показывает лучшую среднюю доходность в апреле (+6,47%), JD — в январе (+3,86%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AMZN — сентябрь (-2,99%), JD — октябрь (-3,76%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у AMZN: +20,90% против +3,36%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Amazon.com, Inc. или JD.com, Inc.?
У кого выше рентабельность — AMZN или JD?
Какие дивиденды у Amazon.com, Inc. и JD.com, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Amazon.com, Inc. или JD.com, Inc.?
У кого выше маржинальность — AMZN или JD?
Какая акция лучше по технике — AMZN или JD?
Что лучше купить — AMZN или JD?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией