Сравнение AMTM vs KRMN

Тикер 1

Тикер 2

AMTM19

21KRMN

AMTM против KRMN — два эмитента индустрии «Авиация и оборона», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации KRMN крупнее в 1.5× (8,65 млрд $ vs 5,65 млрд $). AMTM торгуется с P/E 37.09, тогда как KRMN — с P/E 290.90. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. KRMN демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 7.89% против 3.27% у AMTM. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: KRMN — 5.73%, AMTM — 1.04%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. KRMN набирает 45 из 100 по техническому скорингу, AMTM — 20 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 19:21 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Amentum Holdings, Inc.

AMTMNYSE

23,16 $+0,66 $ (+2,91%)

Промышленность · Авиация и оборона

Капитализация: 5,65 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

8.6

Качество

4.5

Рост

9.3

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

3.0

Karman Holdings Inc.

KRMNNYSE

65,30 $-0,46 $ (-0,70%)

Промышленность · Авиация и оборона

Капитализация: 8,65 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

2.7

Качество

4.8

Рост

9.3

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

AMTMKRMN

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу AMTM — P/E 37.09 vs 290.90 у KRMN. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) AMTM оценён ниже: 0.39 против 16.68. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) AMTM дешевле: 1.19 против 21.48. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA AMTM оценён ниже: 9.06 vs 68.94. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала KRMN составляет 7.89%, что превышает показатель AMTM (3.27%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности KRMN впереди: 5.73% против 1.04% у AMTM. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. KRMN несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.14, тогда как AMTM практически без долга (D/E 0.85). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

AMTMKRMN

Показатель	AMTM	KRMN
Мультипликаторы оценки
P/E	37.09	290.90
P/B	1.19	21.48
P/S	0.39	16.68
PEG	0.16	0.68
EV/EBITDA	9.06	68.94
Рентабельность
ROE	3.27%	7.89%
ROA	1.32%	2.11%
Валовая маржа	7.91%	38.40%
Операц. маржа	3.70%	16.16%
Чистая маржа	1.04%	5.73%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.85	2.14
Текущая ликв.	1.48	3.53
Быстрая ликв.	1.48	3.38
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.61	$0.23
Балансовая стоим.	$19.27	$3.06

Технический анализ

Техническая картина в пользу KRMN: скоринг 45/100 vs 20/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: AMTM — 29.7, KRMN — 43.8. AMTM в зоне зона перепроданности, а KRMN — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции ниже SMA 50: AMTM на -13.7%, KRMN на -18.6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: AMTM — 30.2 (выраженный тренд), KRMN — 26.7 (выраженный тренд). Волатильность: бета AMTM — 1.25, KRMN — 2.13. KRMN значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) KRMN составляет 8.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AMTMKRMN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AMTM	KRMN
Осцилляторы
RSI (14)	29.68	43.84
Stochastic %K	8.77	67.82
CCI (20)	-135.68	-24.70
MFI	22.13	56.86
Williams %R	-91.23	-32.18
MACD гистограмма	-0.16	1.02
Momentum (10)	-2.38	2.57
Тренд
ADX	30.21	26.72
Цена vs EMA 9	-3.80%	+1.59%
Цена vs EMA 20	-7.76%	-2.89%
Цена vs SMA 50	-13.71%	-18.65%
Цена vs SMA 200	-16.95%	-14.74%
Объём
CMF	-0.36	-0.04
Volume Ratio	14.42	61.36
Волатильность и статистика
Beta	1.25	2.13
ATR %	4.67%	8.07%
Sharpe (1г)	0.18	0.87
RS Rating	46.00	77.00
52w от хая	-40.96	-44.45
BB ширина	21.08	25.25

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AMTM генерирует 14,39 млрд $, KRMN — 471,50 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: AMTM — 66 млн $, KRMN — 17,37 млн $. AMTM генерирует больше чистой прибыли. FCF: AMTM генерирует 516 млн $, KRMN — -42,45 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	AMTM	KRMN
Выручка	14,39 млрд $	471,50 млн $
Чистая прибыль	66 млн $	17,37 млн $
EPS (TTM)	$0.27	$0.13
Операц. Cash Flow	543 млн $	-22,12 млн $
Free Cash Flow	516 млн $	-42,45 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	AMTM	KRMN
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AMTM показывает лучшую среднюю доходность в июне (+22.20%), KRMN — в январе (+35.07%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для AMTM — февраль (-10.25%), для KRMN — ноябрь (-22.99%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у KRMN: +111.64% против +29.07%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AMTM

+7.1

-10.3

-8.2

+10.8

-4.8

+22.2

+4.5

+3.3

+2.6

+2.3

+4.0

-4.5

KRMN

+35.1

-4.7

-7.0

-5.8

+18.1

+14.0

+15.1

+6.3

+34.0

+14.7

-23.0

+14.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Amentum Holdings, Inc. или Karman Holdings Inc.?

Мультипликатор P/E у Amentum Holdings, Inc. ниже (37.09 vs 290.90), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AMTM или KRMN?

ROE AMTM — 3.27%, KRMN — 7.89%. KRMN демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Amentum Holdings, Inc. и Karman Holdings Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Amentum Holdings, Inc. или Karman Holdings Inc.?

По объёму выручки: AMTM — 14,39 млрд $, KRMN — 471,50 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — AMTM или KRMN?

Чистая маржа AMTM — 1.04%, KRMN — 5.73%. KRMN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AMTM или KRMN?

Технический скоринг: AMTM — 20/100, KRMN — 45/100. KRMN имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AMTM или KRMN?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик AMTM выигрывает 19, KRMN — 21. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией