Сравнение AMT vs O
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, AMT выглядит привлекательнее: 29.81 против 50.26. Премия к оценке O может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) AMT дешевле: 7.92 против 9.81. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) O дешевле: 1.44 против 23.49. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA AMT оценён ниже: 19.29 vs 21.03. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. AMT демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 76.90% против 2.86% у O. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: AMT — 26.60%, O — 18.94%. У AMT маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. AMT несёт высокую долговую нагрузку — D/E 12.36, тогда как O практически без долга (D/E 0.79). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности O ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AMT | O | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 29.81 | 50.26 | |
| P/B | 23.49 | 1.44 | |
| P/S | 7.92 | 9.81 | |
| PEG | 0.51 | 5.07 | |
| EV/EBITDA | 19.29 | 21.03 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 76.90% | 2.86% | |
| ROA | 4.55% | 1.50% | |
| Валовая маржа | 73.37% | 68.62% | |
| Операц. маржа | 44.24% | 29.27% | |
| Чистая маржа | 26.60% | 18.94% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 12.36 | 0.79 | |
| Текущая ликв. | 0.40 | 0.00 | |
| Быстрая ликв. | 0.40 | 0.00 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3.74% | 5.20% | |
| Коэфф. выплат | 83.00% | 197.14% | |
| EPS | $6.17 | $1.24 | |
| Балансовая стоим. | $22.21 | $45.58 | |
Технический анализ
AMT набирает 67 из 100 по техническому скорингу, O — 41 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AMT — 58.8 (нейтральная зона), O — 47.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: AMT выше на 3.7%, O — ниже на -0.8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. O выше SMA 200 (+3.1%), AMT — ниже (-0.2%). Долгосрочный тренд в пользу O. Сила тренда по ADX: AMT — 12.9 (нет тренда), O — 23.7 (слабый тренд). По бете AMT стабильнее (0.05 vs 0.10). Значение ниже 0.8 делает AMT защитной акцией.
| Индикатор | AMT | O | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58.76 | 46.95 | |
| Stochastic %K | 99.40 | 37.77 | |
| CCI (20) | 140.13 | -53.93 | |
| MFI | 52.72 | 54.87 | |
| Williams %R | -0.60 | -62.23 | |
| MACD гистограмма | 0.48 | -0.06 | |
| Momentum (10) | 3.86 | 0.44 | |
| Тренд | |||
| ADX | 12.89 | 23.74 | |
| Цена vs EMA 9 | +3.12% | +0.14% | |
| Цена vs EMA 20 | +3.36% | -0.42% | |
| Цена vs SMA 50 | +3.67% | -0.85% | |
| Цена vs SMA 200 | -0.16% | +3.14% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.19 | 0.00 | |
| Volume Ratio | 81.28 | 59.54 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.05 | 0.10 | |
| ATR % | 2.55% | 1.44% | |
| Sharpe (1г) | -0.78 | 0.40 | |
| RS Rating | 28.00 | 55.00 | |
| 52w от хая | -21.47 | -8.39 | |
| BB ширина | 7.96 | 5.69 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AMT — 10,65 млрд $, O — 5,75 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AMT — 2,53 млрд $, O — 1,06 млрд $. AMT генерирует больше чистой прибыли. FCF: AMT генерирует 3,78 млрд $, O — 3,99 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | AMT | O | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 10,65 млрд $ | 5,75 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 2,53 млрд $ | 1,06 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $5.40 | $1.17 | |
| Операц. Cash Flow | 5,46 млрд $ | 3,99 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 3,78 млрд $ | 3,99 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AMT — 3.74%, O — 5.20%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. AMT платит дивиденды 14 лет подряд, O — 5. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AMT — 83.00%, O — 197.14%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | AMT | O | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3.74% | 5.20% | |
| Годовые дивиденды | $1.79 | $1.35 | |
| Коэфф. выплат | 83.00% | 197.14% | |
| Лет выплат | 14.00% | 5.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -19.24% | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AMT — марте (+3.87%), для O — январе (+2.88%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AMT — сентябрь (-5.79%), для O — сентябрь (-3.24%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июнь, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у AMT: +9.30% против +5.80%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — American Tower Corporation или Realty Income Corporation?
У кого выше рентабельность — AMT или O?
Какие дивиденды у American Tower Corporation и Realty Income Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — American Tower Corporation или Realty Income Corporation?
У кого выше маржинальность — AMT или O?
Какая акция лучше по технике — AMT или O?
Что лучше купить — AMT или O?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией