Сравнение AMT vs LINE
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность LINE (P/E -57,76) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. AMT показывает P/E 23,29. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) LINE дешевле: 1,77 против 7,22. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B LINE — 1,21, у AMT — 21,24. EV/EBITDA LINE — 12,86, у AMT — 17,40. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE LINE отрицательный (-2,07%), что говорит об убыточности. AMT генерирует прибыль с ROE 90,23%. По этому критерию преимущество однозначно. LINE убыточен — чистая маржа -3,15%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AMT — 12,09, у LINE — 1,01. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности AMT ниже 1 (0,35), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AMT | LINE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 23,29 | -57,76 | |
| P/B | 21,24 | 1,21 | |
| P/S | 7,22 | 1,77 | |
| PEG | 0,14 | -3,78 | |
| EV/EBITDA | 17,40 | 12,86 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 90,23% | -2,07% | |
| ROA | 5,34% | -0,89% | |
| Валовая маржа | 73,19% | 10,97% | |
| Операц. маржа | 44,40% | 5,03% | |
| Чистая маржа | 30,88% | -3,15% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 12,09 | 1,01 | |
| Текущая ликв. | 0,35 | 0,78 | |
| Быстрая ликв. | 0,35 | 0,70 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4,12% | 5,07% | |
| Коэфф. выплат | 95,71% | -318,34% | |
| EPS | $7,25 | -$0,74 | |
| Балансовая стоим. | $22,00 | $38,92 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 33/100 и 33/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): AMT — 47,8 (нейтральная зона), LINE — 47,1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: AMT на -2,8%, LINE на -2,6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. LINE выше SMA 200 (+9,1%), AMT — ниже (-4,9%). Долгосрочный тренд в пользу LINE. ADX: AMT — 21,3 (слабый тренд), LINE — 9,2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете AMT стабильнее (-0,13 vs 1,01). Дневная волатильность (ATR%) LINE составляет 3,5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AMT | LINE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47,75 | 47,10 | |
| Stochastic %K | 39,45 | 30,89 | |
| CCI (20) | -3,45 | -66,34 | |
| MFI | 56,31 | 43,48 | |
| Williams %R | -60,55 | -69,11 | |
| MACD гистограмма | 0,21 | -0,14 | |
| Momentum (10) | -1,95 | -0,81 | |
| Тренд | |||
| ADX | 21,25 | 9,24 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,75% | -0,15% | |
| Цена vs EMA 20 | -0,71% | -1,14% | |
| Цена vs SMA 50 | -2,80% | -2,56% | |
| Цена vs SMA 200 | -4,88% | +9,10% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,10 | -0,19 | |
| Volume Ratio | 43,89 | 62,31 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0,13 | 1,01 | |
| ATR % | 2,99% | 3,54% | |
| Sharpe (1г) | -0,82 | 0,17 | |
| RS Rating | 17,00 | 33,00 | |
| 52w от хая | -21,06 | -8,63 | |
| BB ширина | 8,95 | 10,79 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AMT — 10,65 млрд $, LINE — 5,36 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. AMT растёт быстрее по выручке: +5,10% год к году против +0,30% у LINE. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. По чистой прибыли ситуация полярная: AMT зарабатывает 2,53 млрд $, а LINE фиксирует убыток (-98 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): AMT — 3,78 млрд $, LINE — 196 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AMT | LINE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 10,65 млрд $ | 5,36 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +5.10% | +0.30% | |
| Чистая прибыль | 2,53 млрд $ | -98 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +12.20% | — | — |
| EPS (TTM) | $5,40 | -$0,43 | |
| Операц. Cash Flow | 5,46 млрд $ | 943 млн $ | |
| Free Cash Flow | 3,78 млрд $ | 196 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AMT — 4,12%, LINE — 5,07%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: AMT — 13 лет, LINE — 3 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | AMT | LINE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4,12% | 5,07% | |
| Годовые дивиденды | $3,58 | $1,06 | |
| Коэфф. выплат | 95,71% | -318,34% | |
| Лет выплат | 13 | 3 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -7,23% | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AMT — марте (+3,87%), для LINE — феврале (+9,25%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: AMT — сентябрь (-5,79%), LINE — март (-10,95%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: август, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — American Tower Corporation или Lineage, Inc.?
У кого выше рентабельность — AMT или LINE?
Какие дивиденды у American Tower Corporation и Lineage, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — American Tower Corporation или Lineage, Inc.?
Какая акция лучше по технике — AMT или LINE?
Что лучше купить — AMT или LINE?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией