Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение AMH vs SBAC

Тикер 1

Тикер 2

AMH20

24SBAC

Инвесторы часто выбирают между AMH и SBAC — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации SBAC крупнее в 1,6× (19,42 млрд $ vs 12,15 млрд $). Стоимостная оценка в пользу SBAC — P/E 19,55 vs 26,88 у AMH. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. SBAC работает в убыток — ROE -20,67%, тогда как AMH показывает рентабельность 6,85%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. По чистой рентабельности SBAC впереди: 34,51% против 25,46% у AMH. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. AMH предлагает более высокую дивидендную доходность (3,72% vs 2,59%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу AMH сильнее: 57/100 против 34/100 у SBAC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 20:24 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между AMH и SBAC зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

American Homes 4 Rent

AMHNYSE

$33,83-$0,04 (-0,12%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 12,15 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

7.7

Качество

6.7

Рост

5.0

Техника

4.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

SBA Communications Corporation

SBACNASDAQ

$183,08+$1,11 (+0,61%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 19,42 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

7.9

Качество

4.5

Рост

6.9

Техника

3.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

AMHSBAC

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E SBAC оценён рынком дешевле: 19,55 против 26,88 у AMH. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По EV/EBITDA AMH оценён ниже: 14,40 vs 16,29. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. SBAC работает в убыток — ROE -20,67%, тогда как AMH показывает рентабельность 6,85%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Маржинальность: SBAC — 34,51%, AMH — 25,46%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AMH — 0,76, SBAC — -3,28. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности SBAC ниже 1 (0,17), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

AMHSBAC

Показатель	AMH	SBAC
Мультипликаторы оценки
P/E	26,88	19,55
P/B	1,80	-4,16
P/S	6,47	6,72
PEG	1,99	1,40
EV/EBITDA	14,40	16,29
Рентабельность
ROE	6,85%	-20,67%
ROA	3,65%	8,44%
Валовая маржа	30,60%	63,89%
Операц. маржа	25,30%	50,79%
Чистая маржа	25,46%	34,51%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,76	-3,28
Текущая ликв.	1,61	0,17
Быстрая ликв.	1,61	0,17
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3,72%	2,59%
Коэфф. выплат	99,65%	51,00%
EPS	$1,32	$9,35
Балансовая стоим.	$20,54	-$43,70

Технический анализ

AMH набирает 57 из 100 по техническому скорингу, SBAC — 34 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AMH — 51,2 (нейтральная зона), SBAC — 48,9 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: AMH выше на 1,5%, SBAC — ниже на -2,8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. AMH выше SMA 200 (+7,3%), SBAC — ниже (-6,2%). Долгосрочный тренд в пользу AMH. Сила тренда по ADX: AMH — 19,3 (нет тренда), SBAC — 15,8 (нет тренда). По бете SBAC стабильнее (-0,01 vs 0,08). Дневная волатильность (ATR%) SBAC составляет 3,5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AMHSBAC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AMH	SBAC
Осцилляторы
RSI (14)	51,21	48,92
Stochastic %K	45,70	63,37
CCI (20)	8,79	26,08
MFI	62,29	55,00
Williams %R	-54,30	-36,63
MACD гистограмма	0,01	0,84
Momentum (10)	0,09	7,04
Тренд
ADX	19,29	15,84
Цена vs EMA 9	-0,78%	+0,15%
Цена vs EMA 20	-0,13%	0,00%
Цена vs SMA 50	+1,48%	-2,79%
Цена vs SMA 200	+7,32%	-6,19%
Объём
CMF	-0,02	-0,06
Volume Ratio	156,47	56,18
Волатильность и статистика
Beta	0,08	-0,01
ATR %	1,84%	3,55%
Sharpe (1г)	-0,20	-0,61
RS Rating	33,00	13,00
52w от хая	-5,52	-21,34
BB ширина	6,01	9,89

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): AMH — 1,87 млрд $, SBAC — 2,82 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. AMH растёт быстрее по выручке: +8,00% год к году против +5,10% у SBAC. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: AMH — 452,97 млн $, SBAC — 1,05 млрд $. SBAC генерирует больше чистой прибыли. FCF: AMH генерирует 746,12 млн $, SBAC — 1,07 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	AMH	SBAC
Выручка	1,87 млрд $	2,82 млрд $
Рост выручки (г/г)	+8.00%	+5.10%
Чистая прибыль	452,97 млн $	1,05 млрд $
Рост прибыли (г/г)	+9.80%	+40.60%
EPS (TTM)	$1,18	$9,83
Операц. Cash Flow	864,33 млн $	1,29 млрд $
Free Cash Flow	746,12 млн $	1,07 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AMH — 3,72%, SBAC — 2,59%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. AMH платит дивиденды 13 лет подряд, SBAC — 8. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): AMH — +10,53%, SBAC — +10,08%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AMH — 99,65%, SBAC — 51,00%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	AMH	SBAC
Див. доходность	3,72%	2,59%
Годовые дивиденды	$0,66	$3,75
Коэфф. выплат	99,65%	51,00%
Лет выплат	13	8
CAGR дивидендов (5л)	10,53%	10,08%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AMH — апреле (+3,67%), для SBAC — апреле (+4,55%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AMH — сентябрь (-3,86%), для SBAC — сентябрь (-4,10%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: март, апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у SBAC: +8,16% против +7,97%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AMH

+1,2

-1,8

+1,0

+3,7

+2,1

+2,0

+0,7

-3,9

-1,8

+2,8

+0,0

SBAC

-0,8

-1,2

+3,3

+4,5

-0,3

+0,3

+2,5

+0,3

-4,1

+0,5

+2,8

+0,4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — American Homes 4 Rent или SBA Communications Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит SBA Communications Corporation: P/E 19,55 против 26,88. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — AMH или SBAC?

ROE AMH — 6,85%, SBAC — -20,67%. AMH демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у American Homes 4 Rent и SBA Communications Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AMH — 3,72%, SBAC — 2,59%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — American Homes 4 Rent или SBA Communications Corporation?

По объёму выручки: AMH — 1,87 млрд $, SBAC — 2,82 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — AMH или SBAC?

Чистая маржа AMH — 25,46%, SBAC — 34,51%. SBAC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AMH или SBAC?

Технический скоринг: AMH — 57/100, SBAC — 34/100. AMH имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AMH или SBAC?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 49 метрик AMH выигрывает 20, SBAC — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией