Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение AMH vs FR

Тикер 1

Тикер 2

AMH31

15FR

Сравнение American Homes 4 Rent (AMH) и First Industrial Realty Trust, Inc. (FR) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Фонды недвижимости (REIT)». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По мультипликатору P/E FR оценён рынком дешевле: 22,87 против 26,69 у AMH. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE FR — 13,42%, у AMH — 6,85%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. FR удерживает чистую маржу на уровне 47,96%, опережая AMH (25,46%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. По дивидендной доходности AMH впереди: 3,75% годовых против 3,00% у FR. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу AMH: скоринг 50/100 vs 33/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. AMH побеждает по числу метрик: 31 против 15 у FR. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

American Homes 4 Rent

AMHNYSE

$33,67+$0,04 (+0,12%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 12,09 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

7.7

Качество

6.7

Рост

5.0

Техника

5.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

First Industrial Realty Trust, Inc.

FRNYSE

$62,37-$0,53 (-0,84%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 8,27 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

6.6

Качество

6.3

Рост

5.2

Техника

3.0

Дивиденды

7.7

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

AMHFR

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует FR с P/E 22,87 (у AMH — 26,69). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу AMH: 6,43 vs 10,98 у FR. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B AMH — 1,79, у FR — 3,00. EV/EBITDA AMH — 14,33, у FR — 15,85. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует FR (13,42% vs 6,85%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа FR — 47,96%, у AMH — 25,46%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AMH — 0,76, у FR — 0,93. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности FR ниже 1 (0,69), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

AMHFR

Показатель	AMH	FR
Мультипликаторы оценки
P/E	26,69	22,87
P/B	1,79	3,00
P/S	6,43	10,98
PEG	1,98	0,67
EV/EBITDA	14,33	15,85
Рентабельность
ROE	6,85%	13,42%
ROA	3,65%	6,30%
Валовая маржа	30,60%	47,74%
Операц. маржа	25,30%	41,59%
Чистая маржа	25,46%	47,96%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,76	0,93
Текущая ликв.	1,61	0,69
Быстрая ликв.	1,61	0,69
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3,75%	3,00%
Коэфф. выплат	99,65%	82,15%
EPS	$1,32	$2,75
Балансовая стоим.	$20,54	$21,67

Технический анализ

По техническому скорингу AMH сильнее: 50/100 против 33/100 у FR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у AMH составляет 47,5 (нейтральная зона), у FR — 38,8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. AMH торгуется выше SMA 50 (0,4%), тогда как FR ниже этой средней (-2,0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: AMH — 16,8 (нет тренда), FR — 13,6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. AMH менее волатилен — бета 0,08 против 0,46 у FR. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.

AMHFR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AMH	FR
Осцилляторы
RSI (14)	47,51	38,82
Stochastic %K	34,84	13,06
CCI (20)	-21,26	-100,73
MFI	53,73	37,65
Williams %R	-65,16	-86,94
MACD гистограмма	-0,07	-0,34
Momentum (10)	-0,88	-2,62
Тренд
ADX	16,83	13,56
Цена vs EMA 9	-1,11%	-0,93%
Цена vs EMA 20	-0,86%	-2,03%
Цена vs SMA 50	+0,38%	-2,04%
Цена vs SMA 200	+6,50%	+3,84%
Объём
CMF	-0,09	-0,25
Volume Ratio	69,96	56,58
Волатильность и статистика
Beta	0,08	0,46
ATR %	1,75%	1,88%
Sharpe (1г)	-0,31	1,11
RS Rating	34,00	67,00
52w от хая	-6,19	-9,99
BB ширина	5,91	10,57

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): AMH — 1,87 млрд $, FR — 727,08 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу FR: +8,60% г/г vs +8,00%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: AMH — 452,97 млн $, FR — 247,44 млн $. AMH генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AMH — 746,12 млн $, FR — 114,89 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AMH	FR
Выручка	1,87 млрд $	727,08 млн $
Рост выручки (г/г)	+8.00%	+8.60%
Чистая прибыль	452,97 млн $	247,44 млн $
Рост прибыли (г/г)	+9.80%	-13.90%
EPS (TTM)	$1,18	$1,87
Операц. Cash Flow	864,33 млн $	461,34 млн $
Free Cash Flow	746,12 млн $	114,89 млн $

Дивиденды

AMH и FR — дивидендные акции. Доходность: AMH — 3,75%, FR — 3,00%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: AMH — 13 лет, FR — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: AMH — +10,53%, FR — +6,79%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AMH — 99,65%, FR — 82,15%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	AMH	FR
Див. доходность	3,75%	3,00%
Годовые дивиденды	$0,66	$1,50
Коэфф. выплат	99,65%	82,15%
Лет выплат	13	13
CAGR дивидендов (5л)	10,53%	6,79%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность AMH приходится на апреле (+3,67%), а FR — на июле (+5,06%). Наименее удачные месяцы: AMH — сентябрь (-3,86%), FR — сентябрь (-4,07%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у FR: +11,69% против +7,97%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AMH

+1,2

-1,8

+1,0

+3,7

+2,1

+2,0

+0,7

-3,9

-1,8

+2,8

+0,0

+1,4

+0,5

-0,5

+1,4

+1,8

+1,0

+5,1

+0,9

-4,1

+0,5

+3,7

-0,1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — American Homes 4 Rent или First Industrial Realty Trust, Inc.?

По P/E First Industrial Realty Trust, Inc. оценена ниже: 22,87 против 26,69. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — AMH или FR?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AMH — 6,85%, FR — 13,42%. Преимущество у FR.

Какие дивиденды у American Homes 4 Rent и First Industrial Realty Trust, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AMH — 3,75%, FR — 3,00%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — American Homes 4 Rent или First Industrial Realty Trust, Inc.?

Выручка AMH за TTM — 1,87 млрд $, FR — 727,08 млн $. AMH генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AMH или FR?

Чистая маржа AMH — 25,46%, FR — 47,96%. FR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AMH или FR?

Технический скоринг: AMH — 50/100, FR — 33/100. AMH имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AMH или FR?

Однозначного ответа нет. Счёт 31:15 в пользу AMH по 49 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 18.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией