Сравнение AMGN vs LLY

Тикер 1

Тикер 2

AMGN12

31LLY

Amgen Inc. (AMGN) и Eli Lilly and Company (LLY) представляют одну индустрию — «Фармацевтика». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации LLY крупнее в 5.4× (981,20 млрд $ vs 182,11 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует AMGN с P/E 22.95 (у LLY — 36.03). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE LLY — 101.30%, у AMGN — 89.41%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. LLY удерживает чистую маржу на уровне 34.98%, опережая AMGN (20.95%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность AMGN составляет 2.96%, у LLY — 0.63%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. LLY набирает 76 из 100 по техническому скорингу, AMGN — 48 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 31:12 — убедительное преимущество LLY. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Amgen Inc.

AMGNNASDAQ

337,42 $+5,85 $ (+1,76%)

Здравоохранение · Фармацевтика

Капитализация: 182,11 млрд $

ETP Rank4.6

Стоимость

5.2

Качество

7.0

Рост

8.4

Техника

5.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Eli Lilly and Company

LLYNYSE

1 041,90 $+23,03 $ (+2,26%)

Здравоохранение · Фармацевтика

Капитализация: 981,20 млрд $

ETP Rank7.5

Стоимость

3.1

Качество

8.2

Рост

10.0

Техника

10.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

AMGNLLY

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, AMGN выглядит привлекательнее: 22.95 против 36.03. Премия к оценке LLY может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) AMGN оценён ниже: 4.81 против 13.27. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B AMGN — 19.48, у LLY — 29.19. EV/EBITDA AMGN — 12.93, у LLY — 30.09. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует LLY (101.30% vs 89.41%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа LLY — 34.98%, у AMGN — 20.95%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AMGN — 6.24, у LLY — 1.39. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

AMGNLLY

Показатель	AMGN	LLY
Мультипликаторы оценки
P/E	22.95	36.03
P/B	19.48	29.19
P/S	4.81	13.27
PEG	0.74	0.28
EV/EBITDA	12.93	30.09
Рентабельность
ROE	89.41%	101.30%
ROA	8.43%	21.68%
Валовая маржа	71.46%	83.51%
Операц. маржа	31.63%	45.87%
Чистая маржа	20.95%	34.98%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	6.24	1.39
Текущая ликв.	1.26	1.50
Быстрая ликв.	1.01	1.10
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.96%	0.63%
Коэфф. выплат	66.71%	22.10%
EPS	$14.44	$28.26
Балансовая стоим.	$17.02	$34.88

Технический анализ

Техническая картина в пользу LLY: скоринг 76/100 vs 48/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: AMGN — 44.7, LLY — 61.5. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: LLY выше на 8.2%, AMGN — ниже на -4.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: AMGN — 14.3 (нет тренда), LLY — 17.5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета AMGN — 0.63, LLY — 0.66. Оба значения в приемлемом диапазоне.

AMGNLLY

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AMGN	LLY
Осцилляторы
RSI (14)	44.67	61.50
Stochastic %K	61.47	80.02
CCI (20)	-37.28	99.67
MFI	50.65	71.19
Williams %R	-38.53	-19.98
MACD гистограмма	0.36	6.71
Momentum (10)	0.46	31.82
Тренд
ADX	14.25	17.51
Цена vs EMA 9	+0.12%	+2.06%
Цена vs EMA 20	-0.94%	+4.50%
Цена vs SMA 50	-3.96%	+8.22%
Цена vs SMA 200	+2.01%	+10.86%
Объём
CMF	0.12	0.07
Volume Ratio	150.38	67.79
Волатильность и статистика
Beta	0.63	0.66
ATR %	2.35%	2.98%
Sharpe (1г)	0.70	0.89
RS Rating	61.00	72.00
52w от хая	-15.26	-10.21
BB ширина	8.21	21.62

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AMGN генерирует 36,74 млрд $, LLY — 65,18 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: AMGN — 7,71 млрд $, LLY — 20,64 млрд $. LLY генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AMGN — 8,10 млрд $, LLY — 8,97 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AMGN	LLY
Выручка	36,74 млрд $	65,18 млрд $
Чистая прибыль	7,71 млрд $	20,64 млрд $
EPS (TTM)	$14.33	$23.00
Операц. Cash Flow	9,96 млрд $	16,81 млрд $
Free Cash Flow	8,10 млрд $	8,97 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: AMGN платит 2.96%, LLY — 0.63%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: AMGN — 13 лет, LLY — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AMGN — 66.71%, LLY — 22.10%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AMGN	LLY
Див. доходность	2.96%	0.63%
Годовые дивиденды	$5.04	$3.46
Коэфф. выплат	66.71%	22.10%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-6.47%	0.35%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AMGN показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+2.76%), LLY — в июне (+5.17%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AMGN — октябрь (-2.35%), LLY — июль (-0.26%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у LLY: +25.21% против +6.35%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AMGN

+1.5

-1.2

-0.6

+0.1

+0.7

+2.0

+2.6

+1.5

-0.9

-2.4

+2.8

+0.2

LLY

+2.2

+0.5

-0.1

+3.2

+2.0

+5.2

-0.3

+3.0

-0.1

+0.5

+4.7

+4.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Amgen Inc. или Eli Lilly and Company?

Мультипликатор P/E у Amgen Inc. ниже (22.95 vs 36.03), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AMGN или LLY?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AMGN — 89.41%, LLY — 101.30%. Преимущество у LLY.

Какие дивиденды у Amgen Inc. и Eli Lilly and Company?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AMGN — 2.96%, LLY — 0.63%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Amgen Inc. или Eli Lilly and Company?

Выручка AMGN за TTM — 36,74 млрд $, LLY — 65,18 млрд $. LLY генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AMGN или LLY?

Чистая маржа AMGN — 20.95%, LLY — 34.98%. LLY оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AMGN или LLY?

Технический скоринг: AMGN — 48/100, LLY — 76/100. LLY имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AMGN или LLY?

Однозначного ответа нет. Счёт 12:31 в пользу LLY по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией