Сравнение AMG vs TPG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, AMG выглядит привлекательнее: 10.70 против 46.40. Премия к оценке TPG может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) AMG дешевле: 3.36 против 4.42. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B AMG — 2.61, у TPG — 5.73. EV/EBITDA AMG — 6.87, у TPG — 28.99. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE AMG — 23.38%, у TPG — 12.56%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. AMG удерживает чистую маржу на уровне 31.89%, опережая TPG (3.97%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка TPG значительно выше: D/E 2.63 vs 0.94 у AMG. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности TPG ниже 1 (-148.03), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AMG | TPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 10.70 | 46.40 | |
| P/B | 2.61 | 5.73 | |
| P/S | 3.36 | 4.42 | |
| PEG | 0.12 | 0.03 | |
| EV/EBITDA | 6.87 | 28.99 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 23.38% | 12.56% | |
| ROA | 8.03% | 1.05% | |
| Валовая маржа | 68.14% | 94.82% | |
| Операц. маржа | 28.57% | 12.59% | |
| Чистая маржа | 31.89% | 3.97% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.94 | 2.63 | |
| Текущая ликв. | 0.00 | -148.03 | |
| Быстрая ликв. | 0.00 | -148.03 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.01% | 5.51% | |
| Коэфф. выплат | 0.09% | 925.73% | |
| EPS | $28.16 | $0.88 | |
| Балансовая стоим. | $158.50 | $23.33 | |
Технический анализ
AMG набирает 71 из 100 по техническому скорингу, TPG — 32 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AMG — 55.0 (нейтральная зона), TPG — 39.9 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. AMG торгуется выше SMA 50 (4.7%), тогда как TPG ниже этой средней (-2.5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. AMG выше SMA 200 (+10.9%), TPG — ниже (-24.9%). Долгосрочный тренд в пользу AMG. ADX: AMG — 10.9 (нет тренда), TPG — 17.2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете AMG стабильнее (1.14 vs 1.55). Дневная волатильность (ATR%) TPG составляет 4.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AMG | TPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 54.96 | 39.87 | |
| Stochastic %K | 54.33 | 18.24 | |
| CCI (20) | 47.04 | -171.90 | |
| MFI | 65.44 | 46.39 | |
| Williams %R | -45.67 | -81.76 | |
| MACD гистограмма | -0.56 | -0.49 | |
| Momentum (10) | -4.68 | -4.36 | |
| Тренд | |||
| ADX | 10.90 | 17.23 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.88% | -3.33% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.40% | -4.70% | |
| Цена vs SMA 50 | +4.69% | -2.55% | |
| Цена vs SMA 200 | +10.95% | -24.90% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.05 | -0.22 | |
| Volume Ratio | 103.06 | 83.65 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.14 | 1.55 | |
| ATR % | 3.23% | 4.37% | |
| Sharpe (1г) | 1.67 | -0.50 | |
| RS Rating | 83.00 | 22.00 | |
| 52w от хая | -9.99 | -42.23 | |
| BB ширина | 8.03 | 13.26 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AMG — 2,45 млрд $, TPG — 4,67 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AMG — 716,60 млн $, TPG — 184,59 млн $. AMG генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AMG — 1 млрд $, TPG — 1 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AMG | TPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,45 млрд $ | 4,67 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 716,60 млн $ | 184,59 млн $ | |
| EPS (TTM) | $25.18 | $1.33 | |
| Операц. Cash Flow | 1,01 млрд $ | 1,03 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 1 млрд $ | 1 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AMG — 0.01%, TPG — 5.51%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: AMG — 10 лет, TPG — 5 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AMG — 0.09%, TPG — 925.73%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | AMG | TPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.01% | 5.51% | |
| Годовые дивиденды | $0.02 | $1.20 | |
| Коэфф. выплат | 0.09% | 925.73% | |
| Лет выплат | 10.00% | 5.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -12.94% | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AMG — ноябре (+5.85%), для TPG — июле (+12.63%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: AMG — март (-1.72%), TPG — февраль (-9.08%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у TPG: +21.04% против +8.83%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Affiliated Managers Group, Inc. или TPG Inc.?
У кого выше рентабельность — AMG или TPG?
Какие дивиденды у Affiliated Managers Group, Inc. и TPG Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Affiliated Managers Group, Inc. или TPG Inc.?
У кого выше маржинальность — AMG или TPG?
Какая акция лучше по технике — AMG или TPG?
Что лучше купить — AMG или TPG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией