ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение AM vs WMB

Тикер 1
Тикер 2
AM22
24WMB
Сравнение Antero Midstream Corporation (AM) и The Williams Companies, Inc. (WMB) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Нефтегазовая дистрибуция». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации WMB крупнее в 8,5× (90,15 млрд $ vs 10,56 млрд $). Стоимостная оценка в пользу AM — P/E 26,31 vs 28,69 у WMB. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. ROE WMB — 23,86%, у AM — 20,19%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. AM удерживает чистую маржу на уровне 30,45%, опережая WMB (25,18%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. По дивидендной доходности AM впереди: 4,07% годовых против 2,84% у WMB. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 45/100 и 48/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Итог: 22:24 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.
AM
Antero Midstream Corporation
AMNYSE
$22,24+$0,14 (+0,63%)
Энергетика · Нефтегазовая дистрибуция
Капитализация: 10,56 млрд $
ETP Rank5.2
Стоимость
4.1
Качество
5.3
Рост
5.2
Техника
5.0
Дивиденды
7.2
Прогнозы
5.5
Сезонность
4.0
WMB
The Williams Companies, Inc.
WMBNYSE
$73,70+$1,39 (+1,92%)
Энергетика · Нефтегазовая дистрибуция
Капитализация: 90,15 млрд $
ETP Rank5.3
Стоимость
3.7
Качество
4.9
Рост
8.1
Техника
5.0
Дивиденды
7.3
Прогнозы
7.5
Сезонность
5.0

Динамика цен

AMWMB

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E AM оценён рынком дешевле: 26,31 против 28,69 у WMB. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. EV/EBITDA AM — 14,50, у WMB — 15,97. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует WMB (23,86% vs 20,19%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа AM — 30,45%, у WMB — 25,18%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AM — 1,86, у WMB — 2,33. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности WMB ниже 1 (0,48), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

AMWMB
ПоказательAMWMBЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E26,3128,69
P/B5,406,71
P/S7,997,25
PEG-2,271,10
EV/EBITDA14,5015,97
Рентабельность
ROE20,19%23,86%
ROA6,28%5,07%
Валовая маржа62,92%73,59%
Операц. маржа56,05%40,31%
Чистая маржа30,45%25,18%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал1,862,33
Текущая ликв.0,840,48
Быстрая ликв.0,840,43
Дивиденды и прибыль
Див. доходность4,07%2,84%
Коэфф. выплат108,95%81,52%
EPS$0,84$2,51
Балансовая стоим.$4,10$12,56

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 45/100 и 48/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у AM составляет 51,2 (нейтральная зона), у WMB — 49,2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. AM торгуется выше SMA 50 (0,3%), тогда как WMB ниже этой средней (-1,0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: AM — 21,2 (слабый тренд), WMB — 28,7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. AM менее волатилен — бета -0,06 против -0,03 у WMB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.

AMWMB
Общая оценка
45
48
Осцилляторы
47
50
Тренд
60
50
Объём
31
44
Волатильность
50
53
ИндикаторAMWMBЛидер
Осцилляторы
RSI (14)51,1849,17
Stochastic %K44,6947,84
CCI (20)-10,29-9,68
MFI40,5463,64
Williams %R-55,31-52,16
MACD гистограмма-0,030,04
Momentum (10)0,352,15
Тренд
ADX21,2128,66
Цена vs EMA 9+1,38%+0,88%
Цена vs EMA 20+0,63%+0,13%
Цена vs SMA 50+0,31%-1,02%
Цена vs SMA 200+7,64%+5,38%
Объём
CMF-0,06-0,04
Volume Ratio104,4856,88
Волатильность и статистика
Beta-0,06-0,03
ATR %2,35%2,62%
Sharpe (1г)0,750,68
RS Rating57,0054,00
52w от хая-7,28-9,70
BB ширина9,899,15

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): AM — 1,26 млрд $, WMB — 11,95 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу WMB: +13,80% г/г vs +7,00%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: AM — 413,16 млн $, WMB — 2,62 млрд $. WMB генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AM — 770,21 млн $, WMB — 1 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательAMWMBЛидер
Выручка1,26 млрд $11,95 млрд $
Рост выручки (г/г)+7.00%+13.80%
Чистая прибыль413,16 млн $2,62 млрд $
Рост прибыли (г/г)+3.10%+17.70%
EPS (TTM)$0,86$2,14
Операц. Cash Flow932,46 млн $5,90 млрд $
Free Cash Flow770,21 млн $1 млрд $

Дивиденды

AM и WMB — дивидендные акции. Доходность: AM — 4,07%, WMB — 2,84%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: AM — 10 лет, WMB — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AM — 108,95%, WMB — 81,52%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

ПоказательAMWMBЛидер
Див. доходность4,07%2,84%
Годовые дивиденды$0,68$1,58
Коэфф. выплат108,95%81,52%
Лет выплат1013
CAGR дивидендов (5л)-7,23%-0,81%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность AM приходится на апреле (+11,31%), а WMB — на апреле (+7,35%). Наименее удачные месяцы: AM — март (-4,80%), WMB — декабрь (-2,61%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у AM: +13,33% против +12,64%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
AM
+0,7
+1,5
-4,8
+11,3
+3,7
+0,2
-1,6
-1,9
+0,7
-1,7
-1,1
+6,3
WMB
+0,0
-1,7
-1,9
+7,3
+3,1
+0,6
+2,7
+1,6
-0,4
-0,0
+3,8
-2,6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Antero Midstream Corporation или The Williams Companies, Inc.?
По P/E Antero Midstream Corporation оценена ниже: 26,31 против 28,69. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.
У кого выше рентабельность — AM или WMB?
Рентабельность собственного капитала (ROE): AM — 20,19%, WMB — 23,86%. Преимущество у WMB.
Какие дивиденды у Antero Midstream Corporation и The Williams Companies, Inc.?
Обе компании платят дивиденды. Доходность AM — 4,07%, WMB — 2,84%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.
Какая компания крупнее по выручке — Antero Midstream Corporation или The Williams Companies, Inc.?
Выручка AM за TTM — 1,26 млрд $, WMB — 11,95 млрд $. WMB генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — AM или WMB?
Чистая маржа AM — 30,45%, WMB — 25,18%. AM оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — AM или WMB?
Технический скоринг: AM — 45/100, WMB — 48/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — AM или WMB?
Однозначного ответа нет. Счёт 22:24 в пользу WMB по 49 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией