Сравнение AM vs VG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
VG торгуется с P/E 12.97, тогда как AM — с P/E 25.48. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) VG дешевле: 2.23 против 8.16. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) VG дешевле: 3.90 против 5.40. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA VG оценён ниже: 11.61 vs 14.08. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала VG составляет 35.62%, что превышает показатель AM (20.38%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности AM впереди: 31.94% против 17.22% у VG. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AM — 1.92, VG — 4.24. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности VG ниже 1 (0.87), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AM | VG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 25.48 | 12.97 | |
| P/B | 5.40 | 3.90 | |
| P/S | 8.16 | 2.23 | |
| PEG | -22.16 | 0.14 | |
| EV/EBITDA | 14.08 | 11.61 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 20.38% | 35.62% | |
| ROA | 6.41% | 4.73% | |
| Валовая маржа | 64.52% | 44.58% | |
| Операц. маржа | 57.56% | 34.05% | |
| Чистая маржа | 31.94% | 17.22% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.92 | 4.24 | |
| Текущая ликв. | 0.99 | 0.87 | |
| Быстрая ликв. | 0.99 | 0.80 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.08% | 0.49% | |
| Коэфф. выплат | 106.52% | 17.08% | |
| EPS | $0.87 | $1.08 | |
| Балансовая стоим. | $4.09 | $5.01 | |
Технический анализ
VG набирает 78 из 100 по техническому скорингу, AM — 72 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AM — 55.4 (нейтральная зона), VG — 56.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. VG торгуется выше SMA 50 (2.8%), тогда как AM ниже этой средней (-0.2%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: AM — 20.4 (слабый тренд), VG — 18.9 (нет тренда). По бете VG стабильнее (-0.18 vs 0.07). Значение ниже 0.8 делает VG защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) VG составляет 7.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AM | VG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 55.36 | 56.20 | |
| Stochastic %K | 75.00 | 77.31 | |
| CCI (20) | 122.29 | 130.90 | |
| MFI | 61.65 | 59.88 | |
| Williams %R | -25.00 | -22.69 | |
| MACD гистограмма | 0.12 | 0.26 | |
| Momentum (10) | 0.92 | 2.09 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20.41 | 18.85 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.85% | +3.01% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.43% | +6.03% | |
| Цена vs SMA 50 | -0.19% | +2.83% | |
| Цена vs SMA 200 | +13.04% | +28.62% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.30 | 0.09 | |
| Volume Ratio | 63.54 | 77.28 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.07 | -0.18 | |
| ATR % | 2.18% | 7.18% | |
| Sharpe (1г) | 0.63 | 0.72 | |
| RS Rating | 62.00 | 78.00 | |
| 52w от хая | -7.36 | -28.05 | |
| BB ширина | 6.84 | 29.00 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AM — 1,26 млрд $, VG — 13,77 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AM — 413,16 млн $, VG — 2,70 млрд $. VG генерирует больше чистой прибыли. FCF: AM генерирует 770,21 млн $, VG — -6,80 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | AM | VG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,26 млрд $ | 13,77 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 413,16 млн $ | 2,70 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $0.86 | $0.93 | |
| Операц. Cash Flow | 932,46 млн $ | 6,57 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 770,21 млн $ | -6,80 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AM — 4.08%, VG — 0.49%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. AM платит дивиденды 10 лет подряд, VG — 2. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AM — 106.52%, VG — 17.08%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | AM | VG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.08% | 0.49% | |
| Годовые дивиденды | $0.45 | $0.02 | |
| Коэфф. выплат | 106.52% | 17.08% | |
| Лет выплат | 10.00% | 2.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -14.46% | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AM — апреле (+11.31%), для VG — мае (+32.99%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AM — март (-4.80%), для VG — октябрь (-41.78%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: август, октябрь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у AM: +13.17% против +5.28%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Antero Midstream Corporation или Venture Global, Inc.?
У кого выше рентабельность — AM или VG?
Какие дивиденды у Antero Midstream Corporation и Venture Global, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Antero Midstream Corporation или Venture Global, Inc.?
У кого выше маржинальность — AM или VG?
Какая акция лучше по технике — AM или VG?
Что лучше купить — AM или VG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией