Сравнение ALRS vs MAGN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MAGN имеет отрицательный P/E (-6,17), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — ALRS прибылен с P/E 8,43. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу MAGN: 0,41 vs 1,27 у ALRS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) MAGN дешевле: 0,37 против 0,75. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MAGN оценён ниже: 2,48 vs 6,61. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MAGN работает в убыток — ROE -6,13%, тогда как ALRS показывает рентабельность 8,91%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа MAGN (-6,84%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ALRS — 0,72, MAGN — 0,37. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | ALRS | MAGN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 8,43 | -6,17 | |
| P/B | 0,75 | 0,37 | |
| P/S | 1,27 | 0,41 | |
| PEG | 1,53 | — | |
| EV/EBITDA | 6,61 | 2,48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8,91% | -6,13% | |
| ROA | 5,18% | -4,47% | |
| Валовая маржа | 26,83% | 14,90% | |
| Операц. маржа | 13,61% | 0,93% | |
| Чистая маржа | 15,03% | -6,84% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,72 | 0,37 | |
| Текущая ликв. | 2,75 | 2,02 | |
| Быстрая ликв. | 0,92 | 1,37 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 41,06% | — | |
| EPS | $4,92 | -$3,46 | |
| Балансовая стоим. | $55,19 | $59,47 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MAGN сильнее: 54/100 против 41/100 у ALRS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ALRS составляет 40,3 (нейтральная зона), у MAGN — 50,0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. MAGN торгуется выше SMA 50 (5,1%), тогда как ALRS ниже этой средней (-10,0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: ALRS — 22,7 (слабый тренд), MAGN — 33,2 (выраженный тренд). MAGN менее волатилен — бета 1,14 против 1,14 у ALRS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ALRS составляет 6,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ALRS | MAGN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 40,33 | 50,04 | |
| Stochastic %K | 6,18 | 39,18 | |
| CCI (20) | -106,01 | 19,00 | |
| MFI | 59,38 | 68,33 | |
| Williams %R | -93,82 | -60,82 | |
| MACD гистограмма | -0,10 | 0,03 | |
| Momentum (10) | -1,56 | -0,86 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22,71 | 33,18 | |
| Цена vs EMA 9 | -8,97% | -4,73% | |
| Цена vs EMA 20 | -8,89% | -1,30% | |
| Цена vs SMA 50 | -10,02% | +5,12% | |
| Цена vs SMA 200 | -41,78% | -20,27% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,09 | 0,21 | |
| Volume Ratio | 108,47 | 97,84 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,14 | 1,14 | |
| ATR % | 6,84% | 5,05% | |
| Sharpe (1г) | -2,17 | -1,30 | |
| RS Rating | 4,00 | 22,00 | |
| 52w от хая | -61,91 | -41,56 | |
| BB ширина | 22,54 | 37,31 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ALRS — 241,13 млрд ₽, MAGN — 609,87 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу ALRS: -1,20% г/г vs -20,60%. MAGN показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. MAGN убыточен (чистая прибыль -14,86 млрд ₽), тогда как ALRS генерирует прибыль (36,24 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: ALRS генерирует -13,62 млрд ₽, MAGN — -9,45 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ALRS | MAGN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 241,13 млрд ₽ | 609,87 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -1.20% | -20.60% | |
| Чистая прибыль | 36,24 млрд ₽ | -14,86 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +88.30% | — | — |
| EPS (TTM) | $4,92 | -$1,26 | |
| Операц. Cash Flow | 35,80 млрд ₽ | 80,47 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -13,62 млрд ₽ | -9,45 млрд ₽ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. ALRS платит дивиденды 15 лет подряд, MAGN — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | ALRS | MAGN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $4,51 | $5,25 | |
| Коэфф. выплат | 41,06% | — | |
| Лет выплат | 15 | 14 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -16,59% | -0,24% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ALRS приходится на декабре (+3,45%), а MAGN — на декабре (+6,54%). Слабые месяцы: для ALRS — октябрь (-4,76%), для MAGN — сентябрь (-3,25%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, май, июнь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — АЛРОСА или ММК?
У кого выше рентабельность — ALRS или MAGN?
Какие дивиденды у АЛРОСА и ММК?
Какая компания крупнее по выручке — АЛРОСА или ММК?
Какая акция лучше по технике — ALRS или MAGN?
Что лучше купить — ALRS или MAGN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 16.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией