Сравнение ALRS vs LNZLP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, ALRS выглядит привлекательнее: 8.43 против 372.97. Премия к оценке LNZLP может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Балансовая оценка: P/B ALRS — 0.75, у LNZLP — 56.48. ALRS торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA ALRS — 6.61, у LNZLP — 180.28. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует LNZLP (15.14% vs 8.91%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ALRS — 0.72, у LNZLP — 0.66. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | ALRS | LNZLP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 8.43 | 372.97 | |
| P/B | 0.75 | 56.48 | |
| P/S | 1.27 | — | |
| PEG | 2.09 | -0.69 | |
| EV/EBITDA | 6.61 | 180.28 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8.91% | 15.14% | |
| ROA | 5.18% | 9.11% | |
| Валовая маржа | 26.83% | — | |
| Операц. маржа | 13.61% | — | |
| Чистая маржа | 15.03% | — | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.72 | 0.66 | |
| Текущая ликв. | 2.75 | 4.67 | |
| Быстрая ликв. | 0.92 | 4.67 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 0.58% | |
| Коэфф. выплат | 41.06% | 29.60% | |
| EPS | $4.92 | $32.26 | |
| Балансовая стоим. | $55.19 | $213.04 | |
Технический анализ
LNZLP набирает 26 из 100 по техническому скорингу, ALRS — 20 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ALRS — 30.0 (нейтральная зона), LNZLP — 21.5 (зона перепроданности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: ALRS на -15.3%, LNZLP на -68.1%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: ALRS — 44.8 (выраженный тренд), LNZLP — 51.1 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете LNZLP стабильнее (0.74 vs 0.97). Значение ниже 0.8 делает LNZLP защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) LNZLP составляет 24.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ALRS | LNZLP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 30.01 | 21.48 | |
| Stochastic %K | 21.48 | 0.00 | |
| CCI (20) | -117.49 | -104.62 | |
| MFI | 51.13 | 22.01 | |
| Williams %R | -78.52 | -100.00 | |
| MACD гистограмма | 0.14 | -2.53 | |
| Momentum (10) | -0.95 | -184.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 44.78 | 51.13 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.02% | -25.66% | |
| Цена vs EMA 20 | -5.19% | -44.62% | |
| Цена vs SMA 50 | -15.31% | -68.07% | |
| Цена vs SMA 200 | -29.81% | -74.21% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.14 | -0.46 | |
| Volume Ratio | 82.42 | 356.55 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.97 | 0.74 | |
| ATR % | 3.33% | 24.62% | |
| Sharpe (1г) | -0.02 | -1.82 | |
| RS Rating | 5.00 | 1.00 | |
| 52w от хая | -45.49 | -89.43 | |
| BB ширина | 12.92 | 115.96 | |
Финансовая отчётность
Чистая прибыль: ALRS — 36,24 млрд ₽, LNZLP — 48000 ₽. ALRS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ALRS — -13,62 млрд ₽, LNZLP — 77000 ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ALRS | LNZLP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 241,13 млрд ₽ | — | — |
| Рост выручки (г/г) | -7.04% | — | — |
| Чистая прибыль | 36,24 млрд ₽ | 48000 ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -28.82% | +58.74% | |
| EPS (TTM) | $4.92 | $32.26 | |
| Операц. Cash Flow | 35,80 млрд ₽ | 77000 ₽ | |
| Free Cash Flow | -13,62 млрд ₽ | 77000 ₽ |
Дивиденды
LNZLP выплачивает дивиденды с доходностью 0.58% годовых, тогда как ALRS дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: ALRS — 15 лет, LNZLP — 18 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ALRS — 41.06%, LNZLP — 29.60%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | ALRS | LNZLP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0.58% | |
| Годовые дивиденды | $4.51 | $9.55 | |
| Коэфф. выплат | 41.06% | 29.60% | |
| Лет выплат | 15.00% | 18.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -16.59% | -7.19% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ALRS — ноябре (+3.91%), для LNZLP — январе (+7.39%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ALRS — май (-2.43%), LNZLP — июль (-6.16%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, апрель, май, июль, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — АЛРОСА или Лензолото - привилегированные акции?
У кого выше рентабельность — ALRS или LNZLP?
Какие дивиденды у АЛРОСА и Лензолото - привилегированные акции?
Какая акция лучше по технике — ALRS или LNZLP?
Что лучше купить — ALRS или LNZLP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией