Сравнение ALRS vs ENPG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E ENPG оценён рынком дешевле: 8.53 против 8.43 у ALRS. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) ENPG дешевле: 0.21 против 1.27. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B ENPG — 0.40, у ALRS — 0.75. ENPG торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA ENPG — 5.47, у ALRS — 6.61. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует ALRS (8.91% vs 1.67%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ALRS — 15.03%, у ENPG — 1.33%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ALRS — 0.72, у ENPG — 1.34. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности ENPG ниже 1 (0.72), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ALRS | ENPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 8.43 | 8.53 | |
| P/B | 0.75 | 0.40 | |
| P/S | 1.27 | 0.21 | |
| PEG | 2.09 | -0.90 | |
| EV/EBITDA | 6.61 | 5.47 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8.91% | 1.67% | |
| ROA | 5.18% | 0.72% | |
| Валовая маржа | 26.83% | 25.17% | |
| Операц. маржа | 13.61% | 7.99% | |
| Чистая маржа | 15.03% | 1.33% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.72 | 1.34 | |
| Текущая ликв. | 2.75 | 0.72 | |
| Быстрая ликв. | 0.92 | 0.39 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 41.06% | — | |
| EPS | $4.92 | $0.67 | |
| Балансовая стоим. | $55.19 | $14.16 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 20/100 и 24/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): ALRS — 30.0 (нейтральная зона), ENPG — 31.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: ALRS на -15.3%, ENPG на -11.4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: ALRS — 44.8 (выраженный тренд), ENPG — 29.1 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ALRS стабильнее (0.97 vs 1.13). Дневная волатильность (ATR%) ALRS составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ALRS | ENPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 30.01 | 31.42 | |
| Stochastic %K | 21.48 | 19.22 | |
| CCI (20) | -117.49 | -124.28 | |
| MFI | 51.13 | 26.16 | |
| Williams %R | -78.52 | -80.78 | |
| MACD гистограмма | 0.14 | -0.50 | |
| Momentum (10) | -0.95 | -7.60 | |
| Тренд | |||
| ADX | 44.78 | 29.14 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.02% | -2.72% | |
| Цена vs EMA 20 | -5.19% | -5.33% | |
| Цена vs SMA 50 | -15.31% | -11.45% | |
| Цена vs SMA 200 | -29.81% | -12.13% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.14 | -0.10 | |
| Volume Ratio | 82.42 | 92.32 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.97 | 1.13 | |
| ATR % | 3.33% | 3.16% | |
| Sharpe (1г) | -0.02 | -0.11 | |
| RS Rating | 5.00 | 71.00 | |
| 52w от хая | -45.49 | -29.48 | |
| BB ширина | 12.92 | 17.15 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ALRS — 241,13 млрд ₽, ENPG — 17,70 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ENPG растёт быстрее по выручке: +2.27% год к году против -7.04% у ALRS. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: ALRS — 36,24 млрд ₽, ENPG — 235 млн ₽. ALRS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ALRS — -13,62 млрд ₽, ENPG — 768 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ALRS | ENPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 241,13 млрд ₽ | 17,70 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -7.04% | +2.27% | |
| Чистая прибыль | 36,24 млрд ₽ | 235 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -28.82% | -49.69% | |
| EPS (TTM) | $4.92 | $0.67 | |
| Операц. Cash Flow | 35,80 млрд ₽ | 2,95 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -13,62 млрд ₽ | 768 млн ₽ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. ALRS выплачивает дивиденды 15 лет подряд, тогда как ENPG не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ALRS | ENPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $4.51 | — | |
| Коэфф. выплат | 41.06% | — | |
| Лет выплат | 15.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -16.59% | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ALRS — ноябре (+3.91%), для ENPG — январе (+4.82%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ALRS — май (-2.43%), ENPG — сентябрь (-5.04%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, апрель, май, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — АЛРОСА или Эн+?
У кого выше рентабельность — ALRS или ENPG?
Какие дивиденды у АЛРОСА и Эн+?
Какая компания крупнее по выручке — АЛРОСА или Эн+?
У кого выше маржинальность — ALRS или ENPG?
Какая акция лучше по технике — ALRS или ENPG?
Что лучше купить — ALRS или ENPG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией