Сравнение ALRS vs CHMK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
CHMK имеет отрицательный P/E (-0,80), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — ALRS прибылен с P/E 8,43. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу CHMK: 0,10 vs 1,27 у ALRS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) CHMK дешевле: 0,33 против 0,75. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ALRS оценён ниже: 6,61 vs 901,08. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. CHMK работает в убыток — ROE -41,46%, тогда как ALRS показывает рентабельность 8,91%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа CHMK (-12,13%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. CHMK несёт высокую долговую нагрузку — D/E 5,82, тогда как ALRS практически без долга (D/E 0,72). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности CHMK ниже 1 (0,69), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ALRS | CHMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 8,43 | -0,80 | |
| P/B | 0,75 | 0,33 | |
| P/S | 1,27 | 0,10 | |
| PEG | 1,71 | — | |
| EV/EBITDA | 6,61 | 901,08 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8,91% | -41,46% | |
| ROA | 5,18% | -6,08% | |
| Валовая маржа | 26,83% | 7,70% | |
| Операц. маржа | 13,61% | -5,01% | |
| Чистая маржа | 15,03% | -12,13% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,72 | 5,82 | |
| Текущая ликв. | 2,75 | 0,69 | |
| Быстрая ликв. | 0,92 | 0,64 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 41,06% | — | |
| EPS | $4,92 | -$5492,28 | |
| Балансовая стоим. | $55,19 | $13 247,60 | |
Технический анализ
По техническому скорингу ALRS сильнее: 67/100 против 53/100 у CHMK. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ALRS составляет 50,4 (нейтральная зона), у CHMK — 60,7 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. CHMK торгуется выше SMA 50 (4,5%), тогда как ALRS ниже этой средней (-0,5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: ALRS — 24,3 (слабый тренд), CHMK — 35,2 (выраженный тренд). CHMK менее волатилен — бета 0,70 против 1,11 у ALRS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ALRS составляет 5,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ALRS | CHMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 50,38 | 60,69 | |
| Stochastic %K | 53,47 | 47,59 | |
| CCI (20) | 48,81 | 144,65 | |
| MFI | 66,72 | 84,94 | |
| Williams %R | -46,53 | -52,41 | |
| MACD гистограмма | 0,25 | 29,88 | |
| Momentum (10) | 0,57 | 10,00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 24,34 | 35,22 | |
| Цена vs EMA 9 | -2,21% | +3,39% | |
| Цена vs EMA 20 | +0,25% | +5,18% | |
| Цена vs SMA 50 | -0,53% | +4,47% | |
| Цена vs SMA 200 | -35,36% | -17,78% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,13 | -0,34 | |
| Volume Ratio | 80,34 | 371,39 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,11 | 0,70 | |
| ATR % | 5,89% | 5,56% | |
| Sharpe (1г) | -2,03 | -1,84 | |
| RS Rating | 5,00 | 19,00 | |
| 52w от хая | -57,60 | -39,04 | |
| BB ширина | 35,75 | 21,00 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ALRS — 241,13 млрд ₽, CHMK — 143,14 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу ALRS: -1,20% г/г vs -16,80%. CHMK показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. CHMK убыточен (чистая прибыль -17,37 млрд ₽), тогда как ALRS генерирует прибыль (36,24 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: ALRS генерирует -13,62 млрд ₽, CHMK — 18,97 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ALRS | CHMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 241,13 млрд ₽ | 143,14 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -1.20% | -16.80% | |
| Чистая прибыль | 36,24 млрд ₽ | -17,37 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +88.30% | — | — |
| EPS (TTM) | $4,92 | -$5492,28 | |
| Операц. Cash Flow | 35,80 млрд ₽ | 21,38 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -13,62 млрд ₽ | 18,97 млрд ₽ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. ALRS выплачивает дивиденды 15 лет подряд, тогда как CHMK не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ALRS | CHMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $4,51 | — | |
| Коэфф. выплат | 41,06% | — | |
| Лет выплат | 15 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -16,59% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ALRS показывает лучшую доходность в декабре (+3,45%). Для CHMK сезонные данные отсутствуют.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — АЛРОСА или ЧМК?
У кого выше рентабельность — ALRS или CHMK?
Какие дивиденды у АЛРОСА и ЧМК?
Какая компания крупнее по выручке — АЛРОСА или ЧМК?
Какая акция лучше по технике — ALRS или CHMK?
Что лучше купить — ALRS или CHMK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией