Сравнение ALRM vs OKTA

Тикер 1

Тикер 2

ALRM18

21OKTA

Обе компании работают в индустрии «Программное обеспечение»: Alarm.com Holdings, Inc. (ALRM) и Okta, Inc. (OKTA). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации OKTA крупнее в 6.9× (15 млрд $ vs 2,16 млрд $). ALRM торгуется с P/E 17.04, тогда как OKTA — с P/E 67.18. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. ALRM демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 15.39% против 3.45% у OKTA. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ALRM — 12.36%, OKTA — 8.05%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Техническая картина в пользу OKTA: скоринг 74/100 vs 27/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итог: 18:21 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

Alarm.com Holdings, Inc.

ALRMNASDAQ

43,72 $-0,32 $ (-0,73%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 2,16 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

10.0

Качество

6.1

Рост

6.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Okta, Inc.

OKTANASDAQ

89,44 $+0,40 $ (+0,45%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 15 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

6.9

Качество

5.3

Рост

8.3

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

ALRMOKTA

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу ALRM — P/E 17.04 vs 67.18 у OKTA. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу ALRM: 2.10 vs 5.11 у OKTA. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA ALRM оценён ниже: 10.10 vs 44.18. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала ALRM составляет 15.39%, что превышает показатель OKTA (3.45%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ALRM впереди: 12.36% против 8.05% у OKTA. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ALRM — 0.66, OKTA — 0.06. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ALRMOKTA

Показатель	ALRM	OKTA
Мультипликаторы оценки
P/E	17.04	67.18
P/B	2.54	2.26
P/S	2.10	5.11
PEG	-6.45	0.08
EV/EBITDA	10.10	44.18
Рентабельность
ROE	15.39%	3.45%
ROA	7.80%	2.42%
Валовая маржа	63.38%	77.36%
Операц. маржа	13.26%	5.24%
Чистая маржа	12.36%	8.05%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.66	0.06
Текущая ликв.	5.16	1.36
Быстрая ликв.	4.55	1.36
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.58	$1.33
Балансовая стоим.	$18.22	$39.47

Технический анализ

По техническому скорингу OKTA сильнее: 74/100 против 27/100 у ALRM. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ALRM составляет 47.9 (нейтральная зона), у OKTA — 67.1 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. OKTA торгуется выше SMA 50 (15.4%), тогда как ALRM ниже этой средней (-1.5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. OKTA выше SMA 200 (+5.0%), ALRM — ниже (-11.7%). Долгосрочный тренд в пользу OKTA. Сила тренда по ADX: ALRM — 14.4 (нет тренда), OKTA — 14.8 (нет тренда). ALRM менее волатилен — бета 1.02 против 1.15 у OKTA. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) OKTA составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ALRMOKTA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ALRM	OKTA
Осцилляторы
RSI (14)	47.89	67.10
Stochastic %K	35.76	90.23
CCI (20)	-55.93	163.40
MFI	51.27	81.74
Williams %R	-64.24	-9.77
MACD гистограмма	-0.17	1.10
Momentum (10)	-1.40	8.56
Тренд
ADX	14.39	14.80
Цена vs EMA 9	+0.58%	+5.46%
Цена vs EMA 20	-0.61%	+9.73%
Цена vs SMA 50	-1.54%	+15.42%
Цена vs SMA 200	-11.67%	+5.01%
Объём
CMF	-0.08	0.16
Volume Ratio	77.40	103.55
Волатильность и статистика
Beta	1.02	1.15
ATR %	3.78%	4.35%
Sharpe (1г)	-0.97	-0.62
RS Rating	17.00	14.00
52w от хая	-26.58	-29.89
BB ширина	15.26	22.87

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ALRM — 1,01 млрд $, OKTA — 2,92 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: ALRM — 132,57 млн $, OKTA — 235 млн $. OKTA генерирует больше чистой прибыли. FCF: ALRM генерирует 137,05 млн $, OKTA — 905 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ALRM	OKTA
Выручка	1,01 млрд $	2,92 млрд $
Чистая прибыль	132,57 млн $	235 млн $
EPS (TTM)	$2.66	$1.34
Операц. Cash Flow	153,33 млн $	914 млн $
Free Cash Flow	137,05 млн $	905 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	ALRM	OKTA
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ALRM приходится на декабре (+5.16%), а OKTA — на январе (+7.15%). Слабые месяцы: для ALRM — октябрь (-4.12%), для OKTA — сентябрь (-3.56%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у OKTA: +22.75% против +17.09%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ALRM

+0.5

+2.5

-1.4

+2.0

-0.1

+5.0

+4.3

+3.7

-3.3

-4.1

+2.9

+5.2

OKTA

+7.2

+1.9

+0.5

+4.0

+5.3

+0.2

+2.3

+2.6

-3.6

-3.3

+2.1

+3.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Alarm.com Holdings, Inc. или Okta, Inc.?

По P/E Alarm.com Holdings, Inc. оценена ниже: 17.04 против 67.18. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — ALRM или OKTA?

ROE ALRM — 15.39%, OKTA — 3.45%. ALRM демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Alarm.com Holdings, Inc. и Okta, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Alarm.com Holdings, Inc. или Okta, Inc.?

По объёму выручки: ALRM — 1,01 млрд $, OKTA — 2,92 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ALRM или OKTA?

Чистая маржа ALRM — 12.36%, OKTA — 8.05%. ALRM оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ALRM или OKTA?

Технический скоринг: ALRM — 27/100, OKTA — 74/100. OKTA имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ALRM или OKTA?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ALRM выигрывает 18, OKTA — 21. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией