Сравнение ALLE vs MMM

Тикер 1

Тикер 2

ALLE17

25MMM

ALLE против MMM — два эмитента индустрии «Бизнес-услуги», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации MMM крупнее в 7.0× (79,07 млрд $ vs 11,23 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ALLE с P/E 17.56 (у MMM — 28.78). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Рентабельность капитала MMM составляет 66.03%, что превышает показатель ALLE (32.08%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ALLE впереди: 15.24% против 11.14% у MMM. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность MMM составляет 1.96%, у ALLE — 1.61%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. MMM набирает 54 из 100 по техническому скорингу, ALLE — 20 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. MMM побеждает по числу метрик: 25 против 17 у ALLE. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Allegion plc

ALLENYSE

130,70 $+1,45 $ (+1,12%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 11,23 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

7.0

Качество

8.3

Рост

6.3

Техника

1.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

6.5

Сезонность

6.0

3M Company

MMMNYSE

151,60 $+1,82 $ (+1,22%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 79,07 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

4.7

Качество

7.2

Рост

3.5

Техника

5.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

ALLEMMM

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, ALLE выглядит привлекательнее: 17.56 против 28.78. Премия к оценке MMM может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) ALLE оценён ниже: 2.67 против 3.16. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) ALLE дешевле: 5.30 против 24.58. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ALLE оценён ниже: 13.29 vs 17.50. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MMM демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 66.03% против 32.08% у ALLE. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ALLE — 15.24%, MMM — 11.14%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. MMM несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3.85, тогда как ALLE практически без долга (D/E 0.97). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

ALLEMMM

Показатель	ALLE	MMM
Мультипликаторы оценки
P/E	17.56	28.78
P/B	5.30	24.58
P/S	2.67	3.16
PEG	5.99	-0.84
EV/EBITDA	13.29	17.50
Рентабельность
ROE	32.08%	66.03%
ROA	11.93%	7.86%
Валовая маржа	44.97%	39.51%
Операц. маржа	20.64%	19.60%
Чистая маржа	15.24%	11.14%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.97	3.85
Текущая ликв.	1.91	1.59
Быстрая ликв.	1.19	1.19
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.61%	1.96%
Коэфф. выплат	29.13%	56.62%
EPS	$7.36	$5.27
Балансовая стоим.	$24.40	$6.26

Технический анализ

Техническая картина в пользу MMM: скоринг 54/100 vs 20/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ALLE — 41.6, MMM — 58.4. Обе акции находятся в одной зоне. MMM торгуется выше SMA 50 (3.2%), тогда как ALLE ниже этой средней (-6.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: ALLE — 34.0 (выраженный тренд), MMM — 15.5 (нет тренда). ALLE имеет чётко выраженный тренд, в отличие от MMM. Волатильность: бета ALLE — 0.79, MMM — 0.98. Оба значения в приемлемом диапазоне.

ALLEMMM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ALLE	MMM
Осцилляторы
RSI (14)	41.65	58.39
Stochastic %K	45.78	88.55
CCI (20)	-69.77	169.09
MFI	45.62	42.02
Williams %R	-54.22	-11.45
MACD гистограмма	-0.09	0.98
Momentum (10)	-6.11	7.85
Тренд
ADX	34.05	15.53
Цена vs EMA 9	+0.39%	+2.23%
Цена vs EMA 20	-2.06%	+2.97%
Цена vs SMA 50	-6.81%	+3.24%
Цена vs SMA 200	-18.32%	-3.83%
Объём
CMF	-0.23	-0.11
Volume Ratio	51.24	87.52
Волатильность и статистика
Beta	0.79	0.98
ATR %	2.80%	2.51%
Sharpe (1г)	-0.39	-0.01
RS Rating	28.00	40.00
52w от хая	-27.66	-14.55
BB ширина	16.71	7.83

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ALLE генерирует 4,07 млрд $, MMM — 24,95 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ALLE — 643,80 млн $, MMM — 3,25 млрд $. MMM генерирует больше чистой прибыли. FCF: ALLE генерирует 685,70 млн $, MMM — 1,40 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ALLE	MMM
Выручка	4,07 млрд $	24,95 млрд $
Чистая прибыль	643,80 млн $	3,25 млрд $
EPS (TTM)	$7.49	$6.04
Операц. Cash Flow	783,80 млн $	2,31 млрд $
Free Cash Flow	685,70 млн $	1,40 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: ALLE платит 1.61%, MMM — 1.96%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. ALLE платит дивиденды 13 лет подряд, MMM — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ALLE — 29.13%, MMM — 56.62%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	ALLE	MMM
Див. доходность	1.61%	1.96%
Годовые дивиденды	$1.10	$1.56
Коэфф. выплат	29.13%	56.62%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-5.24%	-23.41%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ALLE показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+3.65%), MMM — в июле (+4.79%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ALLE — март (-1.59%), для MMM — сентябрь (-2.59%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ALLE: +9.14% против +6.16%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ALLE

+1.4

-0.9

-1.6

+2.5

+0.1

+2.0

+3.3

+0.2

+0.3

-0.6

+3.6

-1.2

MMM

-1.1

-0.5

-0.2

-0.4

-0.1

+1.1

+4.8

+0.1

-2.6

+1.1

+4.0

-0.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Allegion plc или 3M Company?

Мультипликатор P/E у Allegion plc ниже (17.56 vs 28.78), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — ALLE или MMM?

ROE ALLE — 32.08%, MMM — 66.03%. MMM демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Allegion plc и 3M Company?

Обе компании платят дивиденды. Доходность ALLE — 1.61%, MMM — 1.96%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Allegion plc или 3M Company?

По объёму выручки: ALLE — 4,07 млрд $, MMM — 24,95 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ALLE или MMM?

Чистая маржа ALLE — 15.24%, MMM — 11.14%. ALLE оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ALLE или MMM?

Технический скоринг: ALLE — 20/100, MMM — 54/100. MMM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ALLE или MMM?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик ALLE выигрывает 17, MMM — 25. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией