Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение ALGN vs TMDX

Тикер 1

Тикер 2

ALGN20

21TMDX

Обе компании работают в индустрии «Медицинское оборудование»: Align Technology, Inc. (ALGN) и TransMedics Group, Inc. (TMDX). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации ALGN крупнее в 4,1× (12,61 млрд $ vs 3,06 млрд $). Стоимостная оценка в пользу TMDX — P/E 18,98 vs 30,15 у ALGN. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. TMDX демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 32,97% против 13,60% у ALGN. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: TMDX — 22,69%, ALGN — 9,99%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Техническая картина в пользу TMDX: скоринг 75/100 vs 44/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итог: 20:21 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

Align Technology, Inc.

ALGNNASDAQ

$176,04+$2,38 (+1,37%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 12,61 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

6.9

Качество

9.2

Рост

5.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

6.0

TransMedics Group, Inc.

TMDXNASDAQ

$88,41+$4,52 (+5,39%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 3,06 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

6.9

Качество

7.3

Рост

10.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

ALGNTMDX

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E TMDX оценён рынком дешевле: 18,98 против 30,15 у ALGN. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу ALGN: 3,00 vs 4,34 у TMDX. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) TMDX дешевле: 5,60 против 2932,05. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ALGN оценён ниже: 15,82 vs 27,46. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала TMDX составляет 32,97%, что превышает показатель ALGN (13,60%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности TMDX впереди: 22,69% против 9,99% у ALGN. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ALGN — 0,03, TMDX — 1,67. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ALGNTMDX

Показатель	ALGN	TMDX
Мультипликаторы оценки
P/E	30,15	18,98
P/B	2932,05	5,60
P/S	3,00	4,34
PEG	-10,52	0,17
EV/EBITDA	15,82	27,46
Рентабельность
ROE	13,60%	32,97%
ROA	6444,45%	10,36%
Валовая маржа	66,48%	58,69%
Операц. маржа	13,33%	12,21%
Чистая маржа	9,99%	22,69%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,03	1,67
Текущая ликв.	1,40	6,62
Быстрая ликв.	1,28	6,07
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	$5,79	$4,39
Балансовая стоим.	$0,06	$14,98

Технический анализ

По техническому скорингу TMDX сильнее: 75/100 против 44/100 у ALGN. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ALGN составляет 49,6 (нейтральная зона), у TMDX — 63,6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. TMDX торгуется выше SMA 50 (14,2%), тогда как ALGN ниже этой средней (-0,6%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ALGN выше SMA 200 (+4,5%), TMDX — ниже (-22,5%). Долгосрочный тренд в пользу ALGN. Сила тренда по ADX: ALGN — 11,3 (нет тренда), TMDX — 16,4 (нет тренда). TMDX менее волатилен — бета 1,15 против 1,25 у ALGN. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TMDX составляет 5,4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ALGNTMDX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ALGN	TMDX
Осцилляторы
RSI (14)	49,57	63,64
Stochastic %K	38,82	99,44
CCI (20)	-65,75	191,62
MFI	49,84	56,92
Williams %R	-61,18	-0,56
MACD гистограмма	-0,20	0,84
Momentum (10)	6,65	11,63
Тренд
ADX	11,27	16,39
Цена vs EMA 9	+0,48%	+6,20%
Цена vs EMA 20	-0,08%	+9,33%
Цена vs SMA 50	-0,59%	+14,19%
Цена vs SMA 200	+4,48%	-22,50%
Объём
CMF	-0,05	0,38
Volume Ratio	85,62	77,98
Волатильность и статистика
Beta	1,25	1,15
ATR %	4,18%	5,39%
Sharpe (1г)	0,83	-0,35
RS Rating	69,00	11,00
52w от хая	-13,28	-46,22
BB ширина	9,80	17,32

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ALGN — 4,03 млрд $, TMDX — 605,49 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу TMDX: +37,10% г/г vs +0,90%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: ALGN — 410,35 млн $, TMDX — 190,29 млн $. ALGN генерирует больше чистой прибыли. FCF: ALGN генерирует 490,78 млн $, TMDX — 133,59 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ALGN	TMDX
Выручка	4,03 млрд $	605,49 млн $
Рост выручки (г/г)	+0.90%	+37.10%
Чистая прибыль	410,35 млн $	190,29 млн $
Рост прибыли (г/г)	-2.60%	+436.60%
EPS (TTM)	$5,66	$5,60
Операц. Cash Flow	593,22 млн $	192,84 млн $
Free Cash Flow	490,78 млн $	133,59 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	ALGN	TMDX
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ALGN приходится на ноябре (+6,24%), а TMDX — на ноябре (+21,19%). Слабые месяцы: для ALGN — сентябрь (-2,21%), для TMDX — октябрь (-13,00%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у TMDX: +47,53% против +18,60%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ALGN

+3,6

+2,4

-1,3

+3,8

+2,1

+2,3

+0,2

+0,5

-2,2

-1,0

+6,2

+2,2

TMDX

+3,2

+14,9

-1,5

+10,2

+5,1

+14,7

+1,6

-8,6

-13,0

+21,2

-1,8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Align Technology, Inc. или TransMedics Group, Inc.?

По P/E TransMedics Group, Inc. оценена ниже: 18,98 против 30,15. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — ALGN или TMDX?

ROE ALGN — 13,60%, TMDX — 32,97%. TMDX демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Align Technology, Inc. и TransMedics Group, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Align Technology, Inc. или TransMedics Group, Inc.?

По объёму выручки: ALGN — 4,03 млрд $, TMDX — 605,49 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ALGN или TMDX?

Чистая маржа ALGN — 9,99%, TMDX — 22,69%. TMDX оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ALGN или TMDX?

Технический скоринг: ALGN — 44/100, TMDX — 75/100. TMDX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ALGN или TMDX?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик ALGN выигрывает 20, TMDX — 21. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией