Сравнение ALAB vs ONTO

Тикер 1

Тикер 2

ALAB22

15ONTO

Сравнение Astera Labs, Inc. Common Stock (ALAB) и Onto Innovation Inc. (ONTO) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Полупроводники». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации ALAB крупнее в 3.9× (51,05 млрд $ vs 13,01 млрд $). Если ориентироваться на P/E, ONTO выглядит привлекательнее: 122.99 против 183.39. Премия к оценке ALAB может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По ROE лидирует ALAB (20.33% vs 5.19%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ALAB — 26.72%, у ONTO — 10.33%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Техническая картина в пользу ALAB: скоринг 75/100 vs 45/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. В общем зачёте ALAB уверенно лидирует со счётом 22:15. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Astera Labs, Inc. Common Stock

ALABNASDAQ

297,84 $+10,36 $ (+3,60%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 51,05 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

2.8

Качество

8.5

Рост

8.8

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Onto Innovation Inc.

ONTONYSE

261,45 $-1,67 $ (-0,63%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 13,01 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

5.2

Качество

6.1

Рост

3.2

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

ALABONTO

Фундаментальный анализ

ONTO торгуется с P/E 122.99, тогда как ALAB — с P/E 183.39. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Мультипликатор P/S также в пользу ONTO: 12.70 vs 49.21 у ALAB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B ONTO — 6.14, у ALAB — 32.85. EV/EBITDA ONTO — 61.53, у ALAB — 191.28. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE ALAB — 20.33%, у ONTO — 5.19%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. ALAB удерживает чистую маржу на уровне 26.72%, опережая ONTO (10.33%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ALAB — 0.00, у ONTO — 0.00. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ALABONTO

Показатель	ALAB	ONTO
Мультипликаторы оценки
P/E	183.39	122.99
P/B	32.85	6.14
P/S	49.21	12.70
PEG	0.33	-2.40
EV/EBITDA	191.28	61.53
Рентабельность
ROE	20.33%	5.19%
ROA	16.13%	4.44%
Валовая маржа	75.99%	48.80%
Операц. маржа	22.36%	10.53%
Чистая маржа	26.72%	10.33%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.00	0.00
Текущая ликв.	11.30	6.15
Быстрая ликв.	10.82	4.68
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$1.57	$2.14
Балансовая стоим.	$8.75	$42.86

Технический анализ

По техническому скорингу ALAB сильнее: 75/100 против 45/100 у ONTO. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ALAB составляет 74.8 (зона перекупленности), у ONTO — 46.0 (нейтральная зона). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. ALAB и ONTO находятся выше 50-дневной скользящей средней (+72.8% и +3.9% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: ALAB — 45.6 (выраженный тренд), ONTO — 22.8 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. ONTO менее волатилен — бета 2.63 против 2.88 у ALAB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ALAB составляет 7.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ALABONTO

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ALAB	ONTO
Осцилляторы
RSI (14)	74.78	46.03
Stochastic %K	96.29	32.59
CCI (20)	275.74	-107.71
MFI	75.27	41.71
Williams %R	-3.71	-67.41
MACD гистограмма	3.56	-5.87
Momentum (10)	63.61	-12.72
Тренд
ADX	45.65	22.84
Цена vs EMA 9	+23.69%	-2.17%
Цена vs EMA 20	+35.11%	-3.81%
Цена vs SMA 50	+72.84%	+3.85%
Цена vs SMA 200	+69.86%	+46.48%
Объём
CMF	0.23	0.17
Volume Ratio	98.76	58.52
Волатильность и статистика
Beta	2.88	2.63
ATR %	7.13%	5.63%
Sharpe (1г)	1.57	2.05
RS Rating	95.00	94.00
52w от хая	2.34	-17.26
BB ширина	39.32	22.89

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ALAB — 852,52 млн $, ONTO — 1,01 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: ALAB — 219,13 млн $, ONTO — 136,76 млн $. ALAB генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ALAB — 281,76 млн $, ONTO — 299,80 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ALAB	ONTO
Выручка	852,52 млн $	1,01 млрд $
Чистая прибыль	219,13 млн $	136,76 млн $
EPS (TTM)	$1.32	$2.78
Операц. Cash Flow	319,31 млн $	328,31 млн $
Free Cash Flow	281,76 млн $	299,80 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	ALAB	ONTO
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ALAB приходится на апреле (+35.88%), а ONTO — на ноябре (+13.21%). Наименее удачные месяцы: ALAB — февраль (-23.14%), ONTO — февраль (-3.76%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у ALAB: +101.65% против +43.44%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ALAB

-20.4

-23.1

-0.4

+35.9

+8.7

-3.8

+15.2

+22.7

+23.2

+17.2

+12.2

+14.4

ONTO

+10.3

-3.8

-2.9

+3.8

+7.0

+2.9

+6.0

+3.2

+2.1

-1.9

+13.2

+3.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Astera Labs, Inc. Common Stock или Onto Innovation Inc.?

По P/E Onto Innovation Inc. оценена ниже: 122.99 против 183.39. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — ALAB или ONTO?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ALAB — 20.33%, ONTO — 5.19%. Преимущество у ALAB.

Какие дивиденды у Astera Labs, Inc. Common Stock и Onto Innovation Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Astera Labs, Inc. Common Stock или Onto Innovation Inc.?

Выручка ALAB за TTM — 852,52 млн $, ONTO — 1,01 млрд $. ONTO генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — ALAB или ONTO?

Чистая маржа ALAB — 26.72%, ONTO — 10.33%. ALAB оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ALAB или ONTO?

Технический скоринг: ALAB — 75/100, ONTO — 45/100. ALAB имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ALAB или ONTO?

Однозначного ответа нет. Счёт 22:15 в пользу ALAB по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией