Сравнение ALAB vs CRUS

Тикер 1

Тикер 2

ALAB22

15CRUS

Обе компании работают в индустрии «Полупроводники»: Astera Labs, Inc. Common Stock (ALAB) и Cirrus Logic, Inc. (CRUS). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации ALAB крупнее в 6.0× (51,05 млрд $ vs 8,50 млрд $). По мультипликатору P/E CRUS оценён рынком дешевле: 20.36 против 183.39 у ALAB (разница составляет 88.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. CRUS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 20.21% против 20.33% у ALAB. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ALAB — 26.72%, CRUS — 20.75%. У ALAB маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. Техническая картина в пользу ALAB: скоринг 75/100 vs 52/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Счёт 22:15 — убедительное преимущество ALAB. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Astera Labs, Inc. Common Stock

ALABNASDAQ

297,84 $+10,36 $ (+3,60%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 51,05 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

2.8

Качество

8.5

Рост

8.8

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Cirrus Logic, Inc.

CRUSNASDAQ

166,62 $+0,61 $ (+0,37%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 8,50 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

9.9

Качество

8.8

Рост

7.3

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

ALABCRUS

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует CRUS с P/E 20.36 (у ALAB — 183.39). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу CRUS: 4.24 vs 49.21 у ALAB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) CRUS дешевле: 3.96 против 32.85. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA CRUS оценён ниже: 15.49 vs 191.28. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала CRUS составляет 20.21%, что превышает показатель ALAB (20.33%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ALAB впереди: 26.72% против 20.75% у CRUS. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ALAB — 0.00, CRUS — 0.06. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ALABCRUS

Показатель	ALAB	CRUS
Мультипликаторы оценки
P/E	183.39	20.36
P/B	32.85	3.96
P/S	49.21	4.24
PEG	0.33	0.69
EV/EBITDA	191.28	15.49
Рентабельность
ROE	20.33%	20.21%
ROA	16.13%	16.65%
Валовая маржа	75.99%	52.78%
Операц. маржа	22.36%	23.05%
Чистая маржа	26.72%	20.75%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.00	0.06
Текущая ликв.	11.30	7.37
Быстрая ликв.	10.82	6.13
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$1.57	$8.15
Балансовая стоим.	$8.75	$41.87

Технический анализ

По техническому скорингу ALAB сильнее: 75/100 против 52/100 у CRUS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ALAB составляет 74.8 (зона перекупленности), у CRUS — 54.6 (нейтральная зона). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. Обе акции торгуются выше SMA 50: ALAB на 72.8%, CRUS на 6.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: ALAB — 45.6 (выраженный тренд), CRUS — 17.9 (нет тренда). ALAB имеет чётко выраженный тренд, в отличие от CRUS. CRUS менее волатилен — бета 1.07 против 2.88 у ALAB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ALAB составляет 7.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ALABCRUS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ALAB	CRUS
Осцилляторы
RSI (14)	74.78	54.61
Stochastic %K	96.29	44.56
CCI (20)	275.74	7.11
MFI	75.27	52.84
Williams %R	-3.71	-55.44
MACD гистограмма	3.56	-1.13
Momentum (10)	63.61	-5.06
Тренд
ADX	45.65	17.87
Цена vs EMA 9	+23.69%	+1.10%
Цена vs EMA 20	+35.11%	+1.27%
Цена vs SMA 50	+72.84%	+6.51%
Цена vs SMA 200	+69.86%	+25.85%
Объём
CMF	0.23	0.00
Volume Ratio	98.76	61.94
Волатильность и статистика
Beta	2.88	1.07
ATR %	7.13%	3.70%
Sharpe (1г)	1.57	1.40
RS Rating	95.00	81.00
52w от хая	2.34	-6.92
BB ширина	39.32	11.57

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ALAB — 852,52 млн $, CRUS — 2 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: ALAB — 219,13 млн $, CRUS — 414,41 млн $. CRUS генерирует больше чистой прибыли. FCF: ALAB генерирует 281,76 млн $, CRUS — 636,61 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ALAB	CRUS
Выручка	852,52 млн $	2 млрд $
Чистая прибыль	219,13 млн $	414,41 млн $
EPS (TTM)	$1.32	$8.10
Операц. Cash Flow	319,31 млн $	650,60 млн $
Free Cash Flow	281,76 млн $	636,61 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	ALAB	CRUS
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ALAB приходится на апреле (+35.88%), а CRUS — на июле (+7.59%). Слабые месяцы: для ALAB — февраль (-23.14%), для CRUS — сентябрь (-2.52%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, октябрь, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ALAB: +101.65% против +21.41%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ALAB

-20.4

-23.1

-0.4

+35.9

+8.7

-3.8

+15.2

+22.7

+23.2

+17.2

+12.2

+14.4

CRUS

+4.7

-0.0

+0.7

-0.1

+2.1

+2.7

+7.6

+0.1

-2.5

+1.7

+1.4

+3.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Astera Labs, Inc. Common Stock или Cirrus Logic, Inc.?

По P/E Cirrus Logic, Inc. оценена ниже: 20.36 против 183.39. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — ALAB или CRUS?

ROE ALAB — 20.33%, CRUS — 20.21%. Показатели сопоставимы.

Какие дивиденды у Astera Labs, Inc. Common Stock и Cirrus Logic, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Astera Labs, Inc. Common Stock или Cirrus Logic, Inc.?

По объёму выручки: ALAB — 852,52 млн $, CRUS — 2 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ALAB или CRUS?

Чистая маржа ALAB — 26.72%, CRUS — 20.75%. ALAB оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ALAB или CRUS?

Технический скоринг: ALAB — 75/100, CRUS — 52/100. ALAB имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ALAB или CRUS?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ALAB выигрывает 22, CRUS — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией