Сравнение AL vs MDU

Тикер 1

Тикер 2

AL30

12MDU

Инвесторы часто выбирают между AL и MDU — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Бизнес-услуги». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации AL крупнее в 1.6× (7,28 млрд $ vs 4,56 млрд $). По мультипликатору P/E AL оценён рынком дешевле: 8.78 против 23.87 у MDU (разница составляет 63.2%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. AL демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 9.85% против 6.80% у MDU. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: AL — 27.43%, MDU — 10.48%. У AL маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. MDU предлагает более высокую дивидендную доходность (2.50% vs 1.35%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу AL сильнее: 59/100 против 50/100 у MDU. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 30:12 — убедительное преимущество AL. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Air Lease Corporation

ALNYSE

65,00 $

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 7,28 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

9.6

Качество

6.8

Рост

8.8

Техника

7.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

MDU Resources Group, Inc.

MDUNYSE

21,83 $-0,17 $ (-0,77%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 4,56 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

7.5

Качество

3.9

Рост

4.6

Техника

5.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

ALMDU

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует AL с P/E 8.78 (у MDU — 23.87). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/B (цена/балансовая стоимость) AL дешевле: 0.85 против 1.56. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA AL оценён ниже: 3.26 vs 13.57. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала AL составляет 9.85%, что превышает показатель MDU (6.80%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности AL впереди: 27.43% против 10.48% у MDU. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AL — 0.00, MDU — 0.89. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности AL ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

ALMDU

Показатель	AL	MDU
Мультипликаторы оценки
P/E	8.78	23.87
P/B	0.85	1.56
P/S	2.41	2.55
PEG	0.36	-0.85
EV/EBITDA	3.26	13.57
Рентабельность
ROE	9.85%	6.80%
ROA	2.49%	2.46%
Валовая маржа	30.77%	28.16%
Операц. маржа	24.43%	16.23%
Чистая маржа	27.43%	10.48%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.00	0.89
Текущая ликв.	0.00	0.78
Быстрая ликв.	0.00	0.78
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.35%	2.50%
Коэфф. выплат	15.91%	58.30%
EPS	$7.40	$0.92
Балансовая стоим.	$76.49	$14.14

Технический анализ

AL набирает 59 из 100 по техническому скорингу, MDU — 50 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AL — 65.3 (нейтральная зона), MDU — 47.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: AL на 0.5%, MDU на 1.8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: AL — 23.9 (слабый тренд), MDU — 13.7 (нет тренда). По бете MDU стабильнее (0.48 vs 0.73). Значение ниже 0.8 делает MDU защитной акцией.

ALMDU

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AL	MDU
Осцилляторы
RSI (14)	65.34	47.39
Stochastic %K	100.00	40.62
CCI (20)	146.99	-43.24
MFI	71.76	33.67
Williams %R	0.00	-59.38
MACD гистограмма	0.03	-0.09
Momentum (10)	0.29	-0.31
Тренд
ADX	23.92	13.68
Цена vs EMA 9	+0.17%	-1.53%
Цена vs EMA 20	+0.31%	-1.14%
Цена vs SMA 50	+0.46%	+1.77%
Цена vs SMA 200	+3.91%	+11.54%
Объём
CMF	-0.01	0.00
Volume Ratio	94.54	99.32
Волатильность и статистика
Beta	0.73	0.48
ATR %	0.17%	2.15%
Sharpe (1г)	1.89	0.90
RS Rating	79.00	68.00
52w от хая	0.00	-4.24
BB ширина	0.88	5.40

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): AL — 3,02 млрд $, MDU — 1,88 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AL — 1,09 млрд $, MDU — 190,40 млн $. AL генерирует больше чистой прибыли. FCF: AL генерирует -1,66 млрд $, MDU — -318,60 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	AL	MDU
Выручка	3,02 млрд $	1,88 млрд $
Чистая прибыль	1,09 млрд $	190,40 млн $
EPS (TTM)	$9.35	$0.93
Операц. Cash Flow	1,73 млрд $	473,40 млн $
Free Cash Flow	-1,66 млрд $	-318,60 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AL — 1.35%, MDU — 2.50%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. AL платит дивиденды 14 лет подряд, MDU — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AL — 15.91%, MDU — 58.30%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AL	MDU
Див. доходность	1.35%	2.50%
Годовые дивиденды	$0.22	$0.28
Коэфф. выплат	15.91%	58.30%
Лет выплат	14.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-19.85%	-20.01%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AL — ноябре (+7.50%), для MDU — ноябре (+5.99%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AL — июнь (-2.46%), для MDU — сентябрь (-1.03%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MDU: +16.11% против +11.12%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

-0.7

+0.9

-0.5

+1.3

+2.3

-2.5

+2.1

+2.5

-1.8

-1.5

+7.5

+1.4

MDU

+0.5

+0.6

+0.8

+1.4

+2.2

+0.6

+2.1

+0.7

-1.0

+3.2

+6.0

-0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Air Lease Corporation или MDU Resources Group, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Air Lease Corporation: P/E 8.78 против 23.87. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — AL или MDU?

ROE AL — 9.85%, MDU — 6.80%. AL демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Air Lease Corporation и MDU Resources Group, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AL — 1.35%, MDU — 2.50%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Air Lease Corporation или MDU Resources Group, Inc.?

По объёму выручки: AL — 3,02 млрд $, MDU — 1,88 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — AL или MDU?

Чистая маржа AL — 27.43%, MDU — 10.48%. AL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AL или MDU?

Технический скоринг: AL — 59/100, MDU — 50/100. AL имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AL или MDU?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик AL выигрывает 30, MDU — 12. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией