Сравнение AKAM vs CDNS

Тикер 1

Тикер 2

AKAM21

19CDNS

Akamai Technologies, Inc. (AKAM) и Cadence Design Systems, Inc. (CDNS) представляют одну индустрию — «Программное обеспечение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации CDNS крупнее в 4.7× (98,87 млрд $ vs 21,26 млрд $). По мультипликатору P/E AKAM оценён рынком дешевле: 48.82 против 81.53 у CDNS (разница составляет 40.1%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE CDNS — 21.06%, у AKAM — 9.12%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. CDNS удерживает чистую маржу на уровне 21.18%, опережая AKAM (10.20%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. AKAM набирает 84 из 100 по техническому скорингу, CDNS — 74 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 21:19 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Akamai Technologies, Inc.

AKAMNASDAQ

146,24 $+2,69 $ (+1,87%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 21,26 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

7.7

Качество

4.5

Рост

5.5

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

4.0

Cadence Design Systems, Inc.

CDNSNASDAQ

358,46 $+7,57 $ (+2,16%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 98,87 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

3.1

Качество

6.9

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

AKAMCDNS

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует AKAM с P/E 48.82 (у CDNS — 81.53). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) AKAM оценён ниже: 4.98 против 17.51. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B AKAM — 4.33, у CDNS — 14.55. EV/EBITDA AKAM — 23.21, у CDNS — 52.72. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует CDNS (21.06% vs 9.12%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа CDNS — 21.18%, у AKAM — 10.20%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AKAM — 1.20, у CDNS — 0.47. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

AKAMCDNS

Показатель	AKAM	CDNS
Мультипликаторы оценки
P/E	48.82	81.53
P/B	4.33	14.55
P/S	4.98	17.51
PEG	146.45	9.83
EV/EBITDA	23.21	52.72
Рентабельность
ROE	9.12%	21.06%
ROA	3.74%	9.68%
Валовая маржа	57.23%	88.85%
Операц. маржа	13.67%	31.11%
Чистая маржа	10.20%	21.18%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.20	0.47
Текущая ликв.	1.99	1.47
Быстрая ликв.	1.99	1.32
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$3.00	$4.30
Балансовая стоим.	$33.79	$24.12

Технический анализ

Техническая картина в пользу AKAM: скоринг 84/100 vs 74/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: AKAM — 62.1, CDNS — 59.3. Обе акции находятся в одной зоне. AKAM и CDNS находятся выше 50-дневной скользящей средней (+25.7% и +12.5% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: AKAM — 38.5 (выраженный тренд), CDNS — 17.9 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета AKAM — 0.99, CDNS — 1.54. CDNS значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) AKAM составляет 5.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AKAMCDNS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AKAM	CDNS
Осцилляторы
RSI (14)	62.14	59.30
Stochastic %K	65.66	57.79
CCI (20)	51.01	5.32
MFI	51.31	58.66
Williams %R	-34.34	-42.21
MACD гистограмма	1.72	-2.58
Momentum (10)	21.56	-4.01
Тренд
ADX	38.52	17.95
Цена vs EMA 9	+0.17%	+0.71%
Цена vs EMA 20	+8.95%	+2.76%
Цена vs SMA 50	+25.71%	+12.46%
Цена vs SMA 200	+56.44%	+8.81%
Объём
CMF	0.36	0.25
Volume Ratio	288.37	91.57
Волатильность и статистика
Beta	0.99	1.54
ATR %	5.58%	3.13%
Sharpe (1г)	1.29	0.30
RS Rating	87.00	49.00
52w от хая	-13.24	-6.79
BB ширина	76.87	15.43

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AKAM генерирует 4,21 млрд $, CDNS — 5,30 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: AKAM — 452,03 млн $, CDNS — 1,11 млрд $. CDNS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AKAM — 699,26 млн $, CDNS — 1,59 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AKAM	CDNS
Выручка	4,21 млрд $	5,30 млрд $
Чистая прибыль	452,03 млн $	1,11 млрд $
EPS (TTM)	$3.11	$4.09
Операц. Cash Flow	1,52 млрд $	1,73 млрд $
Free Cash Flow	699,26 млн $	1,59 млрд $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	AKAM	CDNS
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AKAM показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4.59%), CDNS — в июле (+5.98%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AKAM — февраль (-5.30%), CDNS — сентябрь (-1.74%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у CDNS: +30.64% против +10.93%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AKAM

+3.6

-5.3

+3.5

+0.2

-1.0

+0.7

+1.8

+2.9

-2.5

+1.9

+4.6

+0.5

CDNS

+1.4

+2.6

+1.6

+4.4

+4.1

+3.4

+6.0

+2.1

-1.7

+1.4

+4.8

+0.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Akamai Technologies, Inc. или Cadence Design Systems, Inc.?

Мультипликатор P/E у Akamai Technologies, Inc. ниже (48.82 vs 81.53), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AKAM или CDNS?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AKAM — 9.12%, CDNS — 21.06%. Преимущество у CDNS.

Какие дивиденды у Akamai Technologies, Inc. и Cadence Design Systems, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Akamai Technologies, Inc. или Cadence Design Systems, Inc.?

Выручка AKAM за TTM — 4,21 млрд $, CDNS — 5,30 млрд $. CDNS генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AKAM или CDNS?

Чистая маржа AKAM — 10.20%, CDNS — 21.18%. CDNS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AKAM или CDNS?

Технический скоринг: AKAM — 84/100, CDNS — 74/100. AKAM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AKAM или CDNS?

Однозначного ответа нет. Счёт 21:19 в пользу AKAM по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией