Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение AFRM vs SNPS

Тикер 1

Тикер 2

AFRM16

23SNPS

Affirm Holdings, Inc. (AFRM) и Synopsys, Inc. (SNPS) представляют одну индустрию — «Программное обеспечение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации SNPS крупнее в 3,2× (79,65 млрд $ vs 25,20 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует AFRM с P/E 65,43 (у SNPS — 94,12). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По ROE лидирует AFRM (11,17% vs 2,64%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа AFRM — 9,63%, у SNPS — 8,91%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 41/100 и 43/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Итоговый счёт 23:16 в пользу SNPS. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Affirm Holdings, Inc.

AFRMNASDAQ

$75,25-$1,33 (-1,74%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 25,20 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

7.3

Качество

5.4

Рост

7.3

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

9.0

Synopsys, Inc.

SNPSNASDAQ

$415,99+$10,01 (+2,47%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 79,65 млрд $

ETP Rank5.1

Стоимость

5.9

Качество

5.1

Рост

4.4

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

AFRMSNPS

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, AFRM выглядит привлекательнее: 65,43 против 94,12. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По соотношению цены к выручке (P/S) AFRM оценён ниже: 6,35 против 9,18. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B SNPS — 2,60, у AFRM — 6,71. EV/EBITDA AFRM — 28,34, у SNPS — 32,51. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE AFRM — 11,17%, у SNPS — 2,64%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. AFRM удерживает чистую маржу на уровне 9,63%, опережая SNPS (8,91%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка AFRM значительно выше: D/E 2,36 vs 0,36 у SNPS. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

AFRMSNPS

Показатель	AFRM	SNPS
Мультипликаторы оценки
P/E	65,43	94,12
P/B	6,71	2,60
P/S	6,35	9,18
PEG	0,03	-1,37
EV/EBITDA	28,34	32,51
Рентабельность
ROE	11,17%	2,64%
ROA	2,91%	1,65%
Валовая маржа	67,71%	73,47%
Операц. маржа	11,12%	8,36%
Чистая маржа	9,63%	8,91%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2,36	0,36
Текущая ликв.	717,01	1,43
Быстрая ликв.	717,01	1,32
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	$1,13	$4,06
Балансовая стоим.	$11,22	$159,97

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 41/100 и 43/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: AFRM — 49,4, SNPS — 53,5. Обе акции находятся в одной зоне. AFRM торгуется выше SMA 50 (0,4%), тогда как SNPS ниже этой средней (-4,3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. AFRM выше SMA 200 (+13,6%), SNPS — ниже (-7,3%). Долгосрочный тренд в пользу AFRM. ADX: AFRM — 16,2 (нет тренда), SNPS — 16,1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета SNPS — 1,63, AFRM — 2,53. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) AFRM составляет 4,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AFRMSNPS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AFRM	SNPS
Осцилляторы
RSI (14)	49,43	53,53
Stochastic %K	49,43	99,05
CCI (20)	2,06	65,99
MFI	35,98	47,04
Williams %R	-50,57	-0,95
MACD гистограмма	0,14	5,96
Momentum (10)	5,02	42,52
Тренд
ADX	16,18	16,11
Цена vs EMA 9	-0,29%	+4,25%
Цена vs EMA 20	-0,49%	+3,31%
Цена vs SMA 50	+0,39%	-4,30%
Цена vs SMA 200	+13,58%	-7,29%
Объём
CMF	-0,25	-0,15
Volume Ratio	84,86	60,17
Волатильность и статистика
Beta	2,53	1,63
ATR %	4,83%	3,62%
Sharpe (1г)	0,14	-0,52
RS Rating	33,00	7,00
52w от хая	-24,75	-35,63
BB ширина	20,82	19,42

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AFRM генерирует 3,22 млрд $, SNPS — 7,05 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: AFRM — +38,80%, SNPS — +15,10%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: AFRM — 52,19 млн $, SNPS — 1,33 млрд $. SNPS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AFRM — 601,72 млн $, SNPS — 1,35 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AFRM	SNPS	Лидер
Выручка	3,22 млрд $	7,05 млрд $
Рост выручки (г/г)	+38.80%	+15.10%
Чистая прибыль	52,19 млн $	1,33 млрд $
Рост прибыли (г/г)	—	-41.10%	—
EPS (TTM)	$0,16	$8,13
Операц. Cash Flow	793,91 млн $	1,52 млрд $
Free Cash Flow	601,72 млн $	1,35 млрд $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	AFRM	SNPS
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AFRM показывает лучшую среднюю доходность в августе (+28,20%), SNPS — в мае (+6,31%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AFRM — февраль (-16,19%), SNPS — сентябрь (-3,92%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у AFRM: +46,54% против +22,54%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AFRM

+2,4

-16,2

-9,1

-1,7

+6,4

+5,8

+6,8

+28,2

-2,2

+8,0

+22,1

-3,9

SNPS

+3,0

-1,1

+0,5

+2,7

+6,3

+2,2

+3,9

+4,7

-3,9

-0,3

+5,5

-0,9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Affirm Holdings, Inc. или Synopsys, Inc.?

Мультипликатор P/E у Affirm Holdings, Inc. ниже (65,43 vs 94,12), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AFRM или SNPS?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AFRM — 11,17%, SNPS — 2,64%. Преимущество у AFRM.

Какие дивиденды у Affirm Holdings, Inc. и Synopsys, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Affirm Holdings, Inc. или Synopsys, Inc.?

Выручка AFRM за TTM — 3,22 млрд $, SNPS — 7,05 млрд $. SNPS генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AFRM или SNPS?

Чистая маржа AFRM — 9,63%, SNPS — 8,91%. AFRM оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AFRM или SNPS?

Технический скоринг: AFRM — 41/100, SNPS — 43/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AFRM или SNPS?

Однозначного ответа нет. Счёт 16:23 в пользу SNPS по 44 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией