Сравнение AFRM vs GTM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, GTM выглядит привлекательнее: 9.34 против 59.17. Премия к оценке AFRM может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) GTM дешевле: 0.86 против 5.66. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B GTM — 0.80, у AFRM — 5.98. GTM торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA GTM — 3.48, у AFRM — 25.90. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует AFRM (11.17% vs 8.36%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа GTM — 10.10%, у AFRM — 9.63%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка AFRM значительно выше: D/E 2.36 vs 0.17 у GTM. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности GTM ниже 1 (0.69), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AFRM | GTM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 59.17 | 9.34 | |
| P/B | 5.98 | 0.80 | |
| P/S | 5.66 | 0.86 | |
| PEG | 0.03 | 0.04 | |
| EV/EBITDA | 25.90 | 3.48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 11.17% | 8.36% | |
| ROA | 2.91% | 1.99% | |
| Валовая маржа | 67.71% | 84.21% | |
| Операц. маржа | 11.12% | 19.40% | |
| Чистая маржа | 9.63% | 10.10% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.36 | 0.17 | |
| Текущая ликв. | 717.01 | 0.69 | |
| Быстрая ликв. | 717.01 | 0.69 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $1.13 | $0.39 | |
| Балансовая стоим. | $11.22 | $4.57 | |
Технический анализ
AFRM набирает 70 из 100 по техническому скорингу, GTM — 29 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AFRM — 58.9 (нейтральная зона), GTM — 22.5 (зона перепроданности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. AFRM торгуется выше SMA 50 (18.6%), тогда как GTM ниже этой средней (-35.9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: AFRM — 18.7 (нет тренда), GTM — 28.6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете GTM стабильнее (1.58 vs 2.48). Дневная волатильность (ATR%) GTM составляет 10.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AFRM | GTM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58.85 | 22.49 | |
| Stochastic %K | 64.38 | 0.70 | |
| CCI (20) | 56.59 | -107.76 | |
| MFI | 50.57 | 19.02 | |
| Williams %R | -35.62 | -99.30 | |
| MACD гистограмма | -0.46 | -0.26 | |
| Momentum (10) | -0.18 | -2.83 | |
| Тренд | |||
| ADX | 18.71 | 28.61 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.77% | -15.87% | |
| Цена vs EMA 20 | +4.09% | -27.27% | |
| Цена vs SMA 50 | +18.62% | -35.89% | |
| Цена vs SMA 200 | -0.47% | -57.76% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.13 | -0.17 | |
| Volume Ratio | 77.52 | 107.53 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.48 | 1.58 | |
| ATR % | 5.37% | 10.60% | |
| Sharpe (1г) | 0.81 | -1.46 | |
| RS Rating | 69.00 | 2.00 | |
| 52w от хая | -32.82 | -70.66 | |
| BB ширина | 9.07 | 85.93 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AFRM — 3,22 млрд $, GTM — 1,25 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AFRM — 52,19 млн $, GTM — 124,20 млн $. GTM генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AFRM — 601,72 млн $, GTM — 388,80 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AFRM | GTM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,22 млрд $ | 1,25 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 52,19 млн $ | 124,20 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.16 | $0.39 | |
| Операц. Cash Flow | 793,91 млн $ | 465,40 млн $ | |
| Free Cash Flow | 601,72 млн $ | 388,80 млн $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | AFRM | GTM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AFRM — августе (+28.20%), для GTM — июне (+10.43%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: AFRM — февраль (-16.19%), GTM — январь (-6.73%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, апрель. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июнь, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Affirm Holdings, Inc. или ZoomInfo Technologies Inc.?
У кого выше рентабельность — AFRM или GTM?
Какие дивиденды у Affirm Holdings, Inc. и ZoomInfo Technologies Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Affirm Holdings, Inc. или ZoomInfo Technologies Inc.?
У кого выше маржинальность — AFRM или GTM?
Какая акция лучше по технике — AFRM или GTM?
Что лучше купить — AFRM или GTM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией