Сравнение AFRM vs FFIV
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, FFIV выглядит привлекательнее: 30.62 против 59.17. Премия к оценке AFRM может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) AFRM дешевле: 5.66 против 6.69. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA FFIV оценён ниже: 22.92 vs 25.90. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. FFIV демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 19.88% против 11.17% у AFRM. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: FFIV — 21.96%, AFRM — 9.63%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. AFRM несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.36, тогда как FFIV практически без долга (D/E 0.07). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.
| Показатель | AFRM | FFIV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 59.17 | 30.62 | |
| P/B | 5.98 | 5.94 | |
| P/S | 5.66 | 6.69 | |
| PEG | 0.03 | 1.95 | |
| EV/EBITDA | 25.90 | 22.92 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 11.17% | 19.88% | |
| ROA | 2.91% | 10.90% | |
| Валовая маржа | 67.71% | 81.90% | |
| Операц. маржа | 11.12% | 24.65% | |
| Чистая маржа | 9.63% | 21.96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.36 | 0.07 | |
| Текущая ликв. | 717.01 | 1.59 | |
| Быстрая ликв. | 717.01 | 1.53 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $1.13 | $12.49 | |
| Балансовая стоим. | $11.22 | $64.36 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 71/100 и 76/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): AFRM — 58.7 (нейтральная зона), FFIV — 78.5 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: AFRM на 19.2%, FFIV на 21.8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. FFIV выше SMA 200 (+31.1%), AFRM — ниже (-0.6%). Долгосрочный тренд в пользу FFIV. Сила тренда по ADX: AFRM — 19.9 (нет тренда), FFIV — 40.1 (выраженный тренд). FFIV демонстрирует выраженный тренд, а AFRM — нет. По бете FFIV стабильнее (0.98 vs 2.49). Дневная волатильность (ATR%) AFRM составляет 5.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AFRM | FFIV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58.74 | 78.52 | |
| Stochastic %K | 63.86 | 87.70 | |
| CCI (20) | 37.53 | 128.16 | |
| MFI | 52.20 | 80.46 | |
| Williams %R | -36.14 | -12.30 | |
| MACD гистограмма | -0.54 | 3.41 | |
| Momentum (10) | 1.54 | 41.40 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19.94 | 40.06 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.13% | +4.31% | |
| Цена vs EMA 20 | +4.45% | +9.78% | |
| Цена vs SMA 50 | +19.20% | +21.80% | |
| Цена vs SMA 200 | -0.62% | +31.08% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.12 | 0.33 | |
| Volume Ratio | 119.69 | 82.12 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.49 | 0.98 | |
| ATR % | 5.41% | 2.81% | |
| Sharpe (1г) | 0.72 | 0.89 | |
| RS Rating | 69.00 | 73.00 | |
| 52w от хая | -32.88 | -2.23 | |
| BB ширина | 9.41 | 31.27 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AFRM — 3,22 млрд $, FFIV — 3,09 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AFRM — 52,19 млн $, FFIV — 692,38 млн $. FFIV генерирует больше чистой прибыли. FCF: AFRM генерирует 601,72 млн $, FFIV — 906,41 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | AFRM | FFIV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,22 млрд $ | 3,09 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 52,19 млн $ | 692,38 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.16 | $11.96 | |
| Операц. Cash Flow | 793,91 млн $ | 949,67 млн $ | |
| Free Cash Flow | 601,72 млн $ | 906,41 млн $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | AFRM | FFIV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AFRM — августе (+28.20%), для FFIV — ноябре (+6.31%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AFRM — февраль (-16.19%), для FFIV — октябрь (-0.72%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, апрель. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у AFRM: +49.11% против +16.69%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Affirm Holdings, Inc. или F5, Inc.?
У кого выше рентабельность — AFRM или FFIV?
Какие дивиденды у Affirm Holdings, Inc. и F5, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Affirm Holdings, Inc. или F5, Inc.?
У кого выше маржинальность — AFRM или FFIV?
Какая акция лучше по технике — AFRM или FFIV?
Что лучше купить — AFRM или FFIV?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией