Сравнение AFRM vs BILL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу AFRM — P/E 59.17 vs 23515.75 у BILL. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) BILL оценён ниже: 2.39 против 5.66. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) BILL дешевле: 1.01 против 5.98. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA AFRM оценён ниже: 25.90 vs 34.44. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. По чистой рентабельности AFRM впереди: 9.63% против 0.01% у BILL. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. AFRM несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.36, тогда как BILL практически без долга (D/E 0.50). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.
| Показатель | AFRM | BILL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 59.17 | 23515.75 | |
| P/B | 5.98 | 1.01 | |
| P/S | 5.66 | 2.39 | |
| PEG | 0.03 | -34.63 | |
| EV/EBITDA | 25.90 | 34.44 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 11.17% | 0.00% | |
| ROA | 2.91% | 0.00% | |
| Валовая маржа | 67.71% | 80.70% | |
| Операц. маржа | 11.12% | -3.52% | |
| Чистая маржа | 9.63% | 0.01% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.36 | 0.50 | |
| Текущая ликв. | 717.01 | 1.66 | |
| Быстрая ликв. | 717.01 | 1.66 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $1.13 | $0.00 | |
| Балансовая стоим. | $11.22 | $37.80 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу AFRM: скоринг 71/100 vs 32/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: AFRM — 58.7, BILL — 47.2. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: AFRM выше на 19.2%, BILL — ниже на -1.1%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: AFRM — 19.9 (нет тренда), BILL — 11.8 (нет тренда). Волатильность: бета BILL — 1.86, AFRM — 2.49. AFRM значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) BILL составляет 5.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AFRM | BILL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58.74 | 47.23 | |
| Stochastic %K | 63.86 | 24.46 | |
| CCI (20) | 37.53 | -58.64 | |
| MFI | 52.20 | 55.21 | |
| Williams %R | -36.14 | -75.54 | |
| MACD гистограмма | -0.54 | -0.08 | |
| Momentum (10) | 1.54 | 1.27 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19.94 | 11.81 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.13% | -1.71% | |
| Цена vs EMA 20 | +4.45% | -1.69% | |
| Цена vs SMA 50 | +19.20% | -1.05% | |
| Цена vs SMA 200 | -0.62% | -16.99% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.12 | -0.29 | |
| Volume Ratio | 119.69 | 93.12 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.49 | 1.86 | |
| ATR % | 5.41% | 5.55% | |
| Sharpe (1г) | 0.72 | -0.12 | |
| RS Rating | 69.00 | 25.00 | |
| 52w от хая | -32.88 | -32.98 | |
| BB ширина | 9.41 | 15.59 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: AFRM генерирует 3,22 млрд $, BILL — 1,46 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: AFRM — 52,19 млн $, BILL — 23,80 млн $. AFRM генерирует больше чистой прибыли. FCF: AFRM генерирует 601,72 млн $, BILL — 309,67 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | AFRM | BILL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,22 млрд $ | 1,46 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 52,19 млн $ | 23,80 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.16 | $0.23 | |
| Операц. Cash Flow | 793,91 млн $ | 350,64 млн $ | |
| Free Cash Flow | 601,72 млн $ | 309,67 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | AFRM | BILL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет AFRM показывает лучшую среднюю доходность в августе (+28.20%), BILL — в августе (+11.98%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для AFRM — февраль (-16.19%), для BILL — март (-11.99%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у AFRM: +49.11% против +29.85%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Affirm Holdings, Inc. или Bill.com Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — AFRM или BILL?
Какие дивиденды у Affirm Holdings, Inc. и Bill.com Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Affirm Holdings, Inc. или Bill.com Holdings, Inc.?
У кого выше маржинальность — AFRM или BILL?
Какая акция лучше по технике — AFRM или BILL?
Что лучше купить — AFRM или BILL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией