Сравнение AFLT vs UWGN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
AFLT торгуется с P/E 2.19, тогда как UWGN — с P/E 4.06. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Мультипликатор P/S также в пользу AFLT: 0.25 vs 1.35 у UWGN. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B UWGN — 1.20, у AFLT — 3.45. EV/EBITDA UWGN — 3.18, у AFLT — 4.14. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует AFLT (208.07% vs 29.52%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа UWGN — 33.15%, у AFLT — 11.69%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка AFLT значительно выше: D/E 21.22 vs 0.17 у UWGN. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности AFLT ниже 1 (0.63), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AFLT | UWGN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2.19 | 4.06 | |
| P/B | 3.45 | 1.20 | |
| P/S | 0.25 | 1.35 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 4.14 | 3.18 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 208.07% | 29.52% | |
| ROA | 9.37% | 25.19% | |
| Валовая маржа | — | 26.59% | |
| Операц. маржа | 15.37% | 29.19% | |
| Чистая маржа | 11.69% | 33.15% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 21.22 | 0.17 | |
| Текущая ликв. | 0.63 | 2.96 | |
| Быстрая ликв. | 0.45 | 2.12 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 8.51% | — | |
| Коэфф. выплат | 20.02% | — | |
| EPS | $26.33 | $7.46 | |
| Балансовая стоим. | $16.74 | $25.27 | |
Технический анализ
По техническому скорингу AFLT сильнее: 56/100 против 18/100 у UWGN. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у AFLT составляет 48.5 (нейтральная зона), у UWGN — 36.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: AFLT на -1.5%, UWGN на -8.7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: AFLT — 26.9 (выраженный тренд), UWGN — 18.1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. UWGN менее волатилен — бета 0.71 против 1.05 у AFLT. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) UWGN составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AFLT | UWGN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 48.48 | 36.62 | |
| Stochastic %K | 66.06 | 32.58 | |
| CCI (20) | -26.36 | -63.37 | |
| MFI | 57.63 | 39.43 | |
| Williams %R | -33.94 | -67.42 | |
| MACD гистограмма | 0.02 | 0.08 | |
| Momentum (10) | 0.30 | -0.06 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26.89 | 18.06 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.80% | -1.56% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.09% | -3.30% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.54% | -8.73% | |
| Цена vs SMA 200 | -10.96% | -18.98% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.03 | -0.17 | |
| Volume Ratio | 199.60 | 68.07 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.05 | 0.71 | |
| ATR % | 2.49% | 3.27% | |
| Sharpe (1г) | -0.16 | -1.86 | |
| RS Rating | 11.00 | 6.00 | |
| 52w от хая | -32.86 | -42.03 | |
| BB ширина | 6.70 | 13.44 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): AFLT — 902,26 млрд ₽, UWGN — 65,38 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу AFLT: +29.72% г/г vs +15.99%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: AFLT — 105,50 млрд ₽, UWGN — 21,68 млрд ₽. AFLT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AFLT — -45,31 млрд ₽, UWGN — 862 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AFLT | UWGN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 902,26 млрд ₽ | 65,38 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +29.72% | +15.99% | |
| Чистая прибыль | 105,50 млрд ₽ | 21,68 млрд ₽ | |
| EPS (TTM) | $26.33 | $7.46 | |
| Операц. Cash Flow | 164,43 млрд ₽ | 3,66 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -45,31 млрд ₽ | 862 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: AFLT обеспечивает 8.51% годовой доходности, UWGN реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. AFLT выплачивает дивиденды 11 лет подряд, тогда как UWGN не имеет дивидендной истории.
| Показатель | AFLT | UWGN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 8.51% | — | |
| Годовые дивиденды | $5.27 | — | |
| Коэфф. выплат | 20.02% | — | |
| Лет выплат | 11.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 35.35% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность AFLT приходится на апреле (+4.10%), а UWGN — на августе (+8.04%). Наименее удачные месяцы: AFLT — февраль (-4.69%), UWGN — ноябрь (-9.34%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, июль, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, март, июнь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Аэрофлот или ОВК?
У кого выше рентабельность — AFLT или UWGN?
Какие дивиденды у Аэрофлот и ОВК?
Какая компания крупнее по выручке — Аэрофлот или ОВК?
У кого выше маржинальность — AFLT или UWGN?
Какая акция лучше по технике — AFLT или UWGN?
Что лучше купить — AFLT или UWGN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией