Сравнение AFKS vs LEAS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность AFKS (P/E -0.58) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. LEAS показывает P/E 12.81. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу AFKS: 0.10 vs 0.87 у LEAS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. ROE AFKS — 195.97%, у LEAS — 12.10%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. Отрицательная чистая маржа AFKS (-17.45%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка LEAS значительно выше: D/E 3.84 vs -25.26 у AFKS. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | AFKS | LEAS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -0.58 | 12.81 | |
| P/B | -0.74 | 1.55 | |
| P/S | 0.10 | 0.87 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 5.52 | — | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 195.97% | 12.10% | |
| ROA | -8.08% | 2.50% | |
| Валовая маржа | 44.75% | — | |
| Операц. маржа | 10.05% | — | |
| Чистая маржа | -17.45% | 6.83% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | -25.26 | 3.84 | |
| Текущая ликв. | 0.54 | — | |
| Быстрая ликв. | 0.41 | — | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 14.25% | |
| Коэфф. выплат | — | 67.79% | |
| EPS | $-23.03 | $42.78 | |
| Балансовая стоим. | $-18.01 | $353.51 | |
Технический анализ
По техническому скорингу LEAS сильнее: 77/100 против 38/100 у AFKS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у AFKS составляет 43.5 (нейтральная зона), у LEAS — 71.2 (зона перекупленности). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. Относительно SMA 50 ситуация различается: LEAS выше на 9.0%, AFKS — ниже на -6.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. LEAS выше SMA 200 (+9.7%), AFKS — ниже (-12.9%). Долгосрочный тренд в пользу LEAS. ADX: AFKS — 25.2 (выраженный тренд), LEAS — 40.4 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. LEAS менее волатилен — бета 0.55 против 0.66 у AFKS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) AFKS составляет 3.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AFKS | LEAS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 43.52 | 71.19 | |
| Stochastic %K | 61.41 | 93.50 | |
| CCI (20) | -13.59 | 83.26 | |
| MFI | 55.66 | 95.68 | |
| Williams %R | -38.59 | -6.50 | |
| MACD гистограмма | 0.08 | 0.53 | |
| Momentum (10) | 0.56 | 13.70 | |
| Тренд | |||
| ADX | 25.19 | 40.40 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.49% | +1.35% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.35% | +3.18% | |
| Цена vs SMA 50 | -6.16% | +8.99% | |
| Цена vs SMA 200 | -12.95% | +9.74% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.04 | 0.38 | |
| Volume Ratio | 68.05 | 207.94 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.66 | 0.55 | |
| ATR % | 3.09% | 1.53% | |
| Sharpe (1г) | -0.40 | 0.01 | |
| RS Rating | 24.00 | 75.00 | |
| 52w от хая | -38.59 | -2.25 | |
| BB ширина | 14.19 | 11.07 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): AFKS — 1,33 трлн ₽, LEAS — 75,19 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу LEAS: +45.12% г/г vs +14.18%. Обе компании растут, но с разной скоростью. AFKS убыточен (чистая прибыль -232,49 млрд ₽), тогда как LEAS генерирует прибыль (5,13 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): AFKS — -49,42 млрд ₽, LEAS — 94,09 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AFKS | LEAS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,33 трлн ₽ | 75,19 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +14.18% | +45.12% | |
| Чистая прибыль | -232,49 млрд ₽ | 5,13 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -24.42% | — |
| EPS (TTM) | $-23.03 | $42.78 | |
| Операц. Cash Flow | 117,42 млрд ₽ | 94,23 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -49,42 млрд ₽ | 94,09 млрд ₽ |
Дивиденды
LEAS выплачивает дивиденды с доходностью 14.25% годовых, тогда как AFKS дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: AFKS — 15 лет, LEAS — 2 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | AFKS | LEAS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 14.25% | |
| Годовые дивиденды | $0.52 | $87.00 | |
| Коэфф. выплат | — | 67.79% | |
| Лет выплат | 15.00% | 2.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 36.43% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность AFKS приходится на ноябре (+4.39%), а LEAS — на январе (+12.98%). Наименее удачные месяцы: AFKS — май (-4.43%), LEAS — август (-13.43%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: май, август, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — АФК Система или Европлан?
У кого выше рентабельность — AFKS или LEAS?
Какие дивиденды у АФК Система и Европлан?
Какая компания крупнее по выручке — АФК Система или Европлан?
Какая акция лучше по технике — AFKS или LEAS?
Что лучше купить — AFKS или LEAS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией