Сравнение AES vs LNT

Тикер 1

Тикер 2

AES26

17LNT

AES против LNT — два эмитента индустрии «Коммунальные услуги», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации LNT крупнее в 1.8× (18,93 млрд $ vs 10,48 млрд $). AES торгуется с P/E 7.85, тогда как LNT — с P/E 22.73. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала AES составляет 28.87%, что превышает показатель LNT (11.24%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности LNT впереди: 18.58% против 10.72% у AES. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность AES составляет 4.79%, у LNT — 2.88%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. AES набирает 66 из 100 по техническому скорингу, LNT — 55 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 26:17 в пользу AES. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

The AES Corporation

AESNYSE

14,69 $-0,04 $ (-0,27%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 10,48 млрд $

ETP Rank4.7

Стоимость

7.6

Качество

5.2

Рост

3.3

Техника

7.0

Дивиденды

9.0

Прогнозы

6.0

Сезонность

5.0

Alliant Energy Corporation

LNTNASDAQ

73,28 $+0,78 $ (+1,08%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 18,93 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

4.1

Качество

4.7

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

AESLNT

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу AES — P/E 7.85 vs 22.73 у LNT. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) AES оценён ниже: 0.84 против 4.24. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA AES оценён ниже: 10.61 vs 15.26. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. AES демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 28.87% против 11.24% у LNT. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: LNT — 18.58%, AES — 10.72%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AES — 7.01, LNT — 1.60. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности LNT ниже 1 (0.69), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

AESLNT

Показатель	AES	LNT
Мультипликаторы оценки
P/E	7.85	22.73
P/B	2.38	2.51
P/S	0.84	4.24
PEG	-1.72	2.27
EV/EBITDA	10.61	15.26
Рентабельность
ROE	28.87%	11.24%
ROA	2.53%	3.31%
Валовая маржа	19.31%	37.97%
Операц. маржа	16.47%	23.01%
Чистая маржа	10.72%	18.58%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	7.01	1.60
Текущая ликв.	0.73	0.69
Быстрая ликв.	0.65	0.69
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4.79%	2.88%
Коэфф. выплат	37.44%	64.31%
EPS	$1.87	$3.19
Балансовая стоим.	$13.09	$28.83

Технический анализ

Техническая картина в пользу AES: скоринг 66/100 vs 55/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: AES — 70.3, LNT — 51.4. AES в зоне зона перекупленности, а LNT — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции торгуются выше SMA 50: AES на 2.8%, LNT на 0.6%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: AES — 15.5 (нет тренда), LNT — 11.1 (нет тренда). Волатильность: бета LNT — 0.05, AES — 0.87. Оба значения в приемлемом диапазоне.

AESLNT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AES	LNT
Осцилляторы
RSI (14)	70.34	51.36
Stochastic %K	100.00	33.07
CCI (20)	206.47	48.97
MFI	72.53	45.52
Williams %R	0.00	-66.93
MACD гистограмма	0.03	-0.05
Momentum (10)	0.39	0.19
Тренд
ADX	15.51	11.05
Цена vs EMA 9	+1.48%	+0.22%
Цена vs EMA 20	+1.89%	+0.21%
Цена vs SMA 50	+2.77%	+0.62%
Цена vs SMA 200	+4.36%	+6.40%
Объём
CMF	0.09	-0.04
Volume Ratio	125.46	109.82
Волатильность и статистика
Beta	0.87	0.05
ATR %	0.66%	1.71%
Sharpe (1г)	0.47	0.79
RS Rating	64.00	63.00
52w от хая	-16.54	-4.30
BB ширина	2.97	3.82

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AES генерирует 12,23 млрд $, LNT — 4,36 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: AES — 949 млн $, LNT — 810 млн $. AES генерирует больше чистой прибыли. FCF: AES генерирует -1,62 млрд $, LNT — -1,31 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	AES	LNT
Выручка	12,23 млрд $	4,36 млрд $
Чистая прибыль	949 млн $	810 млн $
EPS (TTM)	$1.26	$3.15
Операц. Cash Flow	4,31 млрд $	1,17 млрд $
Free Cash Flow	-1,62 млрд $	-1,31 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: AES платит 4.79%, LNT — 2.88%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. AES платит дивиденды 13 лет подряд, LNT — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AES — 37.44%, LNT — 64.31%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AES	LNT
Див. доходность	4.79%	2.88%
Годовые дивиденды	$0.35	$1.07
Коэфф. выплат	37.44%	64.31%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-10.15%	-7.86%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AES показывает лучшую среднюю доходность в марте (+4.04%), LNT — в марте (+3.59%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для AES — апрель (-3.10%), для LNT — сентябрь (-2.36%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Оба тикера сильны в: март, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у LNT: +11.13% против +10.78%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AES

-1.6

-0.5

+4.0

-3.1

+0.1

+2.3

+2.9

+0.2

+0.5

+0.6

+2.3

+3.0

LNT

+0.4

+0.3

+3.6

+0.5

+2.3

-0.3

+3.6

+0.6

-2.4

+1.1

+1.9

-0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — The AES Corporation или Alliant Energy Corporation?

Мультипликатор P/E у The AES Corporation ниже (7.85 vs 22.73), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AES или LNT?

ROE AES — 28.87%, LNT — 11.24%. AES демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у The AES Corporation и Alliant Energy Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AES — 4.79%, LNT — 2.88%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — The AES Corporation или Alliant Energy Corporation?

По объёму выручки: AES — 12,23 млрд $, LNT — 4,36 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — AES или LNT?

Чистая маржа AES — 10.72%, LNT — 18.58%. LNT оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AES или LNT?

Технический скоринг: AES — 66/100, LNT — 55/100. AES имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AES или LNT?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик AES выигрывает 26, LNT — 17. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией