Сравнение AES vs ES
Динамика цен
Фундаментальный анализ
AES торгуется с P/E 7.85, тогда как ES — с P/E 14.85. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Мультипликатор P/S также в пользу AES: 0.84 vs 1.86 у ES. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) ES дешевле: 1.57 против 2.38. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ES оценён ниже: 10.32 vs 10.61. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. AES демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 28.87% против 10.86% у ES. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ES — 12.55%, AES — 10.72%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AES — 7.01, ES — 1.84. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности ES ниже 1 (0.65), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AES | ES | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.85 | 14.85 | |
| P/B | 2.38 | 1.57 | |
| P/S | 0.84 | 1.86 | |
| PEG | -1.72 | 0.15 | |
| EV/EBITDA | 10.61 | 10.32 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 28.87% | 10.86% | |
| ROA | 2.53% | 2.70% | |
| Валовая маржа | 19.31% | 39.87% | |
| Операц. маржа | 16.47% | 22.52% | |
| Чистая маржа | 10.72% | 12.55% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 7.01 | 1.84 | |
| Текущая ликв. | 0.73 | 0.65 | |
| Быстрая ликв. | 0.65 | 0.59 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.79% | 4.46% | |
| Коэфф. выплат | 37.44% | 64.08% | |
| EPS | $1.87 | $4.65 | |
| Балансовая стоим. | $13.09 | $44.38 | |
Технический анализ
По техническому скорингу AES сильнее: 66/100 против 42/100 у ES. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у AES составляет 70.3 (зона перекупленности), у ES — 52.2 (нейтральная зона). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. Относительно SMA 50 ситуация различается: AES выше на 2.8%, ES — ниже на -0.1%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. AES выше SMA 200 (+4.4%), ES — ниже (-0.2%). Долгосрочный тренд в пользу AES. Сила тренда по ADX: AES — 15.5 (нет тренда), ES — 14.6 (нет тренда). ES менее волатилен — бета 0.31 против 0.87 у AES. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | AES | ES | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 70.34 | 52.23 | |
| Stochastic %K | 100.00 | 50.09 | |
| CCI (20) | 206.47 | 50.14 | |
| MFI | 72.53 | 44.51 | |
| Williams %R | 0.00 | -49.91 | |
| MACD гистограмма | 0.03 | 0.12 | |
| Momentum (10) | 0.39 | 0.53 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.51 | 14.60 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.48% | +1.00% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.89% | +0.84% | |
| Цена vs SMA 50 | +2.77% | -0.13% | |
| Цена vs SMA 200 | +4.36% | -0.18% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.09 | -0.10 | |
| Volume Ratio | 125.46 | 71.86 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.87 | 0.31 | |
| ATR % | 0.66% | 2.00% | |
| Sharpe (1г) | 0.47 | 0.13 | |
| RS Rating | 64.00 | 52.00 | |
| 52w от хая | -16.54 | -9.40 | |
| BB ширина | 2.97 | 6.27 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): AES — 12,23 млрд $, ES — 13,55 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: AES — 949 млн $, ES — 1,69 млрд $. ES генерирует больше чистой прибыли. FCF: AES генерирует -1,62 млрд $, ES — -45,10 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | AES | ES | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 12,23 млрд $ | 13,55 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 949 млн $ | 1,69 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $1.26 | $4.56 | |
| Операц. Cash Flow | 4,31 млрд $ | 4,11 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -1,62 млрд $ | -45,10 млн $ |
Дивиденды
AES и ES — дивидендные акции. Доходность: AES — 4.79%, ES — 4.46%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. AES платит дивиденды 13 лет подряд, ES — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AES — 37.44%, ES — 64.08%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | AES | ES | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.79% | 4.46% | |
| Годовые дивиденды | $0.35 | $1.57 | |
| Коэфф. выплат | 37.44% | 64.08% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10.15% | -8.16% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность AES приходится на марте (+4.04%), а ES — на июле (+3.58%). Слабые месяцы: для AES — апрель (-3.10%), для ES — сентябрь (-1.97%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: март, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у AES: +10.78% против +6.03%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — The AES Corporation или Eversource Energy?
У кого выше рентабельность — AES или ES?
Какие дивиденды у The AES Corporation и Eversource Energy?
Какая компания крупнее по выручке — The AES Corporation или Eversource Energy?
У кого выше маржинальность — AES или ES?
Какая акция лучше по технике — AES или ES?
Что лучше купить — AES или ES?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией