Сравнение AES vs DUK

Тикер 1

Тикер 2

AES25

17DUK

Инвесторы часто выбирают между AES и DUK — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Коммунальные услуги». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации DUK крупнее в 9.3× (97,18 млрд $ vs 10,48 млрд $). AES торгуется с P/E 7.85, тогда как DUK — с P/E 18.74. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала AES составляет 28.87%, что превышает показатель DUK (9.85%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности DUK впереди: 15.44% против 10.72% у AES. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. AES предлагает более высокую дивидендную доходность (4.79% vs 3.44%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу AES сильнее: 67/100 против 28/100 у DUK. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 25:17 в пользу AES. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

The AES Corporation

AESNYSE

14,69 $-0,04 $ (-0,27%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 10,48 млрд $

ETP Rank4.7

Стоимость

7.6

Качество

5.2

Рост

3.3

Техника

7.0

Дивиденды

9.0

Прогнозы

6.0

Сезонность

5.0

Duke Energy Corporation

DUKNYSE

124,66 $+0,85 $ (+0,69%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 97,18 млрд $

ETP Rank4.7

Стоимость

5.6

Качество

4.4

Рост

6.4

Техника

3.0

Дивиденды

7.4

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

AESDUK

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу AES — P/E 7.85 vs 18.74 у DUK. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) AES дешевле: 0.84 против 2.90. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) DUK дешевле: 1.77 против 2.38. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA AES оценён ниже: 10.61 vs 11.61. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. AES демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 28.87% против 9.85% у DUK. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: DUK — 15.44%, AES — 10.72%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AES — 7.01, DUK — 1.66. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности DUK ниже 1 (0.66), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

AESDUK

Показатель	AES	DUK
Мультипликаторы оценки
P/E	7.85	18.74
P/B	2.38	1.77
P/S	0.84	2.90
PEG	-1.72	2.12
EV/EBITDA	10.61	11.61
Рентабельность
ROE	28.87%	9.85%
ROA	2.53%	2.59%
Валовая маржа	19.31%	58.41%
Операц. маржа	16.47%	26.98%
Чистая маржа	10.72%	15.44%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	7.01	1.66
Текущая ликв.	0.73	0.66
Быстрая ликв.	0.65	0.44
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4.79%	3.44%
Коэфф. выплат	37.44%	0.84%
EPS	$1.87	$6.61
Балансовая стоим.	$13.09	$72.59

Технический анализ

AES набирает 67 из 100 по техническому скорингу, DUK — 28 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AES — 66.5 (нейтральная зона), DUK — 43.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: AES выше на 2.4%, DUK — ниже на -3.5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. AES выше SMA 200 (+4.0%), DUK — ниже (-0.2%). Долгосрочный тренд в пользу AES. Сила тренда по ADX: AES — 17.5 (нет тренда), DUK — 23.4 (слабый тренд). По бете DUK стабильнее (-0.16 vs 0.85). Значение ниже 0.8 делает DUK защитной акцией.

AESDUK

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AES	DUK
Осцилляторы
RSI (14)	66.51	43.17
Stochastic %K	91.84	29.69
CCI (20)	179.56	-54.54
MFI	83.57	54.82
Williams %R	-8.16	-70.31
MACD гистограмма	0.04	-0.14
Momentum (10)	0.40	-1.73
Тренд
ADX	17.53	23.45
Цена vs EMA 9	+0.96%	-0.23%
Цена vs EMA 20	+1.46%	-1.24%
Цена vs SMA 50	+2.43%	-3.51%
Цена vs SMA 200	+4.03%	-0.22%
Объём
CMF	0.14	-0.14
Volume Ratio	111.01	144.62
Волатильность и статистика
Beta	0.85	-0.16
ATR %	0.66%	1.66%
Sharpe (1г)	0.47	0.10
RS Rating	64.00	50.00
52w от хая	-16.77	-7.94
BB ширина	3.33	6.74

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): AES — 12,23 млрд $, DUK — 32,24 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AES — 949 млн $, DUK — 4,97 млрд $. DUK генерирует больше чистой прибыли. FCF: AES генерирует -1,62 млрд $, DUK — -1,67 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	AES	DUK
Выручка	12,23 млрд $	32,24 млрд $
Чистая прибыль	949 млн $	4,97 млрд $
EPS (TTM)	$1.26	$6.31
Операц. Cash Flow	4,31 млрд $	12,35 млрд $
Free Cash Flow	-1,62 млрд $	-1,67 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AES — 4.79%, DUK — 3.44%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. AES платит дивиденды 13 лет подряд, DUK — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AES — 37.44%, DUK — 0.84%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AES	DUK
Див. доходность	4.79%	3.44%
Годовые дивиденды	$0.35	$2.13
Коэфф. выплат	37.44%	0.84%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-10.15%	-11.39%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AES — марте (+4.04%), для DUK — марте (+3.02%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AES — апрель (-3.10%), для DUK — февраль (-1.32%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: март, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у AES: +10.78% против +8.20%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AES

-1.6

-0.5

+4.0

-3.1

+0.1

+2.3

+2.9

+0.2

+0.5

+0.6

+2.3

+3.0

DUK

+2.1

-1.3

+3.0

+1.9

-0.8

-0.3

+2.8

-0.9

-1.1

+1.6

+0.5

+0.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — The AES Corporation или Duke Energy Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит The AES Corporation: P/E 7.85 против 18.74. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — AES или DUK?

ROE AES — 28.87%, DUK — 9.85%. AES демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у The AES Corporation и Duke Energy Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AES — 4.79%, DUK — 3.44%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — The AES Corporation или Duke Energy Corporation?

По объёму выручки: AES — 12,23 млрд $, DUK — 32,24 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — AES или DUK?

Чистая маржа AES — 10.72%, DUK — 15.44%. DUK оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AES или DUK?

Технический скоринг: AES — 67/100, DUK — 28/100. AES имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AES или DUK?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик AES выигрывает 25, DUK — 17. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией