Сравнение AEO vs VFC

Тикер 1

Тикер 2

AEO34

9VFC

American Eagle Outfitters, Inc. (AEO) и V.F. Corporation (VFC) — прямые конкуренты в индустрии «Одежда и аксессуары», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации VFC крупнее в 2.3× (6,33 млрд $ vs 2,77 млрд $). Стоимостная оценка в пользу AEO — P/E 14.46 vs 28.36 у VFC. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По ROE лидирует VFC (13.95% vs 12.12%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа AEO — 3.49%, у VFC — 2.33%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. AEO предлагает более высокую дивидендную доходность (3.05% vs 2.22%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу AEO сильнее: 33/100 против 21/100 у VFC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте AEO уверенно лидирует со счётом 34:9. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

American Eagle Outfitters, Inc.

AEONYSE

16,55 $+0,15 $ (+0,91%)

Потребительский сектор · Одежда и аксессуары

Капитализация: 2,77 млрд $

ETP Rank6.8

Стоимость

8.9

Качество

6.6

Рост

3.2

Техника

7.0

Дивиденды

8.0

Прогнозы

7.5

Сезонность

3.0

V.F. Corporation

VFCNYSE

16,18 $-0,03 $ (-0,19%)

Потребительский сектор · Одежда и аксессуары

Капитализация: 6,33 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

6.6

Качество

6.0

Рост

7.3

Техника

4.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

6.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

AEOVFC

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E AEO оценён рынком дешевле: 14.46 против 28.36 у VFC (разница составляет 49.0%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) AEO дешевле: 0.50 против 0.66. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B AEO — 1.64, у VFC — 3.43. EV/EBITDA AEO — 7.81, у VFC — 10.93. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE VFC — 13.95%, у AEO — 12.12%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. AEO удерживает чистую маржу на уровне 3.49%, опережая VFC (2.33%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AEO — 1.02, у VFC — 2.69. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

AEOVFC

Показатель	AEO	VFC
Мультипликаторы оценки
P/E	14.46	28.36
P/B	1.64	3.43
P/S	0.50	0.66
PEG	-0.45	0.01
EV/EBITDA	7.81	10.93
Рентабельность
ROE	12.12%	13.95%
ROA	4.75%	2.40%
Валовая маржа	32.99%	53.82%
Операц. маржа	5.96%	4.61%
Чистая маржа	3.49%	2.33%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.02	2.69
Текущая ликв.	1.52	1.84
Быстрая ликв.	0.71	1.21
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.05%	2.22%
Коэфф. выплат	66.67%	94.75%
EPS	$1.13	$0.57
Балансовая стоим.	$10.00	$4.73

Технический анализ

AEO набирает 33 из 100 по техническому скорингу, VFC — 21 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AEO — 47.0 (нейтральная зона), VFC — 33.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: AEO на -4.7%, VFC на -9.6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: AEO — 21.9 (слабый тренд), VFC — 18.2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете AEO стабильнее (1.96 vs 2.24). Дневная волатильность (ATR%) VFC составляет 4.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AEOVFC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AEO	VFC
Осцилляторы
RSI (14)	46.98	33.51
Stochastic %K	57.77	11.20
CCI (20)	-43.04	-152.15
MFI	37.57	24.63
Williams %R	-42.23	-88.80
MACD гистограмма	-0.02	-0.30
Momentum (10)	-0.51	-3.20
Тренд
ADX	21.85	18.19
Цена vs EMA 9	+3.77%	-5.73%
Цена vs EMA 20	+0.05%	-9.31%
Цена vs SMA 50	-4.71%	-9.63%
Цена vs SMA 200	-15.01%	-4.60%
Объём
CMF	-0.15	-0.46
Volume Ratio	163.35	335.90
Волатильность и статистика
Beta	1.96	2.24
ATR %	4.72%	4.89%
Sharpe (1г)	0.77	0.39
RS Rating	70.00	60.00
52w от хая	-42.34	-27.21
BB ширина	23.27	24.04

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): AEO — 5,50 млрд $, VFC — 9,61 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AEO — 191,98 млн $, VFC — 254,92 млн $. VFC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AEO — 456,18 млн $, VFC — 0 $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AEO	VFC
Выручка	5,50 млрд $	9,61 млрд $
Чистая прибыль	191,98 млн $	254,92 млн $
EPS (TTM)	$1.12	$0.64
Операц. Cash Flow	456,18 млн $	0 $
Free Cash Flow	456,18 млн $	0 $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AEO — 3.05%, VFC — 2.22%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: AEO — 15 лет, VFC — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AEO — 66.67%, VFC — 94.75%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	AEO	VFC
Див. доходность	3.05%	2.22%
Годовые дивиденды	$0.25	$0.09
Коэфф. выплат	66.67%	94.75%
Лет выплат	15.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	-18.08%	-46.05%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AEO — ноябре (+11.13%), для VFC — ноябре (+8.85%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: AEO — май (-6.31%), VFC — март (-7.83%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, май, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июнь, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AEO

-1.2

-0.3

-5.3

+0.5

-6.3

+1.1

+4.1

+5.2

+3.3

-2.8

+11.1

+1.6

VFC

+1.5

-4.6

-7.8

+0.8

-3.4

+1.4

+4.9

+3.5

-4.2

-3.7

+8.8

-0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — American Eagle Outfitters, Inc. или V.F. Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит American Eagle Outfitters, Inc.: P/E 14.46 против 28.36. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — AEO или VFC?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AEO — 12.12%, VFC — 13.95%. Преимущество у VFC.

Какие дивиденды у American Eagle Outfitters, Inc. и V.F. Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AEO — 3.05%, VFC — 2.22%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — American Eagle Outfitters, Inc. или V.F. Corporation?

Выручка AEO за TTM — 5,50 млрд $, VFC — 9,61 млрд $. VFC генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AEO или VFC?

Чистая маржа AEO — 3.49%, VFC — 2.33%. AEO оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AEO или VFC?

Технический скоринг: AEO — 33/100, VFC — 21/100. AEO имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AEO или VFC?

Однозначного ответа нет. Счёт 34:9 в пользу AEO по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией