Сравнение AEE vs EIX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, EIX выглядит привлекательнее: 7,05 против 18,99. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По P/S (цена/выручка) EIX дешевле: 1,36 против 3,44. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) EIX дешевле: 1,51 против 2,20. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA EIX оценён ниже: 8,90 vs 12,41. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. EIX демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 22,06% против 11,70% у AEE. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: EIX — 19,76%, AEE — 17,86%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AEE — 1,59, EIX — 2,48. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности AEE ниже 1 (0,53), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AEE | EIX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 18,99 | 7,05 | |
| P/B | 2,20 | 1,51 | |
| P/S | 3,44 | 1,36 | |
| PEG | 0,75 | 0,17 | |
| EV/EBITDA | 12,41 | 8,90 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 11,70% | 22,06% | |
| ROA | 3,05% | 3,99% | |
| Валовая маржа | 41,07% | 39,87% | |
| Операц. маржа | 24,87% | 23,15% | |
| Чистая маржа | 17,86% | 19,76% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,59 | 2,48 | |
| Текущая ликв. | 0,53 | 0,66 | |
| Быстрая ликв. | 0,37 | 0,61 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2,68% | 5,04% | |
| Коэфф. выплат | 51,06% | 35,10% | |
| EPS | $5,65 | $9,97 | |
| Балансовая стоим. | $49,95 | $49,59 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 31/100 и 27/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): AEE — 43,0 (нейтральная зона), EIX — 32,8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: AEE на -1,7%, EIX на -7,3%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: AEE — 16,2 (нет тренда), EIX — 32,6 (выраженный тренд). По бете AEE стабильнее (-0,08 vs 0,10). Дневная волатильность (ATR%) EIX составляет 3,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AEE | EIX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42,96 | 32,81 | |
| Stochastic %K | 23,23 | 13,56 | |
| CCI (20) | -100,25 | -153,32 | |
| MFI | 48,53 | 22,95 | |
| Williams %R | -76,77 | -86,44 | |
| MACD гистограмма | -0,38 | -1,42 | |
| Momentum (10) | -4,94 | -11,13 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16,16 | 32,64 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,66% | -4,37% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,51% | -7,18% | |
| Цена vs SMA 50 | -1,73% | -7,31% | |
| Цена vs SMA 200 | +1,30% | +1,86% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,09 | -0,25 | |
| Volume Ratio | 82,23 | 99,26 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0,08 | 0,10 | |
| ATR % | 2,13% | 3,34% | |
| Sharpe (1г) | 0,16 | 0,79 | |
| RS Rating | 42,00 | 61,00 | |
| 52w от хая | -8,01 | -15,93 | |
| BB ширина | 6,37 | 21,80 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AEE — 8,80 млрд $, EIX — 19,32 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. AEE растёт быстрее по выручке: +15,40% год к году против +9,80% у EIX. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: AEE — 1,46 млрд $, EIX — 4,56 млрд $. EIX генерирует больше чистой прибыли. FCF: AEE генерирует -821 млн $, EIX — -715 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | AEE | EIX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 8,80 млрд $ | 19,32 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +15.40% | +9.80% | |
| Чистая прибыль | 1,46 млрд $ | 4,56 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +23.20% | +194.80% | |
| EPS (TTM) | $5,38 | $11,58 | |
| Операц. Cash Flow | 3,35 млрд $ | 5,80 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -821 млн $ | -715 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AEE — 2,68%, EIX — 5,04%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. AEE платит дивиденды 13 лет подряд, EIX — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AEE — 51,06%, EIX — 35,10%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | AEE | EIX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2,68% | 5,04% | |
| Годовые дивиденды | $1,50 | $2,63 | |
| Коэфф. выплат | 51,06% | 35,10% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -7,37% | -0,42% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AEE — июле (+3,36%), для EIX — июле (+3,00%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AEE — сентябрь (-1,91%), для EIX — сентябрь (-3,24%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: февраль, март, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у AEE: +10,79% против +7,34%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ameren Corporation или Edison International?
У кого выше рентабельность — AEE или EIX?
Какие дивиденды у Ameren Corporation и Edison International?
Какая компания крупнее по выручке — Ameren Corporation или Edison International?
У кого выше маржинальность — AEE или EIX?
Какая акция лучше по технике — AEE или EIX?
Что лучше купить — AEE или EIX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией