Сравнение ADSK vs NCNO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E ADSK оценён рынком дешевле: 36,16 против 146,15 у NCNO. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) NCNO оценён ниже: 3,41 против 7,02. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) NCNO дешевле: 2,12 против 16,51. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ADSK оценён ниже: 24,32 vs 32,04. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала ADSK составляет 49,42%, что превышает показатель NCNO (1,29%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ADSK впереди: 19,49% против 2,17% у NCNO. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ADSK — 0,85, NCNO — 0,34. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности ADSK ниже 1 (0,83), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ADSK | NCNO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 36,16 | 146,15 | |
| P/B | 16,51 | 2,12 | |
| P/S | 7,02 | 3,41 | |
| PEG | 0,78 | 0,25 | |
| EV/EBITDA | 24,32 | 32,04 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 49,42% | 1,29% | |
| ROA | 12,26% | 0,82% | |
| Валовая маржа | 91,14% | 60,67% | |
| Операц. маржа | 26,60% | 4,47% | |
| Чистая маржа | 19,49% | 2,17% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,85 | 0,34 | |
| Текущая ликв. | 0,83 | 0,89 | |
| Быстрая ликв. | 0,83 | 0,89 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $6,93 | $0,12 | |
| Балансовая стоим. | $15,11 | $9,07 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 74/100 и 72/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: ADSK — 65,4, NCNO — 59,5. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: ADSK на 15,2%, NCNO на 12,3%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: ADSK — 24,9 (слабый тренд), NCNO — 22,7 (слабый тренд). Волатильность: бета ADSK — 0,46, NCNO — 0,78. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) NCNO составляет 4,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ADSK | NCNO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 65,36 | 59,55 | |
| Stochastic %K | 85,27 | 78,96 | |
| CCI (20) | 87,53 | 58,21 | |
| MFI | 65,61 | 75,76 | |
| Williams %R | -14,73 | -21,04 | |
| MACD гистограмма | 2,16 | 0,01 | |
| Momentum (10) | 4,26 | 0,17 | |
| Тренд | |||
| ADX | 24,95 | 22,69 | |
| Цена vs EMA 9 | +2,07% | +0,46% | |
| Цена vs EMA 20 | +6,46% | +3,29% | |
| Цена vs SMA 50 | +15,15% | +12,35% | |
| Цена vs SMA 200 | -1,35% | -2,54% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,20 | 0,00 | |
| Volume Ratio | 58,74 | 70,94 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,46 | 0,78 | |
| ATR % | 3,56% | 4,16% | |
| Sharpe (1г) | -0,52 | -0,53 | |
| RS Rating | 17,00 | 11,00 | |
| 52w от хая | -24,18 | -43,99 | |
| BB ширина | 27,58 | 21,01 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ADSK генерирует 7,21 млрд $, NCNO — 594,78 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: ADSK — +17,50%, NCNO — +10,00%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: ADSK — 1,12 млрд $, NCNO — 5,18 млн $. ADSK генерирует больше чистой прибыли. FCF: ADSK генерирует 2,41 млрд $, NCNO — 82,56 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ADSK | NCNO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 7,21 млрд $ | 594,78 млн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +17.50% | +10.00% | |
| Чистая прибыль | 1,12 млрд $ | 5,18 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +1.10% | — | — |
| EPS (TTM) | $5,28 | $0,05 | |
| Операц. Cash Flow | 2,45 млрд $ | 90,06 млн $ | |
| Free Cash Flow | 2,41 млрд $ | 82,56 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. ADSK выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как NCNO не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ADSK | NCNO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0,01 | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 13 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -42,57% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ADSK показывает лучшую среднюю доходность в июле (+5,60%), NCNO — в августе (+4,58%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ADSK — июнь (-1,60%), для NCNO — апрель (-8,93%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июль, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Autodesk, Inc. или nCino, Inc.?
У кого выше рентабельность — ADSK или NCNO?
Какие дивиденды у Autodesk, Inc. и nCino, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Autodesk, Inc. или nCino, Inc.?
У кого выше маржинальность — ADSK или NCNO?
Какая акция лучше по технике — ADSK или NCNO?
Что лучше купить — ADSK или NCNO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией