Сравнение ADSK vs DV

Тикер 1

Тикер 2

ADSK29

13DV

Инвесторы часто выбирают между ADSK и DV — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации ADSK крупнее в 34.7× (50,71 млрд $ vs 1,46 млрд $). DV торгуется с P/E 27.57, тогда как ADSK — с P/E 45.95. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. ADSK демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 39.89% против 5.00% у DV. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ADSK — 15.60%, DV — 7.16%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По техническому скорингу ADSK сильнее: 55/100 против 19/100 у DV. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 29:13 — убедительное преимущество ADSK. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Autodesk, Inc.

ADSKNASDAQ

240,19 $-3,44 $ (-1,41%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 50,71 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

5.9

Качество

7.2

Рост

7.5

Техника

4.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

DoubleVerify Holdings, Inc.

DVNYSE

9,52 $+0,14 $ (+1,49%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 1,46 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

9.0

Качество

6.1

Рост

4.9

Техника

1.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

ADSKDV

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу DV — P/E 27.57 vs 45.95 у ADSK. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) DV дешевле: 1.88 против 7.14. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) DV дешевле: 1.39 против 16.96. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA DV оценён ниже: 9.10 vs 29.74. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала ADSK составляет 39.89%, что превышает показатель DV (5.00%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ADSK впереди: 15.60% против 7.16% у DV. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ADSK — 0.90, DV — 0.09. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности ADSK ниже 1 (0.85), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

ADSKDV

Показатель	ADSK	DV
Мультипликаторы оценки
P/E	45.95	27.57
P/B	16.96	1.39
P/S	7.14	1.88
PEG	21.60	2.07
EV/EBITDA	29.74	9.10
Рентабельность
ROE	39.89%	5.00%
ROA	9.02%	4.29%
Валовая маржа	91.98%	80.23%
Операц. маржа	23.36%	11.53%
Чистая маржа	15.60%	7.16%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.90	0.09
Текущая ликв.	0.85	4.77
Быстрая ликв.	0.85	4.77
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$5.30	$0.34
Балансовая стоим.	$14.36	$6.73

Технический анализ

ADSK набирает 55 из 100 по техническому скорингу, DV — 19 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ADSK — 50.0 (нейтральная зона), DV — 39.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: ADSK выше на 0.1%, DV — ниже на -6.8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: ADSK — 10.9 (нет тренда), DV — 21.3 (слабый тренд). По бете ADSK стабильнее (0.78 vs 0.80). Значение ниже 0.8 делает ADSK защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) DV составляет 5.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ADSKDV

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ADSK	DV
Осцилляторы
RSI (14)	49.95	39.51
Stochastic %K	49.95	26.53
CCI (20)	-10.51	-100.34
MFI	51.27	35.97
Williams %R	-50.05	-73.47
MACD гистограмма	0.25	-0.19
Momentum (10)	-10.85	-1.77
Тренд
ADX	10.95	21.33
Цена vs EMA 9	-0.16%	-1.02%
Цена vs EMA 20	0.00%	-4.98%
Цена vs SMA 50	+0.06%	-6.77%
Цена vs SMA 200	-13.50%	-16.13%
Объём
CMF	0.15	0.03
Volume Ratio	109.10	265.61
Волатильность и статистика
Beta	0.78	0.80
ATR %	3.59%	5.47%
Sharpe (1г)	-0.67	-0.85
RS Rating	24.00	14.00
52w от хая	-27.01	-43.40
BB ширина	9.22	34.58

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ADSK — 7,21 млрд $, DV — 748,29 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ADSK — 1,12 млрд $, DV — 50,65 млн $. ADSK генерирует больше чистой прибыли. FCF: ADSK генерирует 2,41 млрд $, DV — 172,65 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ADSK	DV
Выручка	7,21 млрд $	748,29 млн $
Чистая прибыль	1,12 млрд $	50,65 млн $
EPS (TTM)	$5.28	$0.31
Операц. Cash Flow	2,45 млрд $	211,18 млн $
Free Cash Flow	2,41 млрд $	172,65 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. ADSK платит дивиденды 13 лет подряд, DV — 8. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	ADSK	DV
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$0.01	$0.36
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	13.00%	8.00%
CAGR дивидендов (5л)	-42.57%	5.92%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ADSK — июле (+4.43%), для DV — июне (+10.45%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ADSK — февраль (-1.53%), для DV — февраль (-12.90%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, август, октябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ADSK

+1.1

-1.5

-1.0

+2.3

+4.3

+0.4

+4.4

+3.9

-1.0

+1.7

+2.2

+1.3

+5.3

-12.9

-0.3

-4.4

-2.1

+10.4

-0.4

+2.8

-10.7

+4.8

+0.8

+0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Autodesk, Inc. или DoubleVerify Holdings, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит DoubleVerify Holdings, Inc.: P/E 27.57 против 45.95. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — ADSK или DV?

ROE ADSK — 39.89%, DV — 5.00%. ADSK демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Autodesk, Inc. и DoubleVerify Holdings, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Autodesk, Inc. или DoubleVerify Holdings, Inc.?

По объёму выручки: ADSK — 7,21 млрд $, DV — 748,29 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ADSK или DV?

Чистая маржа ADSK — 15.60%, DV — 7.16%. ADSK оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ADSK или DV?

Технический скоринг: ADSK — 55/100, DV — 19/100. ADSK имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ADSK или DV?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик ADSK выигрывает 29, DV — 13. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией