Сравнение ADSK vs CWAN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
CWAN имеет отрицательный P/E (-149.66), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — ADSK прибылен с P/E 45.95. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу ADSK: 7.14 vs 8.78 у CWAN. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B CWAN — 3.51, у ADSK — 16.96. EV/EBITDA ADSK — 29.74, у CWAN — 61.39. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CWAN отрицательный (-2.40%), что говорит об убыточности. ADSK генерирует прибыль с ROE 39.89%. По этому критерию преимущество однозначно. CWAN убыточен — чистая маржа -5.82%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ADSK — 0.90, у CWAN — 0.42. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности ADSK ниже 1 (0.85), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ADSK | CWAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 45.95 | -149.66 | |
| P/B | 16.96 | 3.51 | |
| P/S | 7.14 | 8.78 | |
| PEG | 21.60 | 1.43 | |
| EV/EBITDA | 29.74 | 61.39 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 39.89% | -2.40% | |
| ROA | 9.02% | -1.59% | |
| Валовая маржа | 91.98% | 65.97% | |
| Операц. маржа | 23.36% | 2.15% | |
| Чистая маржа | 15.60% | -5.82% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.90 | 0.42 | |
| Текущая ликв. | 0.85 | 2.26 | |
| Быстрая ликв. | 0.85 | 2.26 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $5.30 | $-0.16 | |
| Балансовая стоим. | $14.36 | $6.96 | |
Технический анализ
По техническому скорингу CWAN сильнее: 62/100 против 55/100 у ADSK. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ADSK составляет 50.0 (нейтральная зона), у CWAN — 69.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. ADSK и CWAN находятся выше 50-дневной скользящей средней (+0.1% и +2.0% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. CWAN выше SMA 200 (+12.1%), ADSK — ниже (-13.5%). Долгосрочный тренд в пользу CWAN. ADX: ADSK — 10.9 (нет тренда), CWAN — 36.5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. CWAN менее волатилен — бета 0.78 против 0.78 у ADSK. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ADSK составляет 3.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ADSK | CWAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 49.95 | 69.81 | |
| Stochastic %K | 49.95 | 92.31 | |
| CCI (20) | -10.51 | 87.13 | |
| MFI | 51.27 | 76.62 | |
| Williams %R | -50.05 | -7.69 | |
| MACD гистограмма | 0.25 | -0.01 | |
| Momentum (10) | -10.85 | 0.13 | |
| Тренд | |||
| ADX | 10.95 | 36.51 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.16% | +0.18% | |
| Цена vs EMA 20 | 0.00% | +0.55% | |
| Цена vs SMA 50 | +0.06% | +1.99% | |
| Цена vs SMA 200 | -13.50% | +12.14% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.15 | -0.01 | |
| Volume Ratio | 109.10 | 70.79 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.78 | 0.78 | |
| ATR % | 3.59% | 0.33% | |
| Sharpe (1г) | -0.67 | 0.10 | |
| RS Rating | 24.00 | 47.00 | |
| 52w от хая | -27.01 | -2.67 | |
| BB ширина | 9.22 | 1.63 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ADSK — 7,21 млрд $, CWAN — 731,37 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. По чистой прибыли ситуация полярная: ADSK зарабатывает 1,12 млрд $, а CWAN фиксирует убыток (-38,81 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): ADSK — 2,41 млрд $, CWAN — 164,34 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ADSK | CWAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 7,21 млрд $ | 731,37 млн $ | |
| Чистая прибыль | 1,12 млрд $ | -38,81 млн $ | |
| EPS (TTM) | $5.28 | $-0.14 | |
| Операц. Cash Flow | 2,45 млрд $ | 175,90 млн $ | |
| Free Cash Flow | 2,41 млрд $ | 164,34 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. ADSK выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как CWAN не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ADSK | CWAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.01 | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 13.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -42.57% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ADSK приходится на июле (+4.43%), а CWAN — на ноябре (+15.13%). Наименее удачные месяцы: ADSK — февраль (-1.53%), CWAN — апрель (-7.83%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, август, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ADSK: +18.12% против +12.66%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Autodesk, Inc. или Clearwater Analytics Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — ADSK или CWAN?
Какие дивиденды у Autodesk, Inc. и Clearwater Analytics Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Autodesk, Inc. или Clearwater Analytics Holdings, Inc.?
Какая акция лучше по технике — ADSK или CWAN?
Что лучше купить — ADSK или CWAN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией