Сравнение ADPT vs PRAX

Тикер 1

Тикер 2

ADPT20

17PRAX

Adaptive Biotechnologies Corporation (ADPT) и Praxis Precision Medicines, Inc. (PRAX) — прямые конкуренты в индустрии «Биотехнологии», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации PRAX крупнее в 3.3× (7,41 млрд $ vs 2,22 млрд $). Обе компании убыточны: P/E ADPT — -43.70, PRAX — -29.69. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Отрицательная чистая маржа ADPT (-16.82%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По техническому скорингу PRAX сильнее: 58/100 против 46/100 у ADPT. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 20:17 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между ADPT и PRAX зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Adaptive Biotechnologies Corporation

ADPTNASDAQ

13,87 $-0,09 $ (-0,64%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 2,22 млрд $

ETP Rank2.9

Стоимость

4.7

Качество

4.4

Рост

5.2

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Praxis Precision Medicines, Inc.

PRAXNASDAQ

350,56 $+14,95 $ (+4,45%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 7,41 млрд $

ETP Rank4.2

Стоимость

6.3

Качество

5.2

Рост

2.0

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

ADPTPRAX

Фундаментальный анализ

Ни ADPT (P/E -43.70), ни PRAX (P/E -29.69) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. Балансовая оценка: P/B PRAX — 6.88, у ADPT — 10.04. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ADPT — 0.96, у PRAX — 0.00. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ADPTPRAX

Показатель	ADPT	PRAX
Мультипликаторы оценки
P/E	-43.70	-29.69
P/B	10.04	6.88
P/S	7.56	0.00
PEG	-0.34	1.35
EV/EBITDA	-107.35	-18.59
Рентабельность
ROE	-24.26%	-43.02%
ROA	-9.82%	-22.36%
Валовая маржа	75.26%	0.00%
Операц. маржа	-15.82%	0.00%
Чистая маржа	-16.82%	0.00%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.96	0.00
Текущая ликв.	3.35	15.88
Быстрая ликв.	3.22	15.88
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-0.32	$-11.31
Балансовая стоим.	$1.44	$48.82

Технический анализ

PRAX набирает 58 из 100 по техническому скорингу, ADPT — 46 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ADPT — 51.9 (нейтральная зона), PRAX — 52.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. ADPT и PRAX находятся выше 50-дневной скользящей средней (+1.2% и +4.7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. PRAX выше SMA 200 (+51.9%), ADPT — ниже (-7.5%). Долгосрочный тренд в пользу PRAX. ADX: ADPT — 22.1 (слабый тренд), PRAX — 11.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете PRAX стабильнее (0.55 vs 1.72). Значение ниже 0.8 делает PRAX защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) PRAX составляет 6.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ADPTPRAX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ADPT	PRAX
Осцилляторы
RSI (14)	51.90	52.50
Stochastic %K	57.02	55.46
CCI (20)	-20.27	-7.97
MFI	46.72	61.63
Williams %R	-42.98	-44.54
MACD гистограмма	-0.05	-1.48
Momentum (10)	-0.47	-2.46
Тренд
ADX	22.08	11.78
Цена vs EMA 9	+4.13%	+0.73%
Цена vs EMA 20	+2.30%	+1.00%
Цена vs SMA 50	+1.19%	+4.71%
Цена vs SMA 200	-7.55%	+51.94%
Объём
CMF	0.03	-0.05
Volume Ratio	119.10	71.75
Волатильность и статистика
Beta	1.72	0.55
ATR %	5.58%	6.03%
Sharpe (1г)	0.87	1.60
RS Rating	76.00	99.00
52w от хая	-32.76	-6.45
BB ширина	16.14	10.40

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ADPT — 276,98 млн $, PRAX — 0 $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ADPT — -59,50 млн $, PRAX — -303,27 млн $. ADPT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ADPT — -48,95 млн $, PRAX — -249,12 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ADPT	PRAX
Выручка	276,98 млн $	0 $
Чистая прибыль	-59,50 млн $	-303,27 млн $
EPS (TTM)	$-0.39	$-13.48
Операц. Cash Flow	-45,99 млн $	-249,07 млн $
Free Cash Flow	-48,95 млн $	-249,12 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	ADPT	PRAX
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ADPT — июне (+13.23%), для PRAX — октябре (+46.24%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ADPT — апрель (-9.11%), PRAX — февраль (-16.36%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, апрель, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, август, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PRAX: +78.32% против +5.59%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ADPT

-0.2

-4.2

-9.0

-9.1

+10.7

+13.2

+2.8

+6.9

-6.2

-1.6

+0.6

+1.7

PRAX

+29.3

-16.4

-13.8

-0.7

-15.1

-10.5

+15.4

+11.0

-1.1

+46.2

+10.6

+23.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Adaptive Biotechnologies Corporation или Praxis Precision Medicines, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — ADPT или PRAX?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ADPT — -24.26%, PRAX — -43.02%. Преимущество у ADPT.

Какие дивиденды у Adaptive Biotechnologies Corporation и Praxis Precision Medicines, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Adaptive Biotechnologies Corporation или Praxis Precision Medicines, Inc.?

Выручка ADPT за TTM — 276,98 млн $, PRAX — 0 $. ADPT генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — ADPT или PRAX?

Технический скоринг: ADPT — 46/100, PRAX — 58/100. PRAX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ADPT или PRAX?

Однозначного ответа нет. Счёт 20:17 в пользу ADPT по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией