Сравнение ADP vs TRI
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ADP с P/E 20.37 (у TRI — 24.39). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) ADP оценён ниже: 4.08 против 4.84. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B TRI — 3.15, у ADP — 13.94. EV/EBITDA TRI — 12.56, у ADP — 13.66. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует ADP (68.69% vs 12.73%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа TRI — 19.91%, у ADP — 20.12%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ADP — 0.63, у TRI — 0.21. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности TRI ниже 1 (0.60), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ADP | TRI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 20.37 | 24.39 | |
| P/B | 13.94 | 3.15 | |
| P/S | 4.08 | 4.84 | |
| PEG | 2.08 | -0.86 | |
| EV/EBITDA | 13.66 | 12.56 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 68.69% | 12.73% | |
| ROA | 6.74% | 8.51% | |
| Валовая маржа | 47.48% | 72.40% | |
| Операц. маржа | 19.20% | 28.78% | |
| Чистая маржа | 20.12% | 19.91% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.63 | 0.21 | |
| Текущая ликв. | 1.04 | 0.60 | |
| Быстрая ликв. | 1.04 | 0.60 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.94% | 4.62% | |
| Коэфф. выплат | 59.12% | 69.52% | |
| EPS | $10.83 | $3.50 | |
| Балансовая стоим. | $15.83 | $27.08 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу ADP: скоринг 73/100 vs 13/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: ADP — 61.9, TRI — 43.9. Обе акции находятся в одной зоне. ADP торгуется выше SMA 50 (7.0%), тогда как TRI ниже этой средней (-6.0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: ADP — 23.8 (слабый тренд), TRI — 14.5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета ADP — 0.33, TRI — 0.35. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) TRI составляет 5.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ADP | TRI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 61.88 | 43.87 | |
| Stochastic %K | 70.53 | 28.34 | |
| CCI (20) | 110.44 | -88.78 | |
| MFI | 58.50 | 45.28 | |
| Williams %R | -29.47 | -71.66 | |
| MACD гистограмма | 1.29 | -0.47 | |
| Momentum (10) | 13.49 | -6.39 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.77 | 14.47 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.19% | -1.71% | |
| Цена vs EMA 20 | +4.11% | -3.72% | |
| Цена vs SMA 50 | +7.02% | -6.01% | |
| Цена vs SMA 200 | -12.78% | -34.43% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.18 | -0.13 | |
| Volume Ratio | 94.80 | 62.37 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.33 | 0.35 | |
| ATR % | 2.74% | 5.50% | |
| Sharpe (1г) | -1.48 | -1.83 | |
| RS Rating | 15.00 | 3.00 | |
| 52w от хая | -33.11 | -60.92 | |
| BB ширина | 14.12 | 20.46 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ADP генерирует 20,56 млрд $, TRI — 7,61 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ADP — 4,08 млрд $, TRI — 1,53 млрд $. ADP генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ADP — 4,77 млрд $, TRI — 2,05 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ADP | TRI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 20,56 млрд $ | 7,61 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 4,08 млрд $ | 1,53 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $10.02 | $3.40 | |
| Операц. Cash Flow | 4,94 млрд $ | 2,70 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 4,77 млрд $ | 2,05 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: ADP платит 2.94%, TRI — 4.62%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: ADP — 13 лет, TRI — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ADP — 59.12%, TRI — 69.52%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | ADP | TRI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.94% | 4.62% | |
| Годовые дивиденды | $3.40 | $2.75 | |
| Коэфф. выплат | 59.12% | 69.52% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -2.35% | 11.13% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ADP показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.42%), TRI — в ноябре (+3.35%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ADP — сентябрь (-1.93%), TRI — сентябрь (-2.78%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ADP: +14.16% против +11.14%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Automatic Data Processing, Inc. или Thomson Reuters Corporation?
У кого выше рентабельность — ADP или TRI?
Какие дивиденды у Automatic Data Processing, Inc. и Thomson Reuters Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Automatic Data Processing, Inc. или Thomson Reuters Corporation?
У кого выше маржинальность — ADP или TRI?
Какая акция лучше по технике — ADP или TRI?
Что лучше купить — ADP или TRI?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией